Hôm qua thấy một trường hợp gần như khiến tôi ngủ không yên — anh bạn ở Giang Tây bỏ ra 10.000 nhân dân tệ vốn ban đầu rồi mở đòn bẩy gấp hơn mười lần, BTC chỉ rung nhẹ vài cái, tài khoản đã mất luôn. Thậm chí còn vô lý hơn, anh bạn này dùng 95% vị thế làm ký quỹ, toàn bộ quá trình giao dịch chưa từng đặt lệnh dừng lỗ một lần nào. Lúc đó tôi chỉ nghĩ, đây gọi là giao dịch à? Đây rõ ràng là đốt giấy tiền cho sàn giao dịch rồi.

Nhiều newbie nghe "toàn bộ vốn" là đã sợ, nghĩ đây là kiểu đánh cược mạng sống. Nhưng vấn đề không nằm ở việc toàn bộ vốn hay không, mà ở cách sử dụng. Dùng 90% vốn để mở đòn bẩy cao, chỉ cần biến động ngược lại 5% là đã cháy tài khoản; ngược lại, chỉ dùng 10% vốn, cùng một xu hướng thị trường, có thể cần chịu đựng tới 50% mới thoát được. Chìa khóa không phải là thị trường không cho cơ hội, mà là bạn chưa học được cách quản lý vị thế.

Tôi cũng tham gia vào các giao dịch đòn bẩy cao, nhưng tôi đặt ra ba quy tắc bất di bất dịch, không bao giờ phá vỡ:

**Quy tắc 1: Không đầu tư quá 20% mỗi lần**
Với 10.000 nhân dân tệ vốn, tôi tối đa chỉ dùng 2.000 để giao dịch. Giả sử mở đòn bẩy 10 lần, cắt lỗ ở mức 10%, tình huống xấu nhất cũng chỉ mất 200 nhân dân tệ. Cách làm này giúp quyền kiểm soát tài khoản luôn nằm trong tay mình, không bị thị trường đánh gục một lần.

**Quy tắc 2: Không để thua quá nhiều trong một lần**
Với số tiền 2.000 đó, tôi phải đặt lệnh dừng lỗ trong phạm vi 3% tổng vốn. Điều này có nghĩa là dù có thua liên tiếp 10 lần, cũng chỉ mất chút ít, tài khoản vẫn nguyên vẹn không hề hấn gì.

**Quy tắc 3: Chỉ hành động khi xu hướng rõ ràng**
Trong thời gian thị trường đi ngang, tôi chỉ xem chơi, không thêm lợi nhuận nhỏ, một khi cảm thấy bắt đầu bị cuốn theo, tôi sẽ tắt app đi làm việc khác. Đây là quy tắc dễ bị bỏ qua nhưng lại cực kỳ quan trọng.

Trước đây tôi từng dẫn một người bạn, anh ấy cứ liên tục lỡ cắt lỗ, mỗi tháng đều gần như cháy tài khoản, sau đó theo đúng logic này, ba tháng đã biến 5.000 thành 30.000. Sau này anh ấy nói với tôi, giờ mới hiểu thế nào là "toàn bộ vốn không phải để đột phá, mà là mặc áo chống đạn rồi mới vào chiến trường".

Cuối cùng, người sống lâu nhất trên thị trường không phải là người dám làm nhất, mà là người hiểu rõ "sống trước đã rồi mới kiếm tiền". Những người chết nhanh không phải vì thị trường quá khắc nghiệt, mà là tự mình bước vào bẫy của thị trường.