لقد كنت أبحث مؤخرًا في أفضل أسهم الذكاء الاصطناعي، وبصراحة، إذا لم تكن تولي اهتمامًا لهذا القطاع الآن، فأنت تتجاهل فرصًا حقيقية.

إذن، إليك ما أراه. موجة الإنفاق على الذكاء الاصطناعي حقيقية—الشركات تصب مبالغ ضخمة في مراكز البيانات والبنية التحتية. هذا ليس مجرد دعاية؛ الطلب موجود فعلاً. وهذا يعني أن هناك فرصًا جيدة إذا عرفت أين تبحث.

دعني أشرح ما لفت انتباهي. Nvidia و Broadcom يحققان أرباحًا هائلة الآن. وحدات معالجة الرسوميات الخاصة بـ Nvidia هي المعيار الذهبي للحوسبة بالذكاء الاصطناعي—كل تقنية الشركة تتفوق على غيرها. كما أن Broadcom تقوم بشيء ذكي؛ فهي تعمل مباشرة مع الشركات ذات السعة العالية لبناء شرائح ذكاء اصطناعي مخصصة تتوافق مع سير العمل المحدد. كلاهما في موقع المستفيدين الرئيسيين من كل هذا الإنفاق على البنية التحتية، وبصراحة، من المتوقع أن يشهدوا نموًا قويًا خلال السنوات القادمة.

ثم هناك شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات. معظم الناس لا يدركون مدى أهميتها في لعبة البنية التحتية للذكاء الاصطناعي. فهي تصنع شرائح المنطق لكل من Nvidia و Broadcom، بالإضافة إلى تزويد الشرائح لمعظم شركات التكنولوجيا الكبرى التي تبني أجهزة الذكاء الاصطناعي. قدرات شركة TSMC في تصنيع الرقائق لا يمكن الاستغناء عنها الآن. بالإضافة إلى ذلك، تقنيتها الجديدة ذات النانومترين تقلل من استهلاك الطاقة، وهو أمر مهم عندما يتم تشغيل جميع مراكز البيانات هذه. طالما استمر الإنفاق على الذكاء الاصطناعي، تظل TSMC ضرورية.

الآن، هنا حيث يصبح الأمر مثيرًا. شركة Alphabet و Microsoft تعرضتا لضغوط بعد نتائج أرباحهما، لكن أعتقد أن ذلك خطأ. كلاهما من القوى الكبرى في الحوسبة السحابية، ولهذا السبب ينفقان بكثافة على بنية الذكاء الاصطناعي التحتية. الفرق الرئيسي هو—بمجرد أن يتم بناء قدر كافٍ من قدرات الحوسبة بالذكاء الاصطناعي، قد تواجه شركات معدات الحوسبة مثل Nvidia مبيعات أصعب. لكن مزودي السحابة؟ لديهم تدفق إيرادات لا ينتهي. إنهم يؤجرون قدرات الحوسبة لجميع شركات الذكاء الاصطناعي التوليدي التي تظهر. والأفضل من ذلك، أنهم لا يبنون مراكز بيانات جديدة باستمرار؛ إنهم يطورون الموجودة فقط، وهو أمر أرخص بكثير. نمو Azure الخاص بـ Microsoft بنسبة 39% في الربع الأخير. وتجاوزت Google Cloud التوقعات بنمو 48%. هذا النوع من النمو يبرر الإنفاق.

المهم، إذا كنت تنظر إلى أفضل أسهم الذكاء الاصطناعي الآن، فهذه الأسماء تظهر باستمرار لسبب. الأساسيات قوية. التراجعات الأخيرة؟ أراها فرصًا، وليست أسبابًا للذعر. السوق ربما يبالغ في رد فعله على المخاوف قصيرة الأمد من الإنفاق المفرط، لكن مؤشرات النمو تقول قصة مختلفة.

إذا كنت تبني محفظة مركزة على التكنولوجيا، فهذه الأسهم الرائدة في الذكاء الاصطناعي تستحق النظر الجدي. بناء بنية الذكاء الاصطناعي لا يزال في بداياته.