الدعم والمقاومة: أداة سرية للمتداولين المحترفين

التداول ليس مجرد حظ إذا فهمت الدعم والمقاومة فقد قطعت نصف الطريق لأن نقاط الدعم والمقاومة هي الأماكن التي يتوقف فيها السعر عن الحركة ويعكس اتجاهه، مما يجعلها نقاط دخول وخروج (Action Zone) ذات ميزة، وليس ذلك فحسب، فهي تساعدك أيضًا على معرفة متى يجب جني الأرباح ومتى يجب قطع الخسائر.

الأساسيات التي يجب معرفتها: ما هو الدعم والمقاومة

الدعم (Support) هو مستوى السعر الذي يرتد منه السعر بعد هبوطه أو يتوقف عنده - كأنه جدار يمنع السعر من الانخفاض أكثر.

المقاومة (Resistance) هو مستوى السعر الذي يصعد إليه السعر ثم يتوقف أو يعكس اتجاهه للأسفل - كأنه سقف يمنع السعر من الارتفاع أكثر.

الدعم والمقاومة القوية يتم اختبارها عدة مرات بحجم تداول كبير، وعند كسرها، فإنها غالبًا ما تعكس دورها وتصبح دعمًا أو مقاومة عكسية - فالمقاومة القوية تتحول إلى دعم قوي، والعكس صحيح.

الأسباب: الاقتصاد مقابل علم النفس

وجهة نظر الاقتصاد: يتحرك السعر بسبب العرض والطلب، عند مستوى سعر معين، عندما يتساوى العرض مع الطلب، يتوقف السعر عن التغير، وهذه النقطة هي الدعم أو المقاومة.

وجهة نظر علم النفس: جميع المتداولين يرون أن هذه النقطة بمثابة درع - المشترون يزيدون من الشراء، والبائعون يأخذون الأرباح، والغير مشاركين يرونها فرصة أخيرة، مما يجعل حجم التداول كثيفًا ويصعب اختراقها.

السعر في إطار الاتجاه الصاعد (Uptrend) يكون دائمًا أعلى من الدعم، وفي الاتجاه الهابط (Downtrend) يكون دائمًا أدنى من المقاومة، لأن الاتجاه هو أفضل صديق.

5 طرق فعالة لتحديد الدعم والمقاومة

1. خط الاتجاه (Trendline) - الأهم على الإطلاق

عند ارتفاع السعر، ارسم خطًا يمر بجميع القيعان = دعم، وعند انخفاض السعر، ارسم خطًا يمر بجميع القمم = مقاومة.

عند هبوط السعر، ارسم خطًا يمر بجميع القمم = مقاومة، وعند ارتفاع السعر، ارسم خطًا يمر بجميع القيعان = دعم.

يساعد هذا الخط على تصور الاتجاه الذي قد لا يكون واضحًا بالعين المجردة.

2. الأرقام الدائرية (Round Number) - من علم النفس

السعر عند 10$, 100$, 1000$، هو أرقام دائرية، يراها الناس كدرع، وهناك الكثير من المتداولين ينتظرون التداول عند هذه المستويات.

مثلاً، عندما ينخفض السعر إلى مستوى $10 يعتقد الناس أنه “مناسب للشراء” ويشترون، وعندما يرتفع السعر إلى مستوى $100 يعتقد الناس أنه “مرتفع جدًا” ويبيعون.

3. المتوسطات المتحركة (Moving Average) - تكلفة مرئية

خط 20 يوم، 50 يوم، 200 يوم، هو بمثابة متوسط تكلفة المتداولين، في الاتجاه الصاعد يكون دعمًا، وفي الاتجاه الهابط يكون مقاومة.

يعمل بشكل جيد عندما يكون الاتجاه واضحًا، وليس في نطاق حركة جانبية (Sideways).

4. فيبوناتشي (Fibonacci) - النسب الذهبية

سلسلة 0، 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13، 21، 34… النسب 23.6%، 38.2%، 61.8%، 78.6%، تبدو كأنها سحرية.

عند ارتداد السعر، غالبًا يتوقف عند هذه النسب، مثلاً، عندما ينخفض السعر ثم ينعكس عند 38.2%، فهي غالبًا دعم مؤقت.

5. الفجوات السعرية (Gap) - الصمت والمخاطر

الفجوة السعرية هي فترة لا يوجد فيها تداول، السعر يقفز فوق مستوى معين، وتحدث غالبًا بعد أخبار كبيرة، أو عند افتتاح أو إغلاق السوق، أو بعد انتهاء التداول.

هذه الفجوات غالبًا ما تكون دعمًا أو مقاومة قوية، ويشعر الناس أنها مناطق خطرة وفضاء فارغ لا يرغبون في النزول إليه.

3 استراتيجيات تداول باستخدام الدعم والمقاومة

1. التداول في النطاق (Range Trading) - مناسب إذا لم يكن هناك اتجاه واضح

السعر يتحرك ضمن نطاق معين، اشترِ عند الدعم، وبيع عند المقاومة، وحقق أرباحًا من التذبذب.

2. التداول عند انعكاس السعر (Reversal) - عندما يواجه السعر جدارًا

عندما يصعد السعر ويصطدم بالمقاومة = بيع، وعندما ينخفض ويصطدم بالدعم = شراء.

هذه طريقة حماية أساسية للمتداولين، لأنها تمنعهم من التداول ضد الاتجاه.

3. الاختراق (Breakout) - عندما تتكسر الحواجز

عندما يتجاوز السعر المقاومة = يستمر في الارتفاع، والمقاومة السابقة تتحول إلى دعم جديد.

عندما يخترق السعر الدعم = يستمر في الانخفاض، والدعم السابق يتحول إلى مقاومة جديدة.

لكن الاختراق الزائف (False Breakout) هو خدعة، حيث يتجاوز السعر ثم يعود، ويجب مراقبة حجم التداول، فالحجم الضعيف غالبًا ما يكون خدعة.

3 أمور يجب الحذر منها

1. لا تتداول ضد الاتجاه (Never Trade Against Trend)

“الاتجاه هو الصديق” - إذا كان الاتجاه صاعدًا، لا تبيع عند الدعم، وإذا كان هابطًا، لا تشتري عند المقاومة.

البيع عند المقاومة في اتجاه صاعد يحمل مخاطر، لأن السعر قد يتجاوز ويواصل الارتفاع.

2. كن حذرًا من الخطوط القديمة والمختبرة مرارًا

كلما كانت الخطوط أقدم، زادت احتمالية كسرها، فالسوق يتغير، ولا تلتزم بخطوط قديمة بشكل صارم.

3. احذر الاختراق الزائف (False Breakout)

عندما يتجاوز السعر ثم يعود، فهو خدعة، مما قد يسبب خسارة الأرباح أو الخسائر، راقب حجم التداول، فالحجم الضعيف غالبًا ما يكون خدعة، ويعني فقط “دفع السعر للأعلى” بدون تأكيد حقيقي.

الخلاصة

الدعم والمقاومة هما أساس التداول، ومن يفهمهما جيدًا، يمكنه بناء نظام تداول، لأنه يخبرك متى تشتري، ومتى تبيع، ومتى تقطع الخسائر.

لكن لا تنسى - لا يوجد نظام دقيق بنسبة 100%، الأهم هو إدارة المخاطر والانضباط، وكلما تدربت أكثر، زادت وضوح الصورة، مما يجعلك تتداول بذكاء أكثر مع الوقت.