Harga barang melonjak tinggi? Inflasi telah datang, ketahui agar tidak salah paham

Ketika orang Thai membuka dompet untuk berbelanja hari ini, dan merasakan uangnya tidak cukup seperti dulu, itu karena “inflasi” sedang terjadi. Baik itu naiknya harga beras, minyak, listrik, atau meningkatnya biaya hidup. Fenomena ini berdampak pada makanan sehari-hari kita menjadi semakin mahal.

Apa Sebenarnya Inflasi?

Inflasi adalah situasi di mana tingkat harga barang dan jasa di pasar memiliki kecenderungan meningkat secara berkelanjutan. Dengan kata lain, nilai uang kita sedang menurun. Itu berarti jumlah uang yang sama dapat membeli barang lebih sedikit dari sebelumnya.

Mari ambil contoh yang mudah dipahami. Dua puluh tahun lalu, 100 baht dapat membeli nasi berkali-kali, tetapi saat ini 100 baht yang sama hanya dapat membeli 1 atau 2 piring. Itulah efek inflasi yang secara perlahan menggerogoti nilai uang sejak saat itu.

Siapa yang Mendapat Untung, Siapa yang Rugi

Pihak yang Mendapat Untung berasal dari kelompok pengusaha pribadi, pedagang, pemilik bisnis, karena mereka dapat menaikkan harga barang, sementara kelompok karyawan yang menerima gaji tetap selalu rugi, karena kenaikan gaji lebih lambat dari inflasi.

Inflasi Berasal dari Mana

Dalam periode terakhir ini, inflasi global tidak disebabkan oleh satu peristiwa, tetapi dari kombinasi berbagai faktor:

1. Permintaan Pembelian Meningkat Setelah pandemi COVID-19, berbagai negara secara bertahap membuka kota baru. Orang-orang yang menabung lama kemudian beralih untuk berbelanja (revenge spending), tetapi produksi tidak dapat mengikuti. Tercipta permintaan melebihi penawaran, harga secara alami melambung tinggi.

2. Biaya Produksi Naik Harga minyak mentah, gas alam, dan komoditas di pasar global meningkat drastis karena produksi terganggu. Negara-negara pengekspor minyak utama membatasi volume. Misalnya, harga minyak mentah turun terendah pada tahun 2020 tetapi berbalik mencapai rekor tertinggi ketika dunia dibukaakses kembali.

3. Masalah Rantai Pasokan Kekurangan kontainer, chip semikonduktor, dan pengurangan lapangan kerja membuat biaya produksi melambung tinggi, terutama untuk produk elektronik yang permintaannya melonjak selama work from home.

4. Kebijakan Pemerintah Pencetakan uang dalam jumlah besar dalam sistem ekonomi, menurunkan suku bunga, dan pengeluaran sektor publik yang tinggi.

Bagaimana Mengukur Inflasi atau CPI Bekerja

Setiap bulan, Kementerian Perdagangan Thailand mengumpulkan data harga 430 item barang dan jasa untuk menghitung Indeks Harga Konsumen (Consumer Price Index: CPI)

Kenaikan CPI dibandingkan tahun lalu adalah tingkat inflasi umum yang diperjelas oleh Bank of Thailand (ธปท.) sebagai target, yang membantu investor dan kebijakan keuangan dapat merujuk.

Data indeks harga konsumen Januari 2567 berada di 110.3, meningkat 0.3% dari periode yang sama tahun lalu (tahun dasar 2562 = 100), dengan tingkat inflasi umum (Year-on-Year) turun menjadi 1.11 persen.

Bagaimana Inflasi Mempengaruhi Kehidupan Sehari-hari

Dampak pada Masyarakat Umum

Biaya Hidup Naik, Belanja Lebih Sedikit Ketika harga lebih mahal, daya beli uang turun. Masyarakat harus mengeluarkan lebih banyak uang untuk membeli barang dan jasa yang sama. Inilah mengapa barang-barang pokok seperti daging, sayuran, minyak, telur semuanya naik harga.

Tabel harga barang pokok (baht):

• Daging Babi: 137.5 (tahun2564) → 205 (tahun2565) → 125 (tahun2566) → 133.31 (tahun2567)
• Dada Ayam: 67.5 → 105 → 80 → 80
• Solar: 28.29 → 34.94 → 33.44 → 40.24 baht/liter
• Gasohol: 28.75 → 37.15 → 35.08 → 39.15 baht/liter

Dampak pada Pengusaha

Ketika barang naik harga, penjualan berkurang. Pada saat yang sama, biaya produksi juga naik. Beberapa perusahaan harus menunda ekspansi produksi, mengurangi investasi, dan pada akhirnya mungkin melakukan PHK.

Dampak pada Ekonomi Nasional

Jika masyarakat membeli lebih sedikit, bisnis tidak dapat menjual barang. Investasi baru akan berhenti. Pengembangan potensi produktif negara dalam jangka panjang akan melambat. Dalam kasus yang parah, ketika suku bunga riil negatif, orang akan berspekulasi dalam aset berisiko tinggi dan mengumpulkan gelembung di pasar.

Stagflation: Bencana Ekonomi

Ekonomi global saat ini menunjukkan tanda-tanda memasuki “Stagflation”, yaitu kondisi di mana harga tinggi tetapi ekonomi tidak tumbuh, tingkat pengangguran tinggi. Di situasi ini masyarakat tidak memiliki uang untuk membeli, pengusaha tidak dapat menjual barang, harus menurunkan harga, mengurangi keuntungan, tidak memperluas bisnis, memberhentikan karyawan. Thailand belum sepenuhnya memasuki kondisi ini, tetapi perlu dipantau karena ada fluktuasi pengangguran.

Inflasi dan Deflasi Berbeda Seperti Apa

Deflasi (Deflation) adalah fenomena yang berlawanan dengan inflasi, di mana tingkat harga barang dan jasa turun secara berkelanjutan. Mungkin terjadi karena permintaan pembelian menurun atau jumlah uang dalam sistem tidak mencukupi.

Siapa yang Mendapat Untung dari Inflasi

Contoh terbaru adalah PT. PTT Public Company Limited (Publik) yang mendapat untung dari harga minyak yang melambung. Pada paruh pertama tahun 2565, pendapatan 1.685.419 juta baht, laba bersih 64.419 juta baht, tumbuh 12.7% dibandingkan tahun sebelumnya.

Kelompok Bank: Ketika suku bunga naik, bank mendapat keuntungan dari margin suku bunga yang lebih tinggi.

Kelompok Asuransi: Memiliki investasi dalam obligasi pemerintah, return meningkat.

Kelompok Makanan: Adalah kebutuhan, memiliki kekuatan tawar harga.

Kelompok Energi: Mendapat untung dari harga minyak tinggi.

Saat Inflasi Datang, Apa yang Harus Diinvestasikan

1. Emas – Aset Aman

Emas bergerak ke arah yang sama dengan inflasi. Semakin tinggi inflasi, semakin tinggi harga emas. Spekulasi emas dengan CFD memungkinkan untuk berdagang baik naik maupun turun tanpa harus membeli secara fisik.

2. Real Estat

Sewa dapat disesuaikan dengan inflasi, tidak berfluktuasi mengikuti pasar saham. Bagi mereka yang memiliki uang cadangan, investasi real estat adalah pilihan menarik.

3. Instrumen Utang Bunga Mengambang

Pilih Floating Rate Bond atau Inflation Linked Bond yang memiliki penyesuaian suku bunga sesuai perubahan inflasi.

4. Saham Kelompok yang Mendapat Untung

• Saham Bank: Margin suku bunga meningkat
• Saham Asuransi: Return investasi meningkat
• Saham Energi: Mendapat untung dari harga minyak tinggi

5. Simpanan Bunga Tinggi

Deposito berjangka tambahan memberikan bunga lebih tinggi, meski masih lebih rendah dari tingkat inflasi.

Cara Menghadapi Inflasi dalam Kehidupan Sehari-hari

Buat Rencana Pengeluaran yang Ketat Kurangi pembelian barang yang tidak perlu. Catat pemasukan-pengeluaran.

Hindari Utang Buruk Berhutang hanya untuk hal-hal yang menghasilkan pendapatan. Sisihkan uang untuk keadaan darurat.

Pelajari Investasi Pelajari pilihan investasi dengan baik, jangan terburu-buru.

Ikuti Berita Tingkat inflasi, kebijakan keuangan, ketegangan geopolitik, semuanya mempengaruhi perencanaan keuangan Anda.

Kesimpulan: Inflasi Adalah Pedang Bermata Dua

Inflasi pada Tingkat Sedangmembantu ekonomi tumbuh, bisnis berkembang, ada penciptaan lapangan kerja, pelanggan memiliki uang untuk berbelanja. Tetapi ketikamencapai Hyper Inflation, menjadi bencana. Harga begitu tinggi sampai tidak ada yang membeli. Tingkat inflasi tinggi, ekonomi mengalami kontraksi.

Perbedaannya dengan deflasi adalah deflasi adalah penurunan harga, yang berbahaya bagi pertumbuhan, kebalikan dari inflasi umum.

Investor harus:

• Memantau dengan cermat
• Berinvestasi dalam aset yang menguntungkan, seperti emas, saham bank
• Buat rencana keuangan yang fleksibel
• Hindari uang tunai dalam jumlah besar yang tidak menghasilkan return

Inflasi sudah tiba, tetapi dengan persiapan dan pemahaman yang benar akan membantu kita “bertahan” dalam kondisi ekonomi yang tidak pasti ini.