Hướng dẫn bỏ túi: Giao ngay so với Hợp đồng tương lai, và tại sao một số nhà giao dịch lại mất TẤT CẢ

Trong thế giới tiền điện tử, nhiều người mới không quen với thuật ngữ. Để dễ hiểu hơn, tôi sẽ giải thích không dùng thuật ngữ kỹ thuật phức tạp.

Cơ bản: Giao dịch Spot vs Giao dịch Derivatives

Spot đơn giản: mua BTC ở giá 40.000$, chờ giá lên 50.000$, bán ra và lời 10.000$. Xong. Rủi ro tối đa là số tiền bạn đã bỏ ra.

Futures (Hợp đồng) là nơi các con số trở nên phức tạp hơn. Ở đây bạn không mua tài sản thật, chỉ đặt cược vào hướng đi của nó. Và đây là nơi có đòn bẩy.

Đòn bẩy: Vũ khí hai lưỡi

Các sàn giao dịch cho phép bạn giao dịch với tiền vay mượn. Với 10x, nếu có 1.000$, bạn giao dịch như thể có 10.000$. Nghe có vẻ tuyệt vời, nhưng thực tế không phải lúc nào cũng vậy:

• Lợi nhuận tiềm năng: +20% giá = +200% trong tài khoản
• Thua lỗ tiềm năng: -20% giá = -200% trong tài khoản (y nợ nần)

Long vs Short: Hai mặt của đồng xu

Long (Tăng giá): Bạn nghĩ giá sẽ tăng. Ví dụ:

• Lời: Mua ở 100$, giá lên → +$120 không dùng đòn bẩy$20
• Mất: Mua ở 100$, giá giảm → -(

**Short )Giảm giá$80 **: Bạn nghĩ giá sẽ giảm. Sàn cho vay đồng coin:

• Lời: Bán ở 100$, giá xuống còn 80$, mua lại và hoàn trả → +$20 lợi nhuận(
• Mất: Bán ở 100$, giá tăng lên 120$, phải mua lại với giá cao hơn → -)

Ác mộng: Thanh lý tự động

Vị thế của bạn sẽ bị đóng tự động khi mất quá nhiều tiền. Ví dụ thực tế:

Long 10x với $20 đòn bẩy$20 :

• Sàn cho vay 90.000$, bạn bỏ ra 10.000$
• Nếu giá giảm khoảng 10%, mất hết tất cả
• Hệ thống tự động đóng vị thế, bạn mất tất cả và bị nợ

Short 10x với $10k đòn bẩy$10k :

• Bán 100 coin vay, giá trị mỗi coin là 100$
• Nếu giá tăng 11%, lên 111$, bạn phải mua lại
• Cần khoảng 1.11 triệu đô để mua lại, nhưng bạn chỉ có phần vốn, có thể mất hết hoặc còn nợ

Rekt: Tình huống tồi tệ nhất

Khi giá biến động quá nhanh, không kịp đóng vị thế (biến động cực đoan, mất kết nối mạng, v.v$100k : thanh lý toàn bộ + nợ. Tài khoản của bạn về 0 và bạn còn nợ tiền.

Điều quan trọng

Đóng vị thế thủ công = chốt lời hoặc cắt lỗ theo ý bạn. Đây là cứu cánh của bạn.

TL;DR: Giao dịch Spot = đầu tư truyền thống. Giao dịch Futures = cược có đòn bẩy, 10x nghĩa là rủi ro cũng 10x. Quản lý rủi ro hoặc rủi ro sẽ quản lý bạn.