Các yếu tố xác định cung cầu: Bước đầu tiên để giao dịch theo công thức chiến thắng

Trong thị trường chứng khoán, không có gì xảy ra một cách tình cờ. Mọi biến động giá đều xuất phát từ quyết định của người mua và người bán. Hiểu rõ về cung cầu trở thành nền tảng mà nhà đầu tư cần có, vì nó cho chúng ta biết lý do tại sao giá lại tăng hoặc giảm.

Các yếu tố quyết định cung cầu: yếu tố thắng thua trên thị trường

Các yếu tố quyết định cung cầu không đơn giản như nghĩ. Có nhiều yếu tố khiến cân bằng thị trường thay đổi.

Các biến số cung cầu mà trader cần nắm bắt

Về phía người mua, các yếu tố quan trọng bao gồm:

• Tình hình kinh tế vĩ mô: Khi lãi suất giảm, nhà đầu tư thường đổ xô vào thị trường chứng khoán để tìm lợi nhuận, làm tăng cầu.
• Thanh khoản tiền tệ: Lượng tiền trong hệ thống dồi dào khiến đầu tư tăng lên.
• Niềm tin thị trường: Tin tốt, tin xấu hoặc dự đoán về tương lai kinh tế ảnh hưởng tâm lý mua vào.

Các biến số cung ảnh hưởng đến giá

Về phía người bán, các yếu tố quan trọng bao gồm:

• Chính sách tăng vốn hoặc mua lại cổ phiếu: Khi công ty mua lại cổ phiếu, cung giảm, giá có xu hướng tăng.
• Số lượng công ty mới niêm yết: IPO mới làm tăng cung, có thể gây áp lực giảm giá trong ngắn hạn.
• Quy định thị trường: Các quy định như Thời kỳ Im lặng (Silent Period) ảnh hưởng đến việc bán cổ phiếu.

Cân bằng giá (Equilibrium): điểm chuyển đổi mà trader cần biết

Giá biến động thực chất xuất phát từ điểm cung cầu gặp nhau tại điểm cân bằng này:

• Nếu giá cố gắng tăng quá cao, lượng người bán sẽ nhiều, dẫn đến giá bị đẩy xuống.
• Nếu giá giảm quá nhiều, nhiều người mua sẽ tham gia, giá sẽ bật lên.

Đây là lý do tại sao giá có xu hướng quay trở lại điểm cân bằng, giống như trọng lực trong tài chính.

Khu vực cung cầu (Demand Supply Zone): kỹ thuật thay đổi cuộc chơi

Các trader ngày nay áp dụng các yếu tố quyết định cung cầu vào kỹ thuật Zone Cung Cầu để bắt thời điểm mua bán.

Giao dịch điểm đảo chiều

Mẫu DBR (Demand Zone Drop Base Rally): Khi giá giảm mạnh do bán tháo, nhà đầu tư thấy giá rẻ nên mua vào, làm giá bắt đầu dao động trong phạm vi (Base). Khi có tin tốt hoặc yếu tố mới, giá vượt qua lên (Rally). Đây là thời điểm vào lệnh.

Mẫu RBD (Supply Zone Rally Base Drop): Giá tăng mạnh do mua vào quá mức, khi giá cao, người bán thấy đắt nên bán ra, giá dao động. Khi có tin xấu hoặc yếu tố tiêu cực, giá giảm mạnh (Drop). Đây là thời điểm bán ra.

Giao dịch theo xu hướng

Mẫu RBR (Rally Base Rally): Giá tăng, nghỉ một chút rồi tiếp tục tăng, phản ánh sức mua còn mạnh và sẽ tiếp tục duy trì.

Mẫu DBD (Drop Base Drop): Giá giảm, nghỉ một chút rồi tiếp tục giảm, phản ánh sức bán vẫn còn mạnh.

Các yếu tố quyết định cung cầu trong thị trường tài chính: góc nhìn mới của phân tích

Hiểu rõ các yếu tố này sâu sắc giúp nhà đầu tư nhìn nhận toàn diện hơn.

Ví dụ, khi ngân hàng trung ương công bố giảm lãi suất, (Các yếu tố kinh tế vĩ mô), nhiều nhà đầu tư chuyển tiền từ trái phiếu sang thị trường chứng khoán, làm cầu trong thị trường chứng khoán tăng cao. Hoặc khi các công ty lớn công bố kế hoạch mua lại cổ phiếu lớn, (Yếu tố chính sách), cung giảm, giá có xu hướng tăng.

Những điều này đều liên kết với nhau. Để đánh giá thị trường chính xác, cần nhìn mọi góc độ, không chỉ dựa vào biểu đồ nến trên màn hình.

Tóm lại: các yếu tố quyết định cung cầu là điều mà mọi nhà đầu tư cần hiểu rõ

Cung cầu là động lực khiến giá biến động. Các yếu tố quyết định cung cầu đa dạng, từ kinh tế, chính sách công ty đến quy định thị trường, đều ảnh hưởng đến cân bằng thị trường.

Việc luyện tập nhận biết các yếu tố này trong thực tế thị trường và áp dụng vào giao dịch sẽ giúp nhà đầu tư có lợi thế khi ra quyết định đầu tư. Có thể những gì chuyên gia nghĩ đơn giản, nhưng đó chính là nền tảng của thành công trong thị trường tài chính.