- **Австралійський Долар показує незначні коливання після публікації даних індексу споживчих цін Китаю в середу.**

- **CPI Китаю знизився на 0,4% в річному вимірі, тоді як інфляція в серпні залишалася на рівні 0%.**

- **Бенчмаркова ревізія Міністерства праці США вказує на потенційне зниження на 911 000 у загальному числі працевлаштованих у несільському господарстві за березень 2025 року.**

Австралійський Долар (AUD) продовжує свою низхідну тенденцію в середу, що позначає другий поспіль день зниження. Пара AUD/USD стикається з викликами, оскільки Долар США (USD) підтримує свій висхідний імпульс, незважаючи на ревізію базового показника Nonfarm Payrolls Сполучених Штатів (US), що вказує на підвищену ймовірність того, що Федеральна резервна система (Fed) розпочне зниження процентних ставок вже наступного тижня.

Пара AUD/USD зберегла свої втрати після публікації даних споживчого цінового індексу Китаю (CPI), які показали річне зниження на 0,4% у серпні, порівняно з нульовим показником у липні. Ця цифра перевищила очікування ринку, які передбачали зниження на 0,2% за цей період. У щомісячному вираженні рівень інфляції CPI залишився незмінним на рівні 0%, що не дотягує до попереднього зростання на 0,4% та прогнозованого зростання на 0,1%.

Негативний потенціал для AUD може бути обмежений кількома факторами, включаючи міцний липневий торговий профіцит, сприятливі показники ВВП за II квартал та вищі, ніж очікувалося, дані щодо інфляції за липень. Ці елементи сприяли зменшенню очікувань щодо подальших зниження процентних ставок з боку Резервного банку Австралії (RBA). Поточні ринкові свопи вказують на приблизно 84% ймовірності того, що РБА зберігатиме свою поточну політику у вересні, тоді як ймовірність зменшення ставки на 25 базисних пунктів у листопаді зменшилася з 100% до 80%.

Проте, Меттью Хассан, керівник австралійського макро-прогнозування, зазначив, що відновлення споживачів з середини 2024 року відбувалось поступово, про що свідчить зниження споживчої впевненості Westpac до 95.4 у вересні з 98.5 у серпні. Хассан припустив, що може бути необхідне додаткове монетарне пом'якшення, прогнозуючи зниження ставки RBA на 25 базисних пунктів у листопаді, за яким послідують ще два зниження у 2026 році.

Увага тепер зосередиться на майбутніх звітах про інфляцію в США, які можуть надати додаткові відомості про політику Федрезерву. Серпневий індекс цін виробників США (PPI) запланований до випуску в середу, а індекс споживчих цін (CPI) - в четвер.

Індекс долара США (DXY), який вимірює вартість американського долара відносно кошика з шести основних валют, наразі торгується близько 97.90, демонструючи ознаки сили. Однак, потенціал зростання USD може бути обмежений через широкі очікування зниження ставки у вересні, що сигналізує про можливе відновлення циклу пом'якшення ФРС. Інструмент CME FedWatch зараз вказує на ймовірність зниження ставки на 25 базисних пунктів (bps) ФРС на вересневому засіданні, що зросла з 86% тиждень тому.

У вівторок Бюро статистики праці США (BLS) опублікувало звіт, в якому зазначається, що попередня оцінка національної бази даних поточної статистики зайнятості (CES) передбачає ймовірне зниження на 911,000 у загальному числі зайнятих у нефермерських секторах за березень 2025 року, що відповідає приблизно 76,000 менше робочих місць на місяць. Це вказує на слабший ринок праці, ніж було оцінено раніше. BLS зазначило у своєму прес-релізі, що "Остаточна база даних буде опублікована у лютому 2026 року разом з публікацією новин про ситуацію з зайнятістю за січень 2026 року."

Остін Гулсбі, президент Федерального резерву (Fed) Банку Чикаго, висловив невпевненість в інтерв'ю Bloomberg TV в п'ятницю щодо доцільності зниження процентної ставки в вересні після слабких даних про зайнятість. Він підкреслив, що підвищені дані про інфляцію залишаються проблемою, і ключові чиновники ФРС можуть не бути повністю впевненими в необхідності зниження ставки в вересні.

Минулої п'ятниці Бюро статистики праці США (BLS) повідомило, що заробітна плата в несільськогосподарському секторі США (NFP) зросла на 22 000 у серпні, не дотягнувши до очікуваного приросту ринку на 75 000. Ця цифра послідувала за переглянутим зростанням на 79 000 (previously повідомлялося як 73 000) у липні. Водночас рівень безробіття у серпні зріс до 4,3%, що відповідало очікуванням, порівняно з попередніми 4,2%. Середня погодинна заробітна плата зросла на 0,3% у серпні, що відповідає прогнозам ринку.

Торговий баланс Китаю розширився до 732,7 млрд CNY у серпні, порівняно з попередніми 705,18 млрд CNY. Експорт зріс на 4,8% у річному вимірі в серпні, знизившись з 8% у липні. Імпорт країни зріс на 1,7% у річному вимірі за той же період, у порівнянні з попереднім зростанням на 4,8%.

Торговий баланс Австралії покращився до 7 310 мільйонів місяць до місяця у липні, що вище за 5 366 мільйонів у попередньому місяці. Це розширення торгового профіциту перевищило очікування зниження до 4 920 мільйонів. Валове внутрішнє виробництво (GDP) зросло на 0,6% у квартал до кварталу у II кварталі, перевищивши зростання попереднього кварталу на 0,3% та очікуване розширення на 0,5%. У річному вимірі ВВП II кварталу зріс на 1,8%, перевищивши зростання на 1,4% у I кварталі та перевищивши прогноз консенсусу щодо збільшення на 1,6%.

Щомісячний індекс споживчих цін Австралії зафіксував річне зростання на 2,8% у липні, перевищивши як попереднє зростання на 1,9%, так і прогнозоване зростання на 2,3%.

Пара AUD/USD в даний час торгується близько 0.6580 в середу. Технічний аналіз щоденного графіка показує, що пара залишається в межах висхідного каналу, що свідчить про стійкий висхідний тренд. Крім того, позиція пари вище дев'ятиденного експоненціального середнього (EMA) вказує на сильнішу короткострокову цінову динаміку.

Початковий опір спостерігається на 10-місячному максимумі 0.6625, зафіксованому 24 липня, за яким слідує верхня межа висхідного каналу поблизу 0.6640. Пробиття вище цієї критичної зони опору зміцнить биківський прогноз і потенційно підштовхне пару AUD/USD до 11-місячного максимуму 0.6687, встановленого в листопаді 2024.

На зворотному боці, пара AUD/USD може знайти підтримку на дев’яній експоненційній середній (EMA) на рівні 0.6556, що збігається з нижньою межею висхідного каналу близько 0.6550. Пробиття нижче цього каналу може послабити бичачий настрій і змусити пару протестувати 50-денною EMA на рівні 0.6512. Подальше зниження підриває середньострокову цінову динаміку і потенційно може привести пару до тримісячного мінімуму 0.6414, зафіксованого 21 серпня.

Таблиця нижче ілюструє відсоткові зміни австралійського Долара (AUD) щодо основних валют сьогодні. Австралійський Долар продемонстрував найслабшу продуктивність проти Долара США.

Теплова карта відображає відсоткові зміни серед основних валют. Базова валюта обирається з лівого стовпця, тоді як валюту котирування вибирають з верхнього рядка. Наприклад, вибравши австралійський Долар з лівого стовпця і перемістившись горизонтально до Долара США, відсоткова зміна, що відображається в відповідній клітинці, представляє AUD (base)/USD (quote).