كيفية استخدام أدوات تحليل البيانات على السلسلة لتتبع العناوين النشطة وحركة الحوت في مجال العملات الرقمية

العناوين النشطة تصل إلى 1.2 مليون على إثيريوم

شهد نظام إثيريوم البيئي نمواً ملحوظاً في عام 2025، حيث وصلت العناوين النشطة إلى علامة بارزة مثيرة للإعجاب وهي 1.2 مليون. يمثل هذا الزيادة الكبيرة اعتماداً صحياً للشبكة وتفاعلاً مستمراً من المستخدمين عبر تطبيقات متنوعة. إن مسار النمو جدير بالملاحظة بشكل خاص عند فحص المشهد الأوسع لعناوين wallet، الذي توسع ليصل إلى 123 مليون عنوان إجمالي.

لقد تم تحفيز هذا التوسع بشكل أساسي من خلال دخول مستخدمين جدد إلى النظام البيئي عبر أسواق NFT والشبكات من الطبقة الثانية، مما يدل على استمرار أهمية إثيريوم في المشهد المتطور للبلوكشين. أنماط نمو الشبكة واضحة عند مقارنة مقاييس المستخدمين عبر فترات زمنية مختلفة:

| مقياس | 2023 (تقدير) | 2025 | نمو | |--------|------------|------|--------| | العناوين النشطة | ~500,000 | 1,200,000 | 140% | | إجمالي عناوين المحفظة | ~85 مليون | 123 مليون | 45% | | المعاملات اليومية | ~1.5 مليون | 4.5 مليون+ | 200% |

تتزامن هذه الزيادة في المستخدمين مع أنماط تراكم كبيرة ETH. تظهر البيانات الأخيرة أن حوالي 400,000 ايثر تم الحصول عليها من قبل حامليها على المدى الطويل، مع تسجيل رقم قياسي بلغ 1.2 مليون ايثر تم تجميعها في يوم واحد في 18 سبتمبر. تشير مثل هذه المشاركة القوية إلى زيادة الثقة في خارطة طريق إثيريوم التكنولوجية على الرغم من تقلبات السوق. يبدو أن تطور الشبكة نحو قابلية التوسع الأكبر والكفاءة يجذب المزيد من المشاركة النشطة عبر بروتوكولات التمويل اللامركزي، ومنصات الرموز غير القابلة للاستبدال، وبيئات الطبقة الثانية الناشئة.

حجم المعاملات يرتفع إلى 4.23 مليون ايثر في 24 ساعة

في تطور ملحوظ لبيئة إثيريوم، وصلت حجم معاملات الشبكة خلال 24 ساعة إلى مستوى غير مسبوق بلغ 4.23 مليون ايثر في عام 2025. يمثل هذا الارتفاع زيادة كبيرة عن أنماط التداول السابقة، حيث كانت أعداد المعاملات اليومية تتراوح عادة حول 1.6-1.8 مليون يوميًا في وقت سابق من العام. يتوافق هذا الارتفاع الدرامي مع إنجاز سعر إثيريوم، الذي بلغ ذروته عند €4,234.33 في 24 أغسطس 2025.

يعكس النمو الكبير في نشاط المعاملات في عدة مؤشرات رئيسية:

| المقياس | القيمة | التغيير عن الفترة السابقة | |--------|-------|----------------------------| | حجم ETH على مدار 24 ساعة | 4.23 مليون ايثر | +135% من متوسط الربع الأول 2025 | | القيمة السوقية | €415.81 مليار | +26% على أساس شهري | | العناوين النشطة يوميًا | بالقرب من أعلى مستوى تاريخي | تقترب من 1.9 مليون | | إجمالي القيمة الم Locked (DeFi) | $97 مليار | الأعلى منذ نوفمبر 2021 |

تتزامن هذه الزيادة في استخدام الشبكة مع اعتماد مؤسسي كبير حيث تتبنى الشركات بشكل متزايد إثيريوم لعمليات خزائنها. تشير البيانات على السلسلة إلى أن أغسطس قد أصبح أكبر شهر من حيث حجم معاملات إثيريوم منذ عام 2021، حيث تجاوزت الأحجام الشهرية $320 مليار. تُظهر الزيادة في النشاط ثقة قوية في السوق في الأسس التقنية لإثيريوم والنظام البيئي المتنامي، مما يرسخ موقعه كركيزة أساسية في مشهد الأصول الرقمية لبقية عام 2025.

محافظ الحيتان تتحكم في 40% من إمدادات ايثر

تكشف تحليلات بلوكتشين الحديثة عن تركيز كبير لإمدادات إثيريوم في محافظ الحيتان. اعتبارًا من عام 2025، يتحكم هؤلاء الحاملو الكبار في ما بين 40-57% من إجمالي إمدادات ايثر، مما يمثل زيادة كبيرة مقارنة بالسنوات السابقة. لقد تطور هذا التركيز بشكل كبير مع مرور الوقت، كما يتضح من البيانات المقارنة:

| الفترة الزمنية | حيازة الحيتان (% من العرض ) | القيمة ( تقريبا. ) | |-------------|------------------------------|-----------------| | أوائل 2023 | <40% | غير متاح | | أواخر 2024 | 43% | $186.4 مليار | | 2025 | 57% | $200+ مليار |

يبدو أن الفئة الأكثر تأثيرًا هي "الحيتان العملاقة" التي تمتلك بشكل فردي ما بين 1,000-100,000 ايثر. لقد زادت هذه المحافظ "المليونيرة" و "البليونيرات الصغار" من حيازاتها بحوالي 14% خلال خمسة أشهر فقط. كما أن اللاعبين المؤسسيين أصبحوا بارزين، حيث تمتلك 71 منظمة مجتمعة 4.71 مليون ايثر بقيمة 20.63 مليار دولار، مما يمثل 3.89% من إجمالي العرض. من بين حاملي الأفراد البارزين مؤسس إثيريوم فيتاليك بوترين الذي يمتلك 240,000 ايثر ($1.03 مليار ) وBitmine، وهي شركة خزينة إثيريوم تمتلك 1.17 مليون ايثر (حوالي $5 مليار ) بهدف جمع 5% من إجمالي العرض. إن نمط التركيز هذا له تداعيات عميقة على ديناميات السوق، وتقلبات الأسعار، ومبادئ اللامركزية لشبكة إثيريوم.