Вибачте за мою відвертість, але зростання золота і срібла перевищує спекулятивні інвестиції — хіба це не зворотній кривий?

Довгострокова дохідність американських державних облігацій нижча за короткострокову, це зворотній кривий.
Хіба зростання золота і срібла перевищує спекулятивні активи — хіба це не зворотній кривий?

Довгострокова дохідність американських державних облігацій нижча за короткострокову через очікування рецесії на ринку, тому багато купують американські облігації, чим довше — тим більше, що призводить до зниження довгострокової дохідності порівняно з короткостроковою.

Але ця передумова — це довіра ринку до американських облігацій.

Проте, коли міжнародний ринок також послаблює довіру до американської економіки, вони можуть обрати активи для захисту навіть не йену, а золото і срібло.

Тому, коли зростання золота і срібла навіть перевищує спекулятивні активи, хіба це не ще більш серйозний зворотній кривий?

Перед публікацією різних економічних даних у США у грудні, ф’ючерси на ставки від Чиказької товарної біржі показували очікування зниження ставки у квітні.

Після публікації даних CPI очікування змінилися на зниження у березні.

Після публікації даних про ВВП за третій квартал очікування знову змінилися на зниження у червні.

До кінця місяця, майже не було важливих даних або виступів ключових осіб, і очікування знову змінилися на зниження у квітні.

Можливо, це і є ринкові очікування щодо рецесії.