Bạn đã từng tự hỏi tại sao công ty thẻ tín dụng của bạn lại liệt kê các con số khác nhau khi mô tả lãi suất của bạn? Đó là vì thực ra có sự khác biệt có ý nghĩa giữa những gì họ quảng cáo và những gì bạn thực sự phải trả. Hãy để tôi phân tích sự khác biệt giữa APR và lợi suất hiệu quả hàng năm, vì hiểu rõ điều này có thể giúp bạn tiết kiệm tiền thật sự.

Bắt đầu với APR, hay tỷ lệ phần trăm hàng năm. Đây là phép tính đơn giản hơn trong hai - về cơ bản là lãi suất định kỳ bạn bị tính nhân với số kỳ thanh toán trong một năm. Vì vậy, nếu thẻ tín dụng của bạn tính lãi 1% mỗi tháng, thì đó là 12% APR khi nhân lên. Rõ ràng, đúng không? Nhưng điểm mấu chốt là APR không tính đến lãi ghép. Ở Mỹ, Đạo luật Thật trong Cho vay yêu cầu các nhà cho vay phải tiết lộ APR, và nó bao gồm phí khởi tạo và các chi phí khác tích hợp vào khoản vay. Đó là lý do tại sao một khoản vay thế chấp có thể hiển thị lãi suất 4% nhưng ghi là APR là 4,1% - sự khác biệt thường đến từ phí khởi tạo khoản vay.

Bây giờ đây là phần mà lợi suất hiệu quả hàng năm trở nên thú vị. Đây là chi phí thực sự sau khi bạn tính đến lãi ghép, điều xảy ra trong thế giới thực. Hầu hết các thẻ tín dụng ghép lãi hàng ngày, không chỉ hàng năm. Vì vậy, khoản phí 1% mỗi tháng đó? Mỗi tháng, lãi này được cộng vào số dư của bạn, rồi tháng sau bạn bị tính lãi trên chính số lãi đó. Phép tính cho thấy điều này ghép thành lợi suất hiệu quả hàng năm khoảng 12,68% thay vì APR danh nghĩa 12%. Nếu thẻ ghép lãi hàng ngày với khoảng 0,0328% mỗi ngày, lợi suất hiệu quả hàng năm còn tăng cao hơn, khoảng 12,75%.

Ảnh hưởng thực tế khá đáng kể. Hãy tưởng tượng một người bạn cho bạn vay 1.000 đô la trong một tháng với lãi 5% - bạn trả lại 1.050 đô la. Nghe có vẻ hợp lý, đúng không? Nhưng nếu annualize tỷ lệ đó, bạn sẽ thấy lợi suất hiệu quả hàng năm gần 80%. Đột nhiên khoản vay thân thiện đó trở nên đắt đỏ hơn nhiều.

Đối với nhà đầu tư, hiểu lợi suất hiệu quả hàng năm cũng quan trọng không kém. Nếu bạn đang xem một CD cung cấp 3% lãi hàng năm ghép lãi hàng tháng, lợi suất hiệu quả thực tế bạn nhận được gần 3,04%. Trong trường hợp này, sự khác biệt nhỏ, nhưng theo thời gian, nó cộng lại.

Kết luận: APR dựa trên lãi đơn và phù hợp để so sánh các khoản vay thế chấp và vay mua ô tô. Nhưng đối với bất kỳ thứ gì có ghép lãi thường xuyên - thẻ tín dụng, tài khoản tiết kiệm hoặc khoản vay ngắn hạn - bạn cần xem xét lợi suất hiệu quả hàng năm để biết chính xác bạn đang trả hoặc kiếm được bao nhiêu. Các ngân hàng biết điều này, đó là lý do tại sao họ ghép lãi thường xuyên. Là một nhà đầu tư hoặc người vay, hiểu sự khác biệt này giúp bạn có vị thế tốt hơn để hiểu rõ chi phí thực sự của khoản nợ hoặc lợi nhuận thực trên số tiền của bạn.