التشفير「老兵」养成记

الكلمات: Tradinghoe

ترجمة: AididiapJP ، أخبار فورسايت

في عالم التشفير، لا شيء أهم من البقاء. يجب عليك التأكد من أنك تستطيع الاستمرار في المشاركة في اللعبة يوميًا، والحفاظ على رأس المال، والاستمرار في التعلم.

معظم الناس عندما يدخلون السوق لا يفهمون هذه الحقيقة. إنهم يتوقعون تحقيق قفزة في الثروة خلال بضعة أشهر، ويعتبرون العملات المشفرة كطريق سريع للثراء بين عشية وضحاها، وهذه الفكرة الخاطئة هي التي تؤدي إلى فشل معظم الناس في النهاية.

تدور أسطورة في عالم التشفير: إذا انتظرت بما فيه الكفاية، ستكسب المال بالتأكيد. يعتقد الناس دائمًا أنه بعد ثلاث إلى خمس سنوات في هذا المجال، سيحققون الحرية المالية بالتأكيد.

عند رؤية اللاعبين الأوائل، يسأل الكثير من الناس: “لماذا لم تصبح مليارديرًا بعد؟”

لكن الحقيقة هي: العملات المشفرة ليست لعبة للثراء السريع، بل هي مسألة من يستطيع البقاء حتى النهاية. “النجاح” لا يأتي وفق جدول زمني لأي شخص، بل يظهر فقط عندما تتواجد الاستعدادات، وحماية رأس المال، والفرص في نفس الوقت.

هذه اللعبة لا تُحقق الفوز بمجرد الوصول إلى الدورة الأولى أو الثانية، بل يتمكن من النجاح أولئك الذين لا يزالون موجودين عندما تأتي الفرصة، والذين لا يزالون يتعلمون، والذين لا يزال لديهم رأس المال.

البقاء أولاً، الربح ثانياً.

نوعان من الأشخاص الناجحين حقًا

عند البقاء لفترة طويلة في عالم التشفير، ستكتشف أن الناجحين ينقسمون بشكل رئيسي إلى نوعين:

1. المحارب القديم عبر الفترات الزمنية

إنهم جنود قدامى خاضوا معارك عديدة، وتجاوزوا عدة دورات سوق كاملة.

لقد شهدوا انفجار فقاعة ICO في عام 2017، ورأوا تذبذبات صيف DeFi، وشاركوا في جنون NFT، وتعرضوا لخسائر فادحة خلال حادثة FTX، وتعرضوا للإفلاس عدة مرات.

لكنهم نجوا.

لأنهم يعتبرون “البقاء على الطاولة” هو المعيار الأعلى.

هؤلاء “المحاربون القدامى” مليئون بالجروح، يعرفون ما معنى انهيار السوق، وقد تعرضوا للخداع والاحتيال وتلقوا الدروس. لكن كل كارثة تجعلهم أكثر براعة: يصبحون أكثر قدرة على الاختيار، وأكثر صبراً، وأكثر يقظة.

2. الشخص المختار

كان يجب القضاء على المجموعة الثانية من الأشخاص عدة مرات:

لقد خسروا كل شيء، مرارًا وتكرارًا. كانت أصولهم في FTX قد اختفت تمامًا، وفي 10 أكتوبر تم تصفيتهم بسبب استخدامهم لرافعة مالية عالية والاتجاه الخاطئ. لقد اشتروا عند القمة، وتمسكوا أثناء الانهيار، وقد تعرضوا لعملية خداع واضحة، وارتكبوا جميع أخطاء المبتدئين.

لكن لا أدري لماذا، هم لا يزالون هنا.

ربما كانت الأموال التي وضعت في FTX صغيرة، وربما كان هناك احتياطي في المحفظة الباردة بعد الانهيار، وربما كانوا يعودون في كل مرة من جديد، وربما واجهوا حظاً جيداً مرة واحدة حصلوا من خلاله على فرصة للعودة، وربما كان هناك من ساعدهم. يمكن القول إنه حظ، أو قضاء وقدر، أو ببساطة عدم الاستسلام.

إنهم الأشخاص الذين راهنوا حتى حظوا أخيراً.

لقد تعلموا البقاء في وسط المعاناة.

الفرق بسيط بين الشخص الذي بقي هنا لمدة خمس سنوات والشخص الذي خرج مبكرًا:

يتعلم الناجون كيفية التحكم في المخاطر، بينما يركز الفاشلون فقط على追逐 الأرباح.

تركز الناجين:

حافظ على رأس المال

قم فقط بإجراء صفقات عالية الاحتمالية

تداول غير انتقامي

تركيز الفاشلين:

اقتنص كل ارتفاع وانخفاض

تضاعف بسرعة

بدلاً من التفكير “لماذا ربح الآخرون ولم أربح أنا؟” يجب أن تسأل “أين أخطأت؟”

مثل الملاكمة: مهما كانت الضربة قوية، إذا لم تكن لديك دفاع لن تصمد حتى جولة واحدة. ضربة مضادة واحدة وستسقط. مهما كانت الهجمات قوية، بدون دفاع ستكون بلا قيمة.

التجارة على نفس المنوال، الدفاع يحدد النصر والهزيمة.

مهما كانت قدرتك على التحليل قوية، فإن عدم حماية رأس المال ليس له أي معنى. خطأ واحد، رافعة مالية عالية واحدة، يمكن أن تؤدي إلى خروجك بالكامل.

الهجوم مثير، لكن الدفاع يجعلك تبقى حتى النهاية.

الواقع القاسي هو: يفشل معظم الناس لأنهم يريدون فقط كسب المال، لكنهم ينسون أولاً أن يتعلموا كيفية عدم خسارة المال.

حول “مفارقة العودة إلى الصفر”

يقول الناس كثيرًا: فقدان كل شيء مرة واحدة يمكن أن يغيرك.

مشاهدة الأصول تنعدم ستجلب عملية تواضع ووعى مؤلمة، لكنها ستساعدك على النمو.

الخسائر يمكن أن تغير العادات السيئة، وتقلل من الغرور، وتجعلُك تفهم أن السوق لا يهتم بمشاعرك، أو تحليلاتك، أو ذكائك المُفترض. السوق دائمًا ما يُعلمك كيف تكون.

هذه تقريبًا طقوس دخول سن الرشد: أولئك الذين مروا بتجربة العودة إلى الصفر ثم قاموا بالنهضة، الدروس التي تعلموها لا يمكن لأولئك الذين يسيرون في الطريق السلس فهمها. إنهم يعرفون طعم القاع، وبالتالي يصبحون أكثر حذرًا، وأكثر ذكاءً، وأكثر صبرًا.

إلى حد ما، فإن خسارة كل شيء مرة أو مرتين قد تكون شيئًا جيدًا: فهي تستطيع أن تكسر الأوهام، وتصفّي الأشخاص الذين يأتون لمجرد الانضمام. أولئك الذين يعودون من الصفر أكثر قوة، وأكثر ذكاءً، وأكثر إصرارًا.

لكن من المثير للسخرية:

إذا كنت قد تعلمت كيفية البقاء منذ البداية، لكان بإمكانك تجنب دروس فقدان كل شيء.

هذه هي المفارقة: الدروس المستفادة من الخسارة لا تقدر بثمن، ولكن إذا كانت البداية بعقلية صحيحة، كان من الممكن تجنب هذه الدروس.

إذا تعلمت إدارة المراكز مبكرًا، فلن تتعرض للتصفية.

إدارة المخاطر مبكرًا، سيوفر عليك التعلم من الخسائر الكبيرة.

إذا وضعت حماية رأس المال في المقام الأول منذ البداية، فلن تضطر إلى تجربة ألم البدء من جديد.

تعلم من أخطاء الآخرين منذ البداية، حتى لا تضطر لدفع ثمن التعليم بنفسك.

“المختارون” تعلموا البقاء بعد خسارة كثيرة؛ أما “الصراصير” فإما أنها خسرت مرة واحدة وتعلمت الدرس، أو أنها ذكية بما يكفي لتعلم الدرس من الآخرين. لكن أفضل حالة؟ هي أن لم يخسروا أبداً، لأنهم فهموا كيفية البقاء منذ البداية.

لا تحتاج إلى لمس الموقد لتعرف أنه ساخن، يمكنك الاستماع إلى من تعرضوا للحرق ليخبروك. يمكنك أن تتعلم دون دفع ثمن.

لكن معظم الناس لا يستطيعون ذلك، يجب عليهم أن يتألموا بأنفسهم ليصدقوا، يجب أن يصلوا إلى الصفر ليفهموا أين الخطأ. هكذا هي طبيعة الإنسان، يتذكرون فقط بعد الألم.

الدروس كلها متشابهة، الفرق هو ما إذا كنت تتعلم من خبرات الآخرين (التعلم بالملاحظة) أو من أموالك الخاصة (التجربة الشخصية). القمارى يحبون الثانية.

احذر من “فخ البقاء”

لكن البقاء في المقدمة يحمل مخاطر أيضًا: قد تخاف من المخاطر بشكل مفرط.

نعم، البقاء هو الأهم. لكن هذه العقلية لها جانب مظلم، حيث يتحدث القليلون عن: فخ البقاء.

إنه يتشكل ببطء: تبدأ فقط برغبة في عدم فقدان المال، وتصبح أكثر حذراً، في انتظار فرص أفضل وسرديات جديدة. لكن دون أن تشعر، يتحول الحذر إلى خوف.

لقد وقعت في “فخ البقاء”.

أنت لا تنتظر الفرص الجيدة بعد الآن، بل تنتظر الفرص المثالية، لكن المثالي غير موجود، لذا ستظل تنتظر إلى الأبد.

تتلاشى كل شيء أمام العين: هل توجد سرديات جديدة؟ “لا أحد يتحدث على تويتر، دعنا نتجاهل ذلك.” هل هي فرصة جيدة؟ “لقد فات الأوان، أخشى أن يكون ذلك فخًا للشراء.”

كلما فاتتك فرصة، تقلصت ثقتك قليلاً. أنت تخاف من الخسارة كثيرًا، ونسيّت أن الهدف في الحقيقة هو الربح.

أنت تستخدم “الانتظار” كعذر، في الحقيقة أنت تتجنب. أنت تستخدم البقاء كسبب، وتبتعد تمامًا عن المخاطر.

لكن المخاطر المتوسطة والقابلة للتحكم هي الطريقة المثلى لتحقيق الأرباح.

تعتبر فخاخ البقاء شائعة بين الأشخاص الذين تعرضوا لصدمة شديدة: لقد خسرو كل شيء، وأعادوا بناء رأس المال، لكنهم لا يزالون يشعرون بالقلق من الخسارة، ولم يعودوا يجرؤون على المخاطرة.

يوجد دائمًا مثل هؤلاء الأشخاص في المجموعة: يحللون ويعلقون باستمرار، لكنهم لا يشترون أبدًا. لقد صرخوا لمدة خمسة أشهر “يجب الدخول”، الفرصة من $100 ارتفعت إلى $500، وما زالوا غير متحركين، لأن “قد يحدث تصحيح”.

البقاء على قيد الحياة دون اتخاذ أي إجراء يعادل المراقبة.

تحتاج إلى التوازن. البقاء ليس بعدم المخاطرة، بل بالمخاطرة المحسوبة. احمِ الحد الأدنى الخاص بك بينما تسعى إلى الحد الأقصى.

يستطيع المتداولون المتميزون البقاء وكذلك اتخاذ الإجراءات عندما يحين الوقت المناسب. إنهم لا يترددون بشكل مفرط.

الهدف هو السعي المعتدل، وليس الدفاع الأبدي.

إذا وجدت نفسك تراقب لعدة أشهر، تشاهد الفرص تفوت واحدة تلو الأخرى، دائمًا ما تريح نفسك بعبارة “انتظر فرصة أفضل / سرد”، فقد وقعت في فخ البقاء.

تُكافئ السوق الصبر، وتُعاقب التردد.

تعلم البقاء على قيد الحياة، ثم تعلم العمل. المحترفون يجمعون بين الاثنين.

الرياضيات المُهملة: بقاء الفائدة المركبة

هذه النقطة لم يتم الحديث عنها كثيرًا: إذا كانت النتيجة صفرًا، فلن يكون هناك فائدة مركبة.

افترض بداية 10,000:

ضرب 3 إلى 30,000، جيد

خسارة 80% في صفقة سيئة، المتبقي 6000

أعد 5 مرات إلى 30,000، واستعدت الأموال

استثمرت مرة أخرى 90% من رأس المال، وخسرت إلى 3000، المرة الثانية

لقد فزت في معركتين كبيرتين، لكن إجمالي الأصول الخاصة بك انخفض بنسبة 70% مقارنة بالبداية.

مقارنة مع الأشخاص الذين يركزون على البقاء:

بداية 10,000

صفقة جيدة تدر ربحًا بنسبة 50%، حتى 15,000

انتظر الفرصة الجيدة، حافظ على 15,000

المعاملة الجيدة التالية تحقق ربحًا بنسبة 40%، إلى 21,000

استمر في الانتظار

فرصة الربح التالية 50%، حتى 31,500

انتظر بصبر في الضوضاء

تحقيق 80% عند وجود إشارات واضحة في السوق، عند 56,700

أرباح أقل، ووقت أطول، لكن رأس المال يزيد بمقدار 5.7 مرة، لأنه لم يتراجع أبداً (أو يتعرض لتراجعات كبيرة).

الفائدة الحقيقية لا تعتمد على التداولات المفرطة الربح، بل تعتمد على النمو المستدام والموثوق.

“المحاربون القدامى” يفهمون هذه الحقيقة، و"المختارون" فقط عندما يتألمون يفهمون، أما الفاشلون فلا يفهمون أبداً.

قدرات خارقة غير ملحوظة: إدارة المخاطر

إدارة المخاطر تحدد ما إذا كنت ستكون موجودًا بعد خمس سنوات أم ستصبح نموذجًا سلبيًا.

المبادئ الأساسية:

إدارة المراكز

لا ينبغي أن تكون استثمارك في صفقة واحدة كبيرًا لدرجة أنك لا تستطيع تحمل الخسارة. إذا كانت خسارة جميع المراكز تجعلك لا تستطيع النوم، فقلل من حجم استثمارك إلى مستوى يمكنك من الاسترخاء.

مخاطر الطرف المقابل

بعد FTX، لا نقاش في هذا الأمر: لا تحتفظ بأموال كبيرة في البورصات المركزية. إذا لم تكن تديرها بنفسك، فهي ليست أموالك.

لا يوجد شيء في مجال التشفير يُعتبر “كبير جداً على أن يسقط”، يجب سحب الأموال إلى محفظة ذاتية الحفظ في كل مرة.

الرافعة = تضخيم الدمار

يمكن أن تضخّم الرافعة العائدات، لكنها يمكن أن تضخّم أيضًا الخسائر، مما يجعلك ضعيفًا في حالات الانهيار المفاجئ والصيد. 10 أكتوبر هو مجرد مثال واحد، والسوق لا يرحم عند استخدام الرافعة المالية العالية.

كن حذرًا للغاية عند الاستخدام وكن واعيًا لاحتمالية خسارة كل شيء.

إدارة السيولة

احتفظ دائمًا بنقد احتياطي. عندما يسيطر الذعر على الناس، فإن وجود نقد يمكن أن يتيح لك اغتنام الفرصة. لكن هذا يتطلب منك عدم حبس كل أموالك في ارتفاع الأسعار. غالبًا ما تظهر أفضل الفرص أثناء الانهيار، ولكن الشرط هو أن يكون لديك ذخيرة.

حجب المشاعر

حدد القواعد عندما تكون العواطف مستقرة: توقف عن التداول بعد خسارة كبيرة، احصل على جزء من الأرباح عند الربح، لا تتداول بدافع الانتقام، ولا تتبع FOMO للشراء بسعر مرتفع.

السوق يختبر الانضباط باستمرار، استخدم القواعد لحماية نفسك.

إدارة المخاطر هي العيش بذكاء حتى تظهر الفرصة التالية.

انتظار فرصة “جيدة بما فيه الكفاية”

الانتظار هو جزء أساسي من التجارة، بل إنه الجزء الأكثر أهمية.

يت等待 المتداولون المتميزون الفرص “الجيدة بما فيه الكفاية” قبل أن يتحركوا: إنهم يتابعون السرد الجديد، ويرصدون تحركات الأموال الذكية، ويدرسون التقارير، ويقارنون باستمرار الأنماط الحالية مع الأنماط السابقة.

تشير الفرصة “الجيدة بما فيه الكفاية” إلى وجود نسبة عائد إلى المخاطر واضحة لصالحها، وفهم عميق للسرد، وقناعة حقيقية بالمنطق، والقدرة على بناء المراكز بأمان.

هذه اللحظات نادرة، لذا يجب الانتظار.

لا تحتاج إلى المشاركة في جميع الأسواق لتفوز، الرغبة في المشاركة في كل شيء قد تؤدي إلى خسارة.

عدم التداول هو أيضًا شكل من أشكال التداول.

فخ المقارنة

تفاقم وسائل التواصل الاجتماعي المشكلة: الجميع يعرض الأرباح، وهناك منشورات متنوعة مثل “لقد قلت ذلك من قبل” و"10,000 تتحول إلى 1,000,000"، مما يخلق وهم “الجميع يزداد غنى باستثناءي”.

لكن ما لا تراه هو: أولئك الذين غادروا بهدوء بعد تصفية مراكزهم، والذين لم يتعافوا بعد في 10 أكتوبر.

التحيز للبقاء حقيقي ومرعب: أولئك الذين يعلنون عن الأرباح هم الناجون فقط. خلف كل شخص يشارك في الأرباح، هناك عدد لا يحصى من الأشخاص الذين فقدوا كل شيء وغادروا.

لذا عندما يسأل شخص ما “لقد كنت في مجال العملات المشفرة لمدة n سنوات ولم تحقق ثروة بعد؟” فإن هذا السؤال نفسه يكشف عن الجهل.

قد تشمل هذه السنوات:

بعد عدة أشهر من السوق الهابطة، فإن أفضل خطوة هي الانتظار.

انهار FTX ، وفقد العديد من الأشخاص أصولهم.

تكرار الانهيارات المفاجئة، تم تصفية مراكز الرافعة المالية

تسبب عدد لا يحصى من الاحتيالات في مفاجأة المشاركين

في الواقع هو خطأ مكلف في الرسوم الدراسية

الوقت المستغرق في التعلم وليس في القمار

هنا، لا يزال الأشخاص الذين يمتلكون رأس المال، ويفهمون السوق، ويعرفون متى يتقدمون ويتراجعون بعد n سنة، في وضع جيد.

قد لا يكونوا أغنياء بعد، لكنهم مستعدون لانتظار الفرصة التالية.

مقارنةً بأولئك الذين تعرضوا للإفلاس أربع مرات خلال ثلاث سنوات: نفس الفترة الزمنية، واحد نجا، والآخر لم يفعل.

توقف عن مقارنة رحلتك بأبرز النقاط المختارة عبر الإنترنت. كل شخص لديه خط زمني مختلف، وقدرة تحمل المخاطر ورأس المال الابتدائي.

المقارنة الوحيدة ذات المعنى هي النمو الذاتي: إذا كانت المعرفة، ورأس المال، والترتيب قد تقدمت مقارنة بالعام الماضي، فأنت الفائز.

أولاً تعلم، ثم اربح المال

جميع المتداولين الناجحين قد مروا بفترة تعلم.

في هذه المرحلة لن تكسب الكثير من المال، بل ستدفع ثمن التعليم وتتعلم الدروس: فهم نفسية السوق، تحديد إشارات الخطر، الإمساك بإيقاع الدورة، وفهم منطق السرد.

لا يمكن تخطي هذه المرحلة.

حاول البعض: دخول السوق في فترة صعود، وكسبوا بعض المال بالحظ، وظنوا أنهم فهموا السوق. لكن عندما تغير السوق، خسروا كل شيء، لأن أساسهم لم يكن متينًا. الربح أولًا ثم التعلم لا يمكن أن يستمر.

تعلم “المحاربون القدامى” لعدة سنوات: قراءة الأوراق البيضاء، فهم بنية L1، فهم آلية DeFi، رؤية نموذج بونزي، التمييز بين خلق القيمة واستخلاصها. خلال فترة السوق الهابطة، انكبوا على التعلم.

«الشخص المختار» أدرك أخيرًا أنه يجب عليه التعلم، بعد أن فقد الكثير من المال عدة مرات، اكتشف أنه لا يمكن الاعتماد على الحظ فقط.

النمط دائمًا هو نفسه: أولاً تعلم، ثم ربح المال.

الذين يحاولون كسب المال دون تعلم ينتهي بهم الأمر بخسارة كل شيء؛ أما الذين يتعلمون جيداً أولاً فيكسبون المال ببطء، لكنهم يستطيعون الحفاظ عليه.

لذلك فإن عدم الثراء بعد n سنة في عالم التشفير لا يعني الفشل، قد تكون قد قضيت n سنة في التعلم: جمع المعرفة، وتطوير إحساس السوق، وإتقان إدارة المخاطر. هذا ليس إهدارًا للوقت، بل هو بناء الأساس.

مرحلة الربح في الخلف. عندما تأتي، ستكون مستعدًا، لأن الآخرين يراهنون أو يشكون بينما أنت تعمل.

عش حتى تظهر الفرصة التالية

الحقيقة المطلقة في عالم التشفير: عليك فقط أن تكون موجودًا عندما تظهر الفرصة الحقيقية التالية.

بعد انهيار FTX، يعتقد الكثيرون أن العملات المشفرة قد ماتت. لكن إذا تمكنت من الصمود، يمكنك الانتظار حتى تبدأ الدورة التالية، واغتنام الفرصة القادمة.

بعد تصفية المتداولين بالرفع المالي في 10 أكتوبر، تحول المتشائمون إلى الدببة، وصاحوا بأن القمة قد انتهت والدورة قد انتهت.** همم، يبدو أن هؤلاء المتشائمين ربما لم يعودوا قادرين على الاستمرار.

لكن إذا نجوت، يمكنك الاستمرار في انتظار الموجة التالية.

كل كارثة تخلق مجموعة جديدة من الناجين ومجموعة من المغادرين. الناجون يثابرون حتى يظهر شيء جديد، بينما يغيب المغادرون.

كانت بيتكوين قد حكم عليها بالإعدام، ثم الإيثيريوم، بعد ذلك كانت NFT “ستصل إلى الصفر”، في كل سوق هابطة كانت هناك “نهاية التشفير”. لكن في كل مرة يولد شيء جديد، والأشخاص الذين ينجون يمسكون به.

مهمتك ليست التنبؤ بما ستكون الفرصة التالية، بل البقاء على قيد الحياة حتى تظهر.

قد تكون اختراقات في التوسع، قد تكون تقنيات جديدة ممتعة، قد تكون أشياء لم يتوقعها أحد. لا يمكنك التنبؤ بذلك.

لكن طالما أنك لا تزال على قيد الحياة، يمكنك أن تكون حاضرًا. هذه هي الميزة الحقيقية المهمة.

بصراحة، البقاء على قيد الحياة في معظم الأوقات لا يشعر بالراحة.

أشعر أن الفرص تفلت من بين يدي بسبب المخاطر غير المناسبة، وأشعر أنني بطيء كالحلزون بينما الآخرون يركضون كالأرانب.

لكن الأمر المهم هو: الحركة البطيئة أفضل من عدم الحركة.

سقط الأشخاص الذين كانوا يجري بشكل جنوني في الهاوية، لم يعودوا موجودين.

كل يوم من البقاء يجعلك أكثر ذكاءً، وكل رأس مال محفوظ هو وقود لفرصة القادمة.

فوز السلحفاة على الأرنب ليس بسبب سرعتها، بل لأن الأرنب يرتكب الأخطاء، ويخاطر دون داع، ولم يتمكن من إنهاء السباق.

لا تحتاج إلى السرعة، كل ما عليك هو الاستمرار في الحركة. استمر في التعلم. استمر في الحفاظ على رأس المال. استمر في الوجود.

في النهاية ستفوز في المباراة.