هيئة الأوراق المالية والسلع تتحول إلى رقابة عالية على العملات الرقمية، 8 لوائح فرعية مع 11 غرامة سنوية

الهيئة المالية مؤخراً قدمت إلى لجنة التشريع خطة جديدة لتنظيم الأصول الافتراضية، معلنة أن الرقابة والإدارة على صناعة العملات الرقمية ستشهد ترقية شاملة. وفقاً لرئيس الهيئة المالية بانغ جينلونغ، بعد تنفيذ القانون الخاص، سيواجه مزودو العملات الرقمية معايير “إشراف عالي” مماثلة للمؤسسات المالية، وقد قامت الهيئة حتى الآن بمعاقبة 11 مزوداً، حيث تجاوز إجمالي الغرامات 13 مليون دولار، مما يعكس عزم الهيئة على تطبيق القانون.

تقييم سوق العملات الرقمية وتحول استراتيجيات الرقابة

على الرغم من النمو السريع في السنوات الأخيرة، لا تزال نسبة استثمار الجمهور التايواني في العملات الرقمية منخفضة بشكل واضح. وفقاً للإحصائيات، فإن أقل من 5% من سكان تايوان يمتلكون عملات مشفرة، وهو أدنى بكثير من مستوى 10% إلى 15% في الولايات المتحدة وكوريا الجنوبية. شكك بعض النواب في سرعة تقدم الهيئة، لكن موقف الهيئة واضح — سوق العملات الرقمية لا يزال في مرحلة النمو، ولم يصل بعد إلى نضج السوق المالي التقليدي.

تؤكد الهيئة أن جميع الدول حالياً في مرحلة بناء إطار تنظيمي، لذلك تتبع استراتيجية “غير مستعجلة، ولكن لا تريد أن تتخلف” في التنفيذ. هذا يعني أن الهيئة ستعتمد نهجاً متوازناً في تطوير قوانين العملات الرقمية، مع المشاركة في أحدث التطورات الدولية في الرقابة، لضمان أن سياسات تايوان تحمي المستهلكين دون أن تفقد قدرتها التنافسية في السوق.

إدراج مزودي الخدمة ضمن معايير الرقابة المالية

وفقاً للاتجاهات التنظيمية الجديدة، ستُعاد تصنيف مزودي خدمات العملات الرقمية (VASP) إلى “مؤسسات مالية شبيهة”، وتخضع لمراقبة أكثر صرامة. هذا يعني أن رأس مال الشركات، والتدقيق الداخلي، والرقابة الداخلية، والتقارير المالية يجب أن تلتزم بمعايير محددة، مماثلة لمتطلبات المؤسسات المالية التقليدية.

وقد وافقت الهيئة على تشغيل 9 مزودي خدمات أصول رقمية، وبعد إقرار القانون الخاص بالأصول الافتراضية، يتعين على هؤلاء المزودين إكمال عمليات الترقية والتحديث. ومن الجدير بالذكر أن نظام مكافحة غسل الأموال سيشمل نطاقاً أوسع — حيث حالياً يقتصر على “مشاركة المعلومات بين الشركات”، في المستقبل سيمتد ليشمل “التواصل بين قطاعات مختلفة”، مما يمكن الجهات الرقابية من رصد إشارات معاملات غير طبيعية عبر مجالات متعددة.

تعزيز تطبيق القانون وتحسين النظام التشريعي

الهيئة لا تقتصر على التخطيط فقط، بل بدأت بالفعل في تنفيذ إجراءات قانونية. هذا العام، قامت الهيئة بمراجعة 12 مزوداً للأصول الرقمية، واكتشفت نقصاً في مجالات مكافحة غسل الأموال، ومكافحة تمويل الإرهاب، ومنع تمويل الأسلحة. ونتيجة للفحوصات، أصدرت الهيئة غرامات على 11 شركة، بمجموع يزيد على 13 مليون دولار، مما يدل على عزم الهيئة على عدم التسامح مع المخالفات.

وفي الوقت نفسه، تضع الهيئة حالياً مسودات قوانين فرعية لدعم القانون الخاص بالأصول الافتراضية. بمجرد إتمام التشريع، من المتوقع أن تكتمل صياغة 8 قوانين فرعية في النصف الأول من العام المقبل، منها 7 قوانين تستهدف مزودي خدمات الأصول الرقمية، وتشمل مجالات تأسيس الشركات، والإدارة المالية، والرقابة الداخلية، وأمن المعلومات، والتعاقدات الخارجية، ومكافحة الاحتيال، ومعالجة المعاملات غير الطبيعية، لضمان رقابة شاملة. بالإضافة إلى ذلك، ستعمل الهيئة على إنشاء آليات ذاتية لضبط السوق من خلال الجمعيات المهنية، للمساعدة في الحفاظ على النظام السوقي.

تنظيم العملات المستقرة وتحسين النظام السوقي

من بين القوانين الفرعية الثمانية، يبرز “لوائح إصدار وإدارة العملات المستقرة”. ستحدد هذه اللوائح بشكل واضح مؤهلات إصدار العملات المستقرة، والحد الأدنى لرأس المال، وإجراءات التقديم، وأنواع العملات الممكن إصدارها، والاستخدامات، والمتطلبات الخاصة بالاحتياطيات، وعمليات الإصدار والشراء، بشكل دوري.

تميل الهيئة إلى أن يكون البنوك ذات القدرة على توفير “احتياطيات كاملة” هي المصدر الرئيسي لإصدار العملات المستقرة، لضمان دعم الأصول بشكل كافٍ. بالنسبة لمزودي العملات الرقمية، سيكون من الضروري فصل الأصول الخاصة بهم عن أصول العملاء، وإنشاء نظام ضمانات ووكالات ائتمان، لتعزيز حماية المتداولين.

مع تقدم القانون الخاص بالأصول الافتراضية، ستقوم الهيئة برفع مستوى الرقابة من “تسجيل مكافحة غسل الأموال” إلى “إشراف على الأعمال المرخصة”، ليشمل حماية المتداولين، واستقرار المالية، وعدالة السوق. وتعد الهيئة بمزيد من تعزيز آليات الفحص المالي، وتدابير مكافحة الاحتيال، لضمان أن تظل مخاطر سوق العملات الرقمية تحت السيطرة، وأن تظل عمليات التداول آمنة، بهدف بناء بيئة عملات رقمية مفتوحة ومنظمة.