عندما تنهار قاعدة 4٪: ثلاثة سيناريوهات للتقاعد تتطلب نهجًا مختلفًا

قاعدة 4% لطالما كانت بوصلة تخطيط التقاعد—سحب 4% من مدخراتك في السنة الأولى، ثم تعديلها سنويًا وفقًا للتضخم. صممت لتمديد مدخراتك على مدى حوالي 30 عامًا من التقاعد. لكن هذا النهج المقاس للجميع يتفكك عندما لا تتوافق ظروفك الشخصية مع افتراضاته الأساسية. إليك ثلاث حالات قد تجعلك تتبع هذه القاعدة بشكل أعمى وتجد نفسك قصيرًا.

التقاعد المبكر يغير المعادلة

التقاعد عند سن 59½ قد يبدو جذابًا، خاصة إذا كان بإمكانك الوصول إلى حساب IRA أو 401(k) بدون غرامات في ذلك العمر. لكن المشكلة هنا: قاعدة 4% تفترض فترة سحب تمتد لـ 30 عامًا. إذا كنت بصحة ممتازة ولديك تاريخ عائلي من طول العمر، يمكنك بسهولة أن تقضي 35 أو 40 أو حتى 45 سنة في التقاعد.

معدل سحب 4% على مدى 30 عامًا يبدو ثابتًا على الورق. إذا مددت نفس المعدل على 40 عامًا، فإن مدخراتك تواجه خطر النفاد بشكل كبير. إذا كنت تترك العمل مبكرًا، ستحتاج إلى اختبار محفظتك بشكل أكثر تحفظًا باستخدام معدل سحب أقل—ربما 2.5% إلى 3%—لضمان عدم نفادها عند سن 95. هذا اختلاف جوهري عن افتراضات القاعدة القياسية.

التقاعد المتأخر يوفر مرونة مختلفة

الآن عكس السيناريو: تعمل حتى سن 70 لتعظيم استحقاق الضمان الاجتماعي. في هذه الحالة، أنت تحل مشكلة مختلفة تمامًا. مدخراتك لا تحتاج إلى أن تدوم أكثر من 30+ سنة لأنها تكمّل فقط شيك الضمان الاجتماعي الأكبر بكثير.

المتقاعدون المتأخرون غالبًا ما يكون لديهم رفاهية سحب مبالغ أكبر بشكل أكثر جرأة. إذا كان الضمان الاجتماعي يغطي أساسياتك، فإن معدل سحب من محفظتك يتراوح بين 5% إلى 6% قد يكون مستدامًا تمامًا. هذا يتعارض مع الإطار الصارم لـ 4%، لكنه يعكس وضعك المالي الحقيقي. القاعدة تصبح أقل عن حماية نفسك وأكثر عن تحسين استخدام الموارد التي أمنت بها بالفعل.

المحافظ المحافظة تحتاج إلى معدلات سحب محافظة

القاعدة 4% تفترض ضمنيًا محفظة متوازنة—حوالي 60% أسهم و40% سندات. تلك الأسهم توفر نموًا يدعم السحوبات على مدى عقود. لكن العديد من المتقاعدين الحذرين يحتفظون بمحافظ ثقيلة في النقد والسندات، على حساب النمو من أجل الاستقرار.

إذا كانت حصتك 80% سندات و20% نقد، فإن معدل سحب 4% هو معدل عدواني. أنت تسحب من مصادر نمو محدودة، مما يسرع من استهلاك رأس المال. معدل 2.5% إلى 3% يتوافق بشكل أفضل مع ما يمكن للاستثمارات ذات الدخل الثابت دعمه بشكل واقعي دون تآكل رأس مالك بسرعة كبيرة.

القاعدة نقطة انطلاق، وليست وجهة

قاعدة 4% تعتبر إطارًا مفيدًا لمحادثات تخطيط التقاعد. لكنها ليست قانونًا مطلقًا. استراتيجيتك المثلى للسحب تعتمد على ثلاثة أعمدة: عمر التقاعد، مزيج محفظتك الفعلي، وتكاليف نمط حياتك الخاصة.

قبل أن تتقاعد في 2026، اختبر وضعك مقابل هذه السيناريوهات الثلاثة. اعمل مع مستشار مالي لنمذجة معدلات السحب المختلفة مقابل جدولك الزمني الشخصي وتحمل المخاطر لديك. سواء كنت بحاجة إلى اعتماد إطار أكثر تحفظًا مثل مبادئ القاعدة 33 أو التعديل نحو معدلات أعلى، اتخذ قرارك بناءً على أرقامك، وليس على افتراضات مستعارة. تقاعدك يدوم طالما أنت على قيد الحياة—خطط وفقًا لذلك.