Vàng bước vào kỷ nguyên "vị thế Long" 2030 có thể đạt 8900 USD
Trật tự chính trị và kinh tế toàn cầu đang ngày càng hỗn loạn, vàng đang trở lại sân khấu trung tâm của thị trường vốn. Báo cáo mới nhất của một công ty đầu tư chỉ ra rằng, toàn cầu đang trải qua một đợt tái cấu trúc tài chính mới, vàng với tư cách là tài sản tiền tệ không có rủi ro đối tác và không bị lạm phát, ngày càng thể hiện ý nghĩa chiến lược. Từ việc Mỹ mất công nghiệp hóa và thâm hụt ngân sách mất kiểm soát, đến sự trỗi dậy của các tài sản không có tín dụng quốc gia như Bitcoin, cho đến việc ngân hàng trung ương mua vàng quy mô lớn, những xu hướng này cùng nhau tạo thành bối cảnh của "vị thế Long vàng".
Báo cáo so sánh thị trường vàng tăng hiện tại với mặt trái của bộ phim "The Big Short": Trong bối cảnh tái cấu trúc hệ thống tài chính tiền tệ toàn cầu, việc đầu tư chiến lược vào vàng sẽ mang lại lợi nhuận đáng kể. Trong thời gian dài, vàng đã bị gạt ra ngoài lề trong hệ thống tài chính phương Tây, nhưng tình hình đã bắt đầu thay đổi trong những năm gần đây.
Theo lý thuyết Dow, một thị trường tăng giá hoàn chỉnh có thể được chia thành ba giai đoạn: giai đoạn tích lũy, giai đoạn công chúng tham gia và giai đoạn điên cuồng. Hiện tại, vàng đang ở giai đoạn thứ hai "giai đoạn công chúng tham gia". Trong năm năm qua, giá vàng toàn cầu đã tăng 92%, sức mua thực tế của đồng đô la đối với vàng đã giảm gần 50%. Năm ngoái, vàng đã lập 43 đỉnh lịch sử, chỉ sau 57 đỉnh vào năm 1979, và tính đến cuối tháng 4 năm nay, đã lập 22 đỉnh mới.
Báo cáo đã đưa ra khái niệm danh mục đầu tư 60/40 mới, xem xét lại sự phân bổ 60% cổ phiếu / 40% trái phiếu truyền thống:
Cổ phiếu: 45%
Trái phiếu:15%
Vàng trú ẩn:15%
Biểu hiện vàng:10%
Hàng hóa:10%
Bitcoin:5%
Điều này phản ánh quan điểm về môi trường thị trường hiện tại, đặc biệt là lo ngại về việc mất niềm tin vào các tài sản trú ẩn truyền thống như trái phiếu chính phủ.
Các yếu tố chính ảnh hưởng đến vàng bao gồm:
Tái cấu trúc địa chính trị gia tăng, có lợi cho vàng
Ảnh hưởng sâu sắc của chính sách Trump đối với nền kinh tế Mỹ và nền kinh tế toàn cầu
Châu Âu, đặc biệt là chính sách tài chính của Đức đã chuyển biến 180 độ
Nhu cầu của ngân hàng trung ương trở thành trụ cột chính cho "vị thế Long"
Tiền tệ hợp pháp tiếp tục giảm giá
Vàng với hiệu suất xuất sắc như một bảo hiểm danh mục đầu tư
Báo cáo giữ lại khái niệm "Giá vàng bóng" (SGP), tức là giá vàng lý thuyết trong trường hợp cung tiền cơ bản hoàn toàn được hỗ trợ bởi vàng. Theo giá thị trường hiện tại:
M0 đô la hoàn toàn hỗ trợ cần 21,416 đô la
M0 khu vực Euro hoàn toàn hỗ trợ cần 13,500 Euro
M2 của Mỹ hoàn toàn hỗ trợ cần 82,223 đô la
Thụy Sĩ M2 hoàn toàn hỗ trợ cần 29,101 franc Thụy Sĩ
Báo cáo dự đoán mô hình giá vàng được đề xuất vào năm 2020:
Tình huống cơ bản: Cuối năm 2030 khoảng 4,800 USD, cuối năm 2025 2,942 USD
Tình huống lạm phát: Cuối năm 2030 khoảng 8,900 đô la, cuối năm 2025 4,080 đô la
Hiện tại, giá vàng đã vượt quá mục tiêu trung hạn 2,942 USD trong kịch bản cơ bản vào cuối năm 2025.
Báo cáo cảnh báo không nên loại trừ khả năng có làn sóng lạm phát thứ hai như vào những năm 1970. Trong vài tháng tới vẫn có thể xuất hiện xu hướng giảm phát, nhưng không có nghĩa là rủi ro lạm phát đã được loại bỏ. Phản ứng mạnh mẽ từ Fed có thể chỉ là vấn đề thời gian.
Báo cáo cho rằng, ngay cả khi vàng trở lại dưới ánh đèn sân khấu, làn sóng đầu tư vàng quy mô lớn của các nhà đầu tư tài chính phương Tây vẫn còn xa. Bạc và cổ phiếu khai thác mỏ có tiềm năng theo kịp lớn trong thập kỷ hiện tại.
Bitcoin có thể hưởng lợi từ sự tái cấu trúc trật tự thế giới. Báo cáo cho rằng vào cuối năm 2030, Bitcoin có thể đạt 50% giá trị thị trường của vàng. Nếu giả định mục tiêu giá vàng khoảng 4,800 USD, giá Bitcoin cần tăng lên khoảng 900,000 USD để đạt được mức này.
Mặc dù xu hướng tăng dài hạn vẫn được giữ vững, báo cáo chỉ ra các yếu tố có thể dẫn đến điều chỉnh ngắn hạn:
Nhu cầu của ngân hàng trung ương bất ngờ giảm
Nhà đầu tư giảm vị thế Long và cắt giảm vị thế
Giảm giá địa chính trị
Kinh tế Mỹ mạnh hơn mong đợi
Rủi ro do công nghệ cao và cảm xúc điều khiển
Đô la mạnh lên
Báo cáo cho rằng, trong ngắn hạn, giá vàng có thể điều chỉnh xuống khoảng 2800 đô la, thậm chí dao động ngang. Sự điều chỉnh này có thể là một phần của quá trình củng cố thị trường bò, sẽ không đe dọa xu hướng tăng trung và dài hạn.
Tổng thể mà nói, báo cáo cho rằng thị trường bò vàng vẫn chưa kết thúc, đang ở giai đoạn giữa của sự tham gia công chúng. Vàng đang chuyển mình từ việc bị coi là di sản lỗi thời thành tài sản then chốt trong danh mục đầu tư, vừa cung cấp sự ổn định phòng thủ, vừa có tiềm năng tấn công. Sự tăng trưởng lâu dài của vàng dựa trên một vài trụ cột củng cố lẫn nhau, và sự tăng giá hiện tại có thể là dấu hiệu đầu tiên của "thời khắc thiên nga vàng". Khi các tài sản trú ẩn truyền thống mất niềm tin, vàng đang trở lại làm trung tâm của chiến lược đầu tư dài hạn.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
20 thích
Phần thưởng
20
9
Chia sẻ
Bình luận
0/400
NFT_Therapy
· 2phút trước
còn không bằng All in Bitcoin
Xem bản gốcTrả lời0
GateUser-c799715c
· 07-22 17:32
Tám k chín? Chỉ là giấc mơ ban ngày mà thôi.
Xem bản gốcTrả lời0
HodlBeliever
· 07-21 04:11
8900 là giá trị bảo thủ, mô hình DCF của tôi dự đoán rõ ràng thấp hơn.
Vị thế Long vàng đang trỗi dậy, có thể tăng lên 8900 đô la vào năm 2030.
Vàng bước vào kỷ nguyên "vị thế Long" 2030 có thể đạt 8900 USD
Trật tự chính trị và kinh tế toàn cầu đang ngày càng hỗn loạn, vàng đang trở lại sân khấu trung tâm của thị trường vốn. Báo cáo mới nhất của một công ty đầu tư chỉ ra rằng, toàn cầu đang trải qua một đợt tái cấu trúc tài chính mới, vàng với tư cách là tài sản tiền tệ không có rủi ro đối tác và không bị lạm phát, ngày càng thể hiện ý nghĩa chiến lược. Từ việc Mỹ mất công nghiệp hóa và thâm hụt ngân sách mất kiểm soát, đến sự trỗi dậy của các tài sản không có tín dụng quốc gia như Bitcoin, cho đến việc ngân hàng trung ương mua vàng quy mô lớn, những xu hướng này cùng nhau tạo thành bối cảnh của "vị thế Long vàng".
Báo cáo so sánh thị trường vàng tăng hiện tại với mặt trái của bộ phim "The Big Short": Trong bối cảnh tái cấu trúc hệ thống tài chính tiền tệ toàn cầu, việc đầu tư chiến lược vào vàng sẽ mang lại lợi nhuận đáng kể. Trong thời gian dài, vàng đã bị gạt ra ngoài lề trong hệ thống tài chính phương Tây, nhưng tình hình đã bắt đầu thay đổi trong những năm gần đây.
Theo lý thuyết Dow, một thị trường tăng giá hoàn chỉnh có thể được chia thành ba giai đoạn: giai đoạn tích lũy, giai đoạn công chúng tham gia và giai đoạn điên cuồng. Hiện tại, vàng đang ở giai đoạn thứ hai "giai đoạn công chúng tham gia". Trong năm năm qua, giá vàng toàn cầu đã tăng 92%, sức mua thực tế của đồng đô la đối với vàng đã giảm gần 50%. Năm ngoái, vàng đã lập 43 đỉnh lịch sử, chỉ sau 57 đỉnh vào năm 1979, và tính đến cuối tháng 4 năm nay, đã lập 22 đỉnh mới.
Báo cáo đã đưa ra khái niệm danh mục đầu tư 60/40 mới, xem xét lại sự phân bổ 60% cổ phiếu / 40% trái phiếu truyền thống:
Điều này phản ánh quan điểm về môi trường thị trường hiện tại, đặc biệt là lo ngại về việc mất niềm tin vào các tài sản trú ẩn truyền thống như trái phiếu chính phủ.
Các yếu tố chính ảnh hưởng đến vàng bao gồm:
Báo cáo giữ lại khái niệm "Giá vàng bóng" (SGP), tức là giá vàng lý thuyết trong trường hợp cung tiền cơ bản hoàn toàn được hỗ trợ bởi vàng. Theo giá thị trường hiện tại:
Báo cáo dự đoán mô hình giá vàng được đề xuất vào năm 2020:
Hiện tại, giá vàng đã vượt quá mục tiêu trung hạn 2,942 USD trong kịch bản cơ bản vào cuối năm 2025.
Báo cáo cảnh báo không nên loại trừ khả năng có làn sóng lạm phát thứ hai như vào những năm 1970. Trong vài tháng tới vẫn có thể xuất hiện xu hướng giảm phát, nhưng không có nghĩa là rủi ro lạm phát đã được loại bỏ. Phản ứng mạnh mẽ từ Fed có thể chỉ là vấn đề thời gian.
Báo cáo cho rằng, ngay cả khi vàng trở lại dưới ánh đèn sân khấu, làn sóng đầu tư vàng quy mô lớn của các nhà đầu tư tài chính phương Tây vẫn còn xa. Bạc và cổ phiếu khai thác mỏ có tiềm năng theo kịp lớn trong thập kỷ hiện tại.
Bitcoin có thể hưởng lợi từ sự tái cấu trúc trật tự thế giới. Báo cáo cho rằng vào cuối năm 2030, Bitcoin có thể đạt 50% giá trị thị trường của vàng. Nếu giả định mục tiêu giá vàng khoảng 4,800 USD, giá Bitcoin cần tăng lên khoảng 900,000 USD để đạt được mức này.
Mặc dù xu hướng tăng dài hạn vẫn được giữ vững, báo cáo chỉ ra các yếu tố có thể dẫn đến điều chỉnh ngắn hạn:
Báo cáo cho rằng, trong ngắn hạn, giá vàng có thể điều chỉnh xuống khoảng 2800 đô la, thậm chí dao động ngang. Sự điều chỉnh này có thể là một phần của quá trình củng cố thị trường bò, sẽ không đe dọa xu hướng tăng trung và dài hạn.
Tổng thể mà nói, báo cáo cho rằng thị trường bò vàng vẫn chưa kết thúc, đang ở giai đoạn giữa của sự tham gia công chúng. Vàng đang chuyển mình từ việc bị coi là di sản lỗi thời thành tài sản then chốt trong danh mục đầu tư, vừa cung cấp sự ổn định phòng thủ, vừa có tiềm năng tấn công. Sự tăng trưởng lâu dài của vàng dựa trên một vài trụ cột củng cố lẫn nhau, và sự tăng giá hiện tại có thể là dấu hiệu đầu tiên của "thời khắc thiên nga vàng". Khi các tài sản trú ẩn truyền thống mất niềm tin, vàng đang trở lại làm trung tâm của chiến lược đầu tư dài hạn.