No es ningún secreto que las monedas estables se han convertido silenciosamente en más que un refugio seguro de la volatilidad, ofreciendo a los inversionistas una Gate para ganar intereses al igual que una cuenta de ahorros tradicional, pero potenciados.
De hecho, las sofisticadas estrategias de finanzas descentralizadas (DeFi) ahora reflejan e incluso superan los rendimientos tradicionales porque para mediados de 2025, algunos inversores creativos de DeFi estaban empleando estrategias de “looping” en protocolos de préstamo para ganar hasta un 25% de retorno anual en monedas estables con supuestamente bajo riesgo.
A medida que estos rendimientos han atraído más atención del público en general, las vías anteriormente paralelas de las finanzas tradicionales y las criptomonedas han comenzado a converger de maneras tangibles.
La integración se ejemplifica quizás mejor por el auge de los activos del mundo real tokenizados (RWA), llevando activos tradicionales como bonos, préstamos y bienes raíces a la blockchain.
Después de años de conversaciones, 2024 fue el punto de inflexión cuando los proyectos piloto se convirtieron en productos completamente desarrollados, y para diciembre de 2024, el mercado RWA en cadena ( excluyendo monedas estables respaldadas por fiat ) había crecido a $15.2 mil millones, un aumento del 85% interanual.
Y no se detuvo ahí porque a mediados de 2025, esa cifra había superado los 24 mil millones de dólares, convirtiendo la tokenización de RWA en uno de los sectores de más rápido crecimiento en cripto.
En términos de lo que impulsa este empuje, parece que las instituciones y los inversores tradicionales están buscando formas de mejorar la liquidez y el acceso a activos que históricamente han sido ilíquidos o restringidos a círculos elite.
El crédito privado, por ejemplo, surgió como el segmento más grande del mercado de activos tokenizados, alcanzando aproximadamente $14 mil millones para junio de 2025.
Puente de rendimiento y RWAs a África
Para encapsular la convergencia de Trad-Fi y cripto, especialmente dentro de un contexto africano, VALR, la mayor bolsa de criptomonedas del continente, recientemente presentó el Token de Crédito Privado USD (USDPC), un token generador de rendimiento que brinda a los inversores cotidianos acceso a una cartera de préstamos privados basados en EE. UU.
En términos más simples, VALR ha tomado un fondo de crédito privado tradicional (el tipo que generalmente está limitado a inversores adinerados o instituciones) y lo ha envuelto en un token de criptomonedas disponible en su plataforma, permitiendo a los participantes comprar una parte de un fondo de deuda privada estadounidense a través de un intercambio de criptomonedas africano, también en forma de token.
Lo que hace que USDPC sea particularmente atractivo es el rendimiento que ofrece.
Los préstamos subyacentes, gestionados por Garrington Capital con sede en Canadá, tienen como objetivo rendimientos anuales del 8 al 10%, una tasa comparable a los robustos fondos de crédito privado tradicionales y muy por encima de las tasas típicas de depósitos bancarios.
Y esto no es un experimento de DeFi de degen porque Garrington es una empresa experimentada que ha desplegado más de $6 mil millones en préstamos desde 1999 y cuenta con un largo historial de retornos trimestrales consistentes.
De hecho, se informa que el fondo no ha tenido un trimestre negativo en más de 15 años, y al tokenizar su estrategia, VALR y sus socios están ofreciendo a los titulares de monedas estables e inversores la oportunidad de ganar rendimientos del 8-10% respaldados por activos del mundo real como préstamos senior garantizados.
Y, dado que el token está denominado en USD, los usuarios en Sudáfrica o en cualquier lugar tienen una forma de ganar intereses en dólares sin cuentas offshore complejas ( mientras también obtienen una cobertura contra la fluctuación de la moneda local, un gran punto de venta en los mercados africanos donde las monedas pueden ser volátiles).
Se está gestando una narrativa más grande
El movimiento de VALR no fue inesperado, sino que parece ser un reflejo de una tendencia global en la que las plataformas de intercambio y las empresas fintech están lanzando productos de rendimiento impulsados por criptomonedas.
Pero la posición de VALR es única geográficamente, ya que hasta ahora, las opciones de un inversor minorista africano para generar rendimiento estaban mayormente limitadas a ahorros locales ( a menudo con bajo interés ) o esquemas de préstamos de criptomonedas arriesgados en el extranjero.
USDPC cambia eso al proporcionar un producto de grado institucional a través de una plataforma local familiar, con cada token representando un reclamo sobre la cartera de préstamos diversificada gestionada por Garrington, que abarca más de 105 préstamos garantizados senior en cinco sectores.
Estos son préstamos respaldados por activos ( que piensan en financiarse garantizados por bienes raíces, inventario o cuentas por cobrar ) que ayudan a proteger el capital de los inversores.
De hecho, el rendimiento de la cartera ha sido sólido, con un rendimiento neto anualizado del 10.7% en los últimos tres años ( hasta junio de 2025).
Más allá del producto en sí, el lanzamiento de USDPC llega a raíz de que los reguladores de Sudáfrica otorgaron licencias de servicio de criptomonedas (, siendo VALR completamente licenciada por la Autoridad de Conducta del Sector Financiero ), lo que indica que el entorno está maduro para la innovación.
Por último, es razonable suponer que el éxito de VALR podría impulsar a otros jugadores regionales a explorar ofertas similares, pero por ahora, el intercambio tiene una gran ventaja de primer movimiento, como lo demuestra su rápido crecimiento ( que llevó a la plataforma a superar 1 millón de usuarios el año pasado ).
Por lo tanto, a medida que los inversores de todo el mundo buscan rendimiento y diversificación, productos como USDPC ofrecen un futuro donde alguien en Johannesburgo o Nairobi puede invertir en un fondo de crédito norteamericano tan fácilmente como comprar cripto, todo mientras se mantiene dentro de la comodidad de una plataforma local regulada.
La publicación El espacio de rendimiento cripto alcanza la madurez en medio de la convergencia de TradFi apareció primero en Invezz
Ver originales
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
El espacio de rendimiento cripto alcanza la madurez en medio de la convergencia de TradFi
De hecho, las sofisticadas estrategias de finanzas descentralizadas (DeFi) ahora reflejan e incluso superan los rendimientos tradicionales porque para mediados de 2025, algunos inversores creativos de DeFi estaban empleando estrategias de “looping” en protocolos de préstamo para ganar hasta un 25% de retorno anual en monedas estables con supuestamente bajo riesgo.
A medida que estos rendimientos han atraído más atención del público en general, las vías anteriormente paralelas de las finanzas tradicionales y las criptomonedas han comenzado a converger de maneras tangibles.
La integración se ejemplifica quizás mejor por el auge de los activos del mundo real tokenizados (RWA), llevando activos tradicionales como bonos, préstamos y bienes raíces a la blockchain.
Después de años de conversaciones, 2024 fue el punto de inflexión cuando los proyectos piloto se convirtieron en productos completamente desarrollados, y para diciembre de 2024, el mercado RWA en cadena ( excluyendo monedas estables respaldadas por fiat ) había crecido a $15.2 mil millones, un aumento del 85% interanual.
Y no se detuvo ahí porque a mediados de 2025, esa cifra había superado los 24 mil millones de dólares, convirtiendo la tokenización de RWA en uno de los sectores de más rápido crecimiento en cripto.
En términos de lo que impulsa este empuje, parece que las instituciones y los inversores tradicionales están buscando formas de mejorar la liquidez y el acceso a activos que históricamente han sido ilíquidos o restringidos a círculos elite.
El crédito privado, por ejemplo, surgió como el segmento más grande del mercado de activos tokenizados, alcanzando aproximadamente $14 mil millones para junio de 2025.
Puente de rendimiento y RWAs a África
Para encapsular la convergencia de Trad-Fi y cripto, especialmente dentro de un contexto africano, VALR, la mayor bolsa de criptomonedas del continente, recientemente presentó el Token de Crédito Privado USD (USDPC), un token generador de rendimiento que brinda a los inversores cotidianos acceso a una cartera de préstamos privados basados en EE. UU.
En términos más simples, VALR ha tomado un fondo de crédito privado tradicional (el tipo que generalmente está limitado a inversores adinerados o instituciones) y lo ha envuelto en un token de criptomonedas disponible en su plataforma, permitiendo a los participantes comprar una parte de un fondo de deuda privada estadounidense a través de un intercambio de criptomonedas africano, también en forma de token.
Lo que hace que USDPC sea particularmente atractivo es el rendimiento que ofrece.
Los préstamos subyacentes, gestionados por Garrington Capital con sede en Canadá, tienen como objetivo rendimientos anuales del 8 al 10%, una tasa comparable a los robustos fondos de crédito privado tradicionales y muy por encima de las tasas típicas de depósitos bancarios.
Y esto no es un experimento de DeFi de degen porque Garrington es una empresa experimentada que ha desplegado más de $6 mil millones en préstamos desde 1999 y cuenta con un largo historial de retornos trimestrales consistentes.
De hecho, se informa que el fondo no ha tenido un trimestre negativo en más de 15 años, y al tokenizar su estrategia, VALR y sus socios están ofreciendo a los titulares de monedas estables e inversores la oportunidad de ganar rendimientos del 8-10% respaldados por activos del mundo real como préstamos senior garantizados.
Y, dado que el token está denominado en USD, los usuarios en Sudáfrica o en cualquier lugar tienen una forma de ganar intereses en dólares sin cuentas offshore complejas ( mientras también obtienen una cobertura contra la fluctuación de la moneda local, un gran punto de venta en los mercados africanos donde las monedas pueden ser volátiles).
Se está gestando una narrativa más grande
El movimiento de VALR no fue inesperado, sino que parece ser un reflejo de una tendencia global en la que las plataformas de intercambio y las empresas fintech están lanzando productos de rendimiento impulsados por criptomonedas.
Pero la posición de VALR es única geográficamente, ya que hasta ahora, las opciones de un inversor minorista africano para generar rendimiento estaban mayormente limitadas a ahorros locales ( a menudo con bajo interés ) o esquemas de préstamos de criptomonedas arriesgados en el extranjero.
USDPC cambia eso al proporcionar un producto de grado institucional a través de una plataforma local familiar, con cada token representando un reclamo sobre la cartera de préstamos diversificada gestionada por Garrington, que abarca más de 105 préstamos garantizados senior en cinco sectores.
Estos son préstamos respaldados por activos ( que piensan en financiarse garantizados por bienes raíces, inventario o cuentas por cobrar ) que ayudan a proteger el capital de los inversores.
De hecho, el rendimiento de la cartera ha sido sólido, con un rendimiento neto anualizado del 10.7% en los últimos tres años ( hasta junio de 2025).
Más allá del producto en sí, el lanzamiento de USDPC llega a raíz de que los reguladores de Sudáfrica otorgaron licencias de servicio de criptomonedas (, siendo VALR completamente licenciada por la Autoridad de Conducta del Sector Financiero ), lo que indica que el entorno está maduro para la innovación.
Por último, es razonable suponer que el éxito de VALR podría impulsar a otros jugadores regionales a explorar ofertas similares, pero por ahora, el intercambio tiene una gran ventaja de primer movimiento, como lo demuestra su rápido crecimiento ( que llevó a la plataforma a superar 1 millón de usuarios el año pasado ).
Por lo tanto, a medida que los inversores de todo el mundo buscan rendimiento y diversificación, productos como USDPC ofrecen un futuro donde alguien en Johannesburgo o Nairobi puede invertir en un fondo de crédito norteamericano tan fácilmente como comprar cripto, todo mientras se mantiene dentro de la comodidad de una plataforma local regulada.
La publicación El espacio de rendimiento cripto alcanza la madurez en medio de la convergencia de TradFi apareció primero en Invezz