Cựu Giám đốc Đầu tư của GIC Singapore, Jeffrey Jaensubhakij, cho biết nếu thị trường chứng khoán Mỹ sụp đổ, Cục Dự trữ Liên bang (FED) có thể thực hiện các biện pháp nới lỏng định lượng để đối phó với biến động và bong bóng thị trường. Ông cảnh báo các nhà đầu tư theo dõi chi tiêu vốn và tỷ suất sinh lợi từ đầu tư vào trí tuệ nhân tạo, đồng thời chỉ ra rằng việc giảm lãi suất đang hỗ trợ thị trường.

Gate News bot thông báo, Phó Thống đốc Ngân hàng trung ương châu Âu Luis de Guindos cho biết, Ngân hàng trung ương châu Âu đã rút ra bài học từ chính sách in tiền quyết liệt, trong tương lai sẽ chú ý hơn đến tác động phụ của chính sách tiền tệ nới lỏng. Sau khi kiềm chế lạm phát cao, Ngân hàng trung ương châu Âu đang xem xét lại chiến lược và bộ công cụ chính sách dài hạn của mình, bao gồm việc mua trái phiếu quy mô lớn và chính sách lãi suất âm được thực hiện trong suốt thập kỷ qua do lạm phát thấp. Hoạt động in tiền 5.000 tỷ euro (5,8 nghìn tỷ USD) của họ (thị trường gọi là "nới lỏng định lượng/QE") đã bị chỉ trích vì đã tạo ra bong bóng trên thị trường bất động sản và tài chính, và dẫn đến việc Ngân hàng trung ương châu Âu đối mặt với khoản thua lỗ khổng lồ sau khi tăng lãi suất.

Theo bot Gate News, KOL Arthur Hayes dự đoán sự biến động đáng kể trên thị trường tiền điện tử trong tương lai khi Tổng thống Mỹ Donald Trump có kế hoạch đơn phương áp thuế trước thời hạn 9 tháng 7. Bất chấp sự đột phá trong thỏa thuận thương mại Mỹ-Trung, thị trường vẫn phải đối mặt với một số áp lực bán trong 24 giờ qua. Ngoài ra, dữ liệu CPI của Mỹ thấp hơn dự kiến đã không hoạt động như một chất xúc tác và không đẩy giá lên trên mức kháng cự 110.000 USD. Trong hai tháng qua, sự không chắc chắn vĩ mô toàn cầu và cuộc chiến thuế quan của Trump đã ảnh hưởng đến sự di chuyển của tiền điện tử và các tài sản rủi ro khác. Trước đó, Hayes đã nói rằng đã đến lúc Fed chuyển từ (QT) thắt chặt định lượng sang (QE) nới lỏng định lượng. Tuy nhiên, dữ liệu CPI gần đây của Mỹ cho thấy những lo ngại về lạm phát vẫn còn và kỳ vọng về việc Fed cắt giảm lãi suất hơn nữa.

Các nhà hoạch định chính sách của Ngân hàng Trung ương Châu Âu cho biết sẽ duy trì chính sách kích thích mạnh mẽ trong đánh giá chiến lược, tránh tự chỉ trích. Đánh giá sẽ giải quyết các vấn đề chính sách như quy mô mua nợ, lãi suất âm, hướng dẫn lãi suất, Ngân hàng trung ương sẽ tiếp tục công nhận các biện pháp hào phóng, điều chỉnh nhẹ các tài liệu chiến lược trong quá khứ. Đối với các biện pháp trong thời kỳ lạm phát gia tăng, Ngân hàng trung ương hầu như không tự chỉ trích, có thể giữ lại việc thực hiện hành động "đặc biệt mạnh mẽ hoặc kéo dài".

Nhà kinh tế vĩ mô Lyn Alden đã hạ dự báo giá Bitcoin, dự đoán rằng giá Bitcoin sẽ vượt quá 85,000 USD vào năm 2025. Cô chỉ ra rằng giá Bitcoin có thể cao hơn khi Trump chưa công bố thuế quan. Alden cho rằng "mở khóa thanh khoản quy mô lớn" có thể là chất xúc tác cho Bitcoin, và nếu Cục Dự trữ Liên bang (FED) có hành động, Bitcoin có thể được hưởng lợi. Tài sản tiền điện tử giao dịch suốt ngày đêm khiến giá Bitcoin biến động lớn, điều này đặc biệt rõ ràng khi có sự hoảng loạn trên thị trường TradFi, và việc tái diễn cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 có lợi cho Bitcoin.

Ngày 14/4, Giám đốc điều hành Amundi, công ty quản lý tài sản lớn nhất châu Âu, cho biết nếu lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng trên mốc 5%, Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ can thiệp vào thị trường trái phiếu kho bạc Mỹ và có thể khởi động chương trình mua trái phiếu toàn diện vào cuối năm nay. Vincent Mortier cho biết ông rất ngạc nhiên bởi lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn dài tăng nhanh như thế nào trong đợt bán tháo gần đây. Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm đã tăng gần 25 điểm cơ bản trong tháng này lên khoảng 4,5%, mức mà Mortier mô tả là "đau đớn nhưng có thể kiểm soát được" đối với chính phủ Mỹ. Ông kỳ vọng Fed sẽ tham gia thị trường để mua trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm ở mức 5% và đối với trái phiếu kho bạc kỳ hạn 30 năm, ông kỳ vọng Fed sẽ hành động khi lợi suất vượt quá 5,25%, cao hơn khoảng 40 điểm cơ bản so với mức hiện tại.

Các nhà lập pháp đảng Cộng hòa tại Hạ viện Mỹ đã thông qua đề xuất ngân sách do Trump đưa ra, gây ra cảnh báo từ nhà kinh tế Peter Schiff. Đề xuất ngân sách này nâng cao trần nợ, tăng chi tiêu và thâm hụt tài chính, có thể dẫn đến lạm phát cao hơn, rủi ro tài chính, và thậm chí là chính sách nới lỏng định lượng vô hạn. Đề xuất đã được thông qua, dự kiến sẽ giảm thuế 5.3 nghìn tỷ USD trong mười năm tới và tăng trần nợ thêm 5 nghìn tỷ USD.

Ngày 9/4, Deutsche Bank cho biết, nếu tình trạng hỗn loạn từng đẩy chi phí vay dài hạn ở Mỹ lên hơn 5% tiếp tục, Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ cần phải vào cuộc để ổn định thị trường trái phiếu kho bạc Mỹ. Hôm thứ Tư, việc bán tháo trái phiếu kho bạc Mỹ đã trở nên trầm trọng hơn do nghi ngờ leo thang về sự an toàn của tài sản Mỹ do cuộc chiến thuế quan của Trump, với lợi suất kỳ hạn 30 năm tăng lên 5,02%, mức cao nhất kể từ tháng 11/2023. Nếu điều này tiếp tục, Fed sẽ cần phải can thiệp, điều mà người đứng đầu chiến lược ngoại hối toàn cầu của ngân hàng, George Salaveros, gọi là "bộ ngắt mạch" - nới lỏng định lượng khẩn cấp. "Nếu sự hỗn loạn gần đây trên thị trường trái phiếu kho bạc Mỹ tiếp tục, chúng tôi tin rằng Fed không có lựa chọn nào khác ngoài việc khẩn trương mua trái phiếu kho bạc Mỹ để ổn định thị trường trái phiếu", ông viết. ”

Theo báo cáo của Jinse Finance, Arthur Hayes đã phát biểu trên nền tảng X rằng ông lạc quan về việc Bitcoin sẽ tăng lên 110.000 USD trước khi có pullback về 76.500 USD. Nguyên nhân là do Cục Dự trữ Liên bang đang chuyển từ thu hẹp định lượng (QT) sang nới lỏng định lượng (QE) đối với trái phiếu Chính phủ Mỹ, trong khi lạm phát được coi là "tạm thời" và tác động của thuế quan là hạn chế. Ông cho biết sẽ giải thích chi tiết quan điểm của mình trong bài viết tiếp theo, hiện tại chỉ cung cấp tóm tắt "phiên bản dung lượng não TikTok".

Ngày 29 tháng 11, theo báo cáo nghiên cứu của Chứng khoán Trung tín, việc Ngân hàng Dự trữ Liên bang Mỹ sử dụng rất nhiều công cụ mua lại ngược (RRP), QE và QT đã tạo ra mối liên hệ chặt chẽ với thị trường Tài sản thế chấp và ảnh hưởng đến chênh lệch lãi suất của trái phiếu Mỹ. Chúng tôi cho rằng sự gia tăng đáng kể của RRP mở đầu trong năm 2021 đã đẩy chênh lệch lãi suất của trái phiếu xuống và chuyển sang số âm. Trong khi đó, việc giảm quy mô của RRP sau năm 2023 sẽ giúp giảm chênh lệch lãi suất của trái phiếu và mở rộng tín dụng cho các công ty phi tài chính. Chúng tôi dự đoán chính sách QT sẽ đạt đến điểm bung phát trước cuối năm sau, và kết hợp với chính sách giảm lãi suất sẽ làm cho chênh lệch lãi suất của trái phiếu Mỹ mở rộng, trong khi trung tâm lãi suất của trái phiếu Mỹ có thể khó giảm xuống trong thời gian dài.

Chứng khoán Côn trùng cho biết thị trường chứng khoán A đang ở giai đoạn đáy cơ bản, nhưng biện pháp mua 400 tỷ nhà nước đặc biệt trái phiếu bởi Ngân hàng trung ương có thể mang lại không gian tưởng tượng cho thị trường, trong khi sự trả đũa sau khi giảm mạnh cũng đang được chuẩn bị. Họ đề xuất tăng vị thế một cách tương đối đến vị thế trung cao để tham gia một cách tương đối, và tăng vị thế của vùng vốn hóa thị trường nhỏ và trung bình dưới sự thúc đẩy của kỹ thuật Bật lại.

Nhật Bản kế hoạch thu gọn quy mô mua trái phiếu của Ngân hàng trung ương, được coi là bước đầu tiên của "siết chặt lượng tử". Viện nghiên cứu Kinh tế Oxford dự đoán rằng mỗi quý sẽ giảm 0,5 nghìn tỷ yên quy mô mua trái phiếu Nhật Bản hàng tháng, tránh được tăng lãi suất đột ngột, và tăng tốc độ giảm mua sẽ tăng thêm rủi ro tạo ra hỗn loạn trên thị trường. Tỷ lệ sở hữu trái phiếu Nhật Bản chưa thanh toán của Ngân hàng trung ương sẽ giảm xuống 41%. Dự kiến Ngân hàng trung ương sẽ thể hiện mục tiêu rút lui khỏi chương trình siết chặt lượng tử dưới dạng bảng cân đối kế toán sau khi đạt được một số tiến triển trong việc giảm mua trái phiếu Nhật Bản.