Xây dựng một cầu nối: Societe Generale và Swift biến đổi chứng khoán kỹ thuật số thành máy đổi tiền thành tiền mặt

Ngành công nghiệp tài chính đang chứng kiến một sự chuyển đổi đáng kể khi các hệ thống thanh toán truyền thống và tài sản kỹ thuật số hội tụ. Chi nhánh kỹ thuật số của Societe Generale, SG-FORGE, đã hợp tác với Swift để trình diễn cách các chứng khoán dựa trên blockchain có thể chảy xuyên suốt qua cả các kênh ngân hàng truyền thống và các mạng lưới kỹ thuật số mới nổi—về cơ bản tạo ra một máy đổi coin thành tiền mặt kết nối hai thế giới tài chính.

Trái phiếu Tokenized gặp Thanh toán Truyền thống

Sáng kiến đột phá này đã thử nghiệm toàn bộ vòng đời của chứng khoán kỹ thuật số, từ khi chúng được tạo ra ban đầu cho đến khi đáo hạn. Giao dịch đã thành công xử lý các hoạt động thị trường chính bao gồm phát hành, thanh toán đối chiếu (DvP), phân phối coupon, và hoàn trả—chứng minh rằng hạ tầng blockchain có thể xử lý các quy trình tài chính phức tạp mà không bỏ qua các thực hành ngân hàng đã được thiết lập.

Các Trường hợp Sử dụng Thực tế: Từ Phát hành đến Hoàn trả

Cuộc thử nghiệm đã tận dụng stablecoin EURCV của SG-FORGE, vốn là stablecoin đầu tiên phù hợp với quy định Markets in Crypto Assets (MiCA) và tương thích trực tiếp với hạ tầng của Swift. Bằng cách thanh toán qua cả tiền kỹ thuật số và các kênh fiat truyền thống, dự án đã chứng minh rằng mô hình máy đổi coin thành tiền mặt không chỉ là lý thuyết—mà đã hoạt động ngày nay.

Giao dịch đã cho thấy các tổ chức tài chính có thể thực hiện các hoạt động chứng khoán phức tạp trong vòng vài giờ thay vì vài ngày, một lợi thế quan trọng khi các tổ chức hoạt động trên nhiều múi giờ và khu vực pháp lý khác nhau. Mỗi bước—từ phát hành đến hoàn trả cuối cùng—đều dựa trên tiêu chuẩn ISO 20022, đảm bảo khả năng tương thích với các hệ thống ngân hàng hiện có.

Điều phối Nhiều Nền tảng để Tích hợp Mượt mà

Thành tựu kỹ thuật nằm ở khả năng điều phối của Swift qua các nền tảng blockchain khác nhau và các hệ thống thanh toán truyền thống. Thay vì công nghệ blockchain thay thế hạ tầng ngân hàng, mô hình này chứng minh cách hai hệ thống có thể cùng tồn tại và hỗ trợ lẫn nhau. Thomas Dugauquier, trưởng bộ phận tài sản tokenized của Swift, nhấn mạnh triết lý này: “Bằng cách chứng minh rằng Swift có thể điều phối các giao dịch tài sản tokenized đa nền tảng, chúng tôi đang mở đường cho khách hàng của mình chấp nhận tài sản kỹ thuật số một cách tự tin và quy mô lớn.”

Cách tiếp cận hợp tác này định hình lại cách thị trường có thể phát triển. Thay vì xem blockchain và Swift là đối thủ cạnh tranh, ngành công nghiệp đang khám phá ra rằng chúng có thể hoạt động như các hệ thống bổ sung cho nhau—một máy đổi coin thành tiền mặt thực sự cho phép các tài sản di chuyển linh hoạt giữa các hệ thống kỹ thuật số và truyền thống.

Mở rộng Hệ sinh thái Tài sản Kỹ thuật số

Mốc son này là một phần trong sáng kiến rộng lớn hơn của Swift, liên quan đến hơn 30 ngân hàng toàn cầu nhằm phát triển hạ tầng sổ cái kỹ thuật số chung. Tập trung của tổ chức không chỉ dừng lại ở chứng khoán mà còn mở rộng sang khả năng thanh toán xuyên biên giới theo thời gian thực, 24/7, bắt đầu từ năm 2025 trở đi. Sự hội tụ của các lớp thanh toán stablecoin, điều phối blockchain, và các hệ thống ngân hàng truyền thống cho thấy tương lai của thị trường vốn sẽ thưởng cho các tổ chức thành thạo trong cách tiếp cận tích hợp này thay vì dựa vào bất kỳ công nghệ đơn lẻ nào.