Hầu hết mọi người có thể ăn kiêng và giảm cân hơn là học một chiến lược giao dịch và trở nên có lợi nhuận.

Hầu hết mọi người có thể học y và trở thành bác sĩ hơn là học một chiến lược giao dịch và trở nên có lợi nhuận.

Hầu hết mọi người có thể đọc một cuốn sách về một chủ đề và hiểu rõ hơn về chủ đề đó hơn là học một chiến lược giao dịch và trở nên có lợi nhuận.

Điểm chung của tất cả các so sánh này là gì, và tại sao chúng ta lại thấy tỷ lệ lớn các nhà giao dịch không có lợi nhuận?

Câu trả lời nằm trong một phép đối lập sai lệch về kỳ vọng tuyến tính của kết quả quan sát được.

Nếu giảm lượng calo, họ sẽ giảm cân theo hàm tuyến tính của mức thâm hụt calo đó.

Nếu hoàn thành một năm học y, họ đã đạt 25% trình độ cơ bản để hành nghề y.

Mỗi cuốn sách đọc về một chủ đề cung cấp kiến thức rõ ràng, cụ thể về chủ đề đó. Bạn có thể quan sát sự tiến bộ tuyến tính trong việc tiếp thu kiến thức.

Giao dịch khác biệt như thế nào?

Giao dịch yêu cầu bạn học nhiều yếu tố kỹ thuật và cơ bản, tuân thủ chúng với kỷ luật hoàn hảo, đồng thời quản lý động lực đường cong vốn hữu hạn một cách linh hoạt.

Quá trình này mất hàng nghìn giờ với hầu như không có lợi nhuận tỷ lệ thuận.

Điều này được gọi là lợi thế xây dựng hoặc alpha của bạn trong thị trường.

Nếu bạn làm tất cả những điều này, giao dịch có lợi nhuận đòi hỏi khi thực thi hoàn hảo lợi thế này, bạn phải chủ động chấp nhận thua lỗ, đôi khi kéo dài trong các đợt giảm (drawdowns), trong khi chấp nhận điều này cũng là một phần của lợi thế của bạn.

Không có mối liên hệ tuyến tính nào giữa tiến trình trong tình huống này. Bạn về cơ bản phải tin tưởng mù quáng rằng trọng lượng vốn và thời gian sẽ tăng trưởng theo cấp số nhân cho bạn.

Não bộ của chúng ta không thích điều này. Chúng ta phá vỡ các quy tắc của mình.

Chúng ta đi lệch khỏi lợi thế của mình trong nỗ lực giả vờ mô phỏng một cảm giác kỳ vọng tuyến tính; điều này làm cho não nguyên thủy của chúng ta hài lòng.

Chúng ta giao dịch trả đũa để kết thúc ngày trong trạng thái có lãi, vì chắc chắn lượng công việc chúng ta đã bỏ ra có nghĩa là chúng ta PHẢI tạo ra lợi nhuận trên vốn mỗi ngày/tuần/tháng.

Não của chúng ta không thể tưởng tượng rằng lợi thế của chúng ta có thể trải qua nhiều ngày, hoặc thậm chí nhiều tuần, giảm vốn ròng của chúng ta, mặc dù điều này là một xác suất tuyệt đối trong bất kỳ lợi thế nào đã xác định trong thị trường.

Chúng ta sử dụng đòn bẩy quá mức sau một chuỗi thua lỗ trong nỗ lực vô ích để hợp lý hóa kỳ vọng tuyến tính này sau một chuỗi các giao dịch thua lỗ.

Vậy đúng rồi. Giao dịch, nghịch lý thay, còn khó hơn nhiều so với hầu hết các nghề nghiệp khác.

Vấn đề không phải là học một hệ thống có lợi nhuận.

Vấn đề nằm ở chỗ thuyết phục chính mình rằng hệ thống của chúng ta thực sự CÓ lợi nhuận mặc dù có hàng loạt tín hiệu ngắn hạn khiến chúng ta tin vào điều ngược lại.

Giao dịch là một mâu thuẫn cơ bản với quan niệm tiến bộ đã được định sẵn của chúng ta.

Nhưng mặt khác, nếu chúng ta thực sự đánh giá các so sánh khác mà tôi đã đưa ra, bạn sẽ thấy rằng giao dịch thực sự không khác gì bất cứ điều gì khác trong cuộc sống mà chúng ta giả vờ liên kết tuyến tính.

Nó khách quan mà nói, dễ hơn nhiều để giảm 10 pound khi béo phì nặng, hơn là giảm 10 pound ở chỉ số BMI bình thường. Thực tế, có thể cần nhiều nỗ lực hơn để giảm cân khi bắt đầu loại bỏ mỡ thừa thuần túy.

Chỉ cần quy cho phản ứng dopamine mạnh mẽ của việc giảm cân ban đầu với kỳ vọng tuyến tính tích cực cho phần còn lại của hành trình. Như cảm giác đạt được khi mới tập gym….

Bạn hiểu ý tôi rồi, tôi không cần phải thuyết phục bạn rằng sinh viên y năm nhất có kiến thức gần 25% so với bác sĩ đã tốt nghiệp…

Vì vậy, có thể vấn đề không phải là chúng ta không nhận thức rằng hướng tới lợi nhuận trong giao dịch là liên kết tuyến tính, mà là chúng ta đã giả vờ gán đặc tính này cho hầu hết các thứ khác trong cuộc sống của mình.

Hiểu biết đơn giản này nên giúp bạn thay đổi cách nhìn nhận và tình hình hiện tại của mình về giao dịch.

Bạn có thể làm được điều này. Có thể bạn không tin rằng điều đó khả thi như các mục tiêu khác của bạn, nhưng tôi hứa bạn có thể làm được.

Giao dịch thực sự giống như bất cứ điều gì bạn từng thành tựu.