Perdagangan adalah: permainan melawan diri sendiri
Sepuluh Prinsip Perdagangan Livermore 1. "Pasar selalu benar, yang salah hanya bisa kamu." Pergerakan pasar didorong oleh perilaku kolektif, bukan penilaian individu. Jika arah perdagangan menyimpang dari pasar, sebaiknya segera merenungkan strategi daripada mengeluh tentang pasar. Bersikukuh pada pendapat sendiri hanya akan memperbesar kerugian, mengakui kesalahan adalah hukum pertama untuk bertahan hidup.
2. "Jangan berdagang melawan arus, ikuti arah dengan hambatan terkecil." Tren adalah kekuatan terkuat di pasar. Livermore mengonfirmasi arah tren melalui "pembelian percobaan"; jika harga menembus titik kunci, maka akan menambah posisi, jika terkoreksi maka akan menghentikan kerugian. Melawan tren tampak cerdas, namun sebenarnya itu adalah bunuh diri.
3. "Keuntungan akan mengurus dirinya sendiri, tetapi kerugian tidak." Saat mendapatkan keuntungan, perlu sabar untuk memegang posisi dan membiarkan tren berlanjut; saat mengalami kerugian, perlu tegas untuk menghentikan kerugian dan menghindari gangguan emosi. Kebanyakan orang gagal karena terlalu cepat mengambil keuntungan dan terlalu lambat menghentikan kerugian.
4. "Jangan pernah menganggap spekulasi sebagai investasi, jangan mengubah trading jangka pendek menjadi jangka panjang." Spekulasi adalah perilaku jangka pendek untuk menangkap fluktuasi harga, perlu adanya stop loss yang ketat; investasi adalah strategi untuk memegang nilai dalam jangka panjang. Membingungkan keduanya dapat mengakibatkan penggunaan "pegang jangka panjang" untuk menutupi kesalahan, dan akhirnya terjebak dalam kesulitan.
5. "Titik kunci menentukan keberhasilan, bersabarlah menunggu sinyal." Livermore menilai tren dengan mengamati harga yang menembus level resistensi/dukungan kunci. Pertahankan posisi kosong sebelum sinyal menjadi jelas, hindari perdagangan yang terlalu sering yang dapat menguras modal. 90% dari keuntungan berasal dari 10% perdagangan yang benar.
6. "Jangan mencoba menangkap semua fluktuasi, hanya dapatkan uang yang menjadi milikmu." Pasar memiliki peluang setiap hari, tetapi sebagian besar adalah jebakan. Fokus pada pola yang Anda kenal (seperti breakout kotak, pullback tren), dan tinggalkan pergerakan yang rumit. Overtrading adalah cerminan dari keserakahan.
7. "Manajemen keuangan lebih penting daripada keterampilan trading." Livermore menyimpulkan setelah beberapa kali bangkrut: risiko per transaksi tidak boleh melebihi 2% dari modal, dan total posisi tidak boleh melebihi 20%. Bahkan dengan tingkat kemenangan 70%, satu kesalahan saat penuh posisi dapat menghabiskan semuanya.
8. "Berita dalam adalah racun, berpikir independen adalah obatnya." Livermore bangkrut karena mempercayai berita "Raja Kapas" dan sejak itu hanya mempercayai harga itu sendiri. Pasar telah mencerna semua informasi, grafik lebih nyata daripada pernyataan ahli mana pun.
9. "Tetap disiplin mekanis dalam siklus ketakutan dan keserakahan." Kelemahan manusia tidak dapat dihilangkan, tetapi dapat dibatasi melalui aturan: menetapkan titik stop loss, target profit, dan rasio posisi. Saat mengambil keputusan emosional, paksa diri untuk menjalankan rencana.
10. "Kekayaan adalah monetisasi dari pemahaman, uang yang melebihi pemahaman pada akhirnya akan kembali." Pada puncak kejayaannya, aset Livermore mencapai 100 juta USD (setara dengan 20 miliar USD saat ini), namun karena melanggar prinsipnya sendiri, ia akhirnya bangkrut. Pasar terbukti tidak dapat diprediksi, menghasilkan uang ≠ memahami pasar.
Ringkasan: Logika dasar dari filosofi Livermore 1. Objektivitas: menghormati fakta pasar, menyingkirkan prasangka subjektif; 2. Pemikiran probabilitas: menerima kerugian sebagai hal yang normal, mengejar nilai harapan positif jangka panjang; 3. Anti-kemanusiaan: Melawan keserakahan dan ketakutan dengan aturan, hindari penghancuran diri. Akhir tragedi Livermore memberi peringatan kepada generasi mendatang: perdagangan adalah latihan ganda dari pemahaman dan sifat hati, setiap jenius harus menghormati pasar.
Lihat Asli
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Perdagangan adalah: permainan melawan diri sendiri
Sepuluh Prinsip Perdagangan Livermore
1. "Pasar selalu benar, yang salah hanya bisa kamu."
Pergerakan pasar didorong oleh perilaku kolektif, bukan penilaian individu. Jika arah perdagangan menyimpang dari pasar, sebaiknya segera merenungkan strategi daripada mengeluh tentang pasar. Bersikukuh pada pendapat sendiri hanya akan memperbesar kerugian, mengakui kesalahan adalah hukum pertama untuk bertahan hidup.
2. "Jangan berdagang melawan arus, ikuti arah dengan hambatan terkecil."
Tren adalah kekuatan terkuat di pasar. Livermore mengonfirmasi arah tren melalui "pembelian percobaan"; jika harga menembus titik kunci, maka akan menambah posisi, jika terkoreksi maka akan menghentikan kerugian. Melawan tren tampak cerdas, namun sebenarnya itu adalah bunuh diri.
3. "Keuntungan akan mengurus dirinya sendiri, tetapi kerugian tidak."
Saat mendapatkan keuntungan, perlu sabar untuk memegang posisi dan membiarkan tren berlanjut; saat mengalami kerugian, perlu tegas untuk menghentikan kerugian dan menghindari gangguan emosi. Kebanyakan orang gagal karena terlalu cepat mengambil keuntungan dan terlalu lambat menghentikan kerugian.
4. "Jangan pernah menganggap spekulasi sebagai investasi, jangan mengubah trading jangka pendek menjadi jangka panjang."
Spekulasi adalah perilaku jangka pendek untuk menangkap fluktuasi harga, perlu adanya stop loss yang ketat; investasi adalah strategi untuk memegang nilai dalam jangka panjang. Membingungkan keduanya dapat mengakibatkan penggunaan "pegang jangka panjang" untuk menutupi kesalahan, dan akhirnya terjebak dalam kesulitan.
5. "Titik kunci menentukan keberhasilan, bersabarlah menunggu sinyal."
Livermore menilai tren dengan mengamati harga yang menembus level resistensi/dukungan kunci. Pertahankan posisi kosong sebelum sinyal menjadi jelas, hindari perdagangan yang terlalu sering yang dapat menguras modal. 90% dari keuntungan berasal dari 10% perdagangan yang benar.
6. "Jangan mencoba menangkap semua fluktuasi, hanya dapatkan uang yang menjadi milikmu."
Pasar memiliki peluang setiap hari, tetapi sebagian besar adalah jebakan. Fokus pada pola yang Anda kenal (seperti breakout kotak, pullback tren), dan tinggalkan pergerakan yang rumit. Overtrading adalah cerminan dari keserakahan.
7. "Manajemen keuangan lebih penting daripada keterampilan trading."
Livermore menyimpulkan setelah beberapa kali bangkrut: risiko per transaksi tidak boleh melebihi 2% dari modal, dan total posisi tidak boleh melebihi 20%. Bahkan dengan tingkat kemenangan 70%, satu kesalahan saat penuh posisi dapat menghabiskan semuanya.
8. "Berita dalam adalah racun, berpikir independen adalah obatnya."
Livermore bangkrut karena mempercayai berita "Raja Kapas" dan sejak itu hanya mempercayai harga itu sendiri. Pasar telah mencerna semua informasi, grafik lebih nyata daripada pernyataan ahli mana pun.
9. "Tetap disiplin mekanis dalam siklus ketakutan dan keserakahan."
Kelemahan manusia tidak dapat dihilangkan, tetapi dapat dibatasi melalui aturan: menetapkan titik stop loss, target profit, dan rasio posisi. Saat mengambil keputusan emosional, paksa diri untuk menjalankan rencana.
10. "Kekayaan adalah monetisasi dari pemahaman, uang yang melebihi pemahaman pada akhirnya akan kembali."
Pada puncak kejayaannya, aset Livermore mencapai 100 juta USD (setara dengan 20 miliar USD saat ini), namun karena melanggar prinsipnya sendiri, ia akhirnya bangkrut. Pasar terbukti tidak dapat diprediksi, menghasilkan uang ≠ memahami pasar.
Ringkasan: Logika dasar dari filosofi Livermore
1. Objektivitas: menghormati fakta pasar, menyingkirkan prasangka subjektif;
2. Pemikiran probabilitas: menerima kerugian sebagai hal yang normal, mengejar nilai harapan positif jangka panjang;
3. Anti-kemanusiaan: Melawan keserakahan dan ketakutan dengan aturan, hindari penghancuran diri.
Akhir tragedi Livermore memberi peringatan kepada generasi mendatang: perdagangan adalah latihan ganda dari pemahaman dan sifat hati, setiap jenius harus menghormati pasar.