Punto más alto histórico (ATH): ¿Por qué los inversores inteligentes pueden caer aquí?

Mirando cómo la moneda que compré se dispara a un nuevo máximo histórico, pensé que estaría extasiado, pero resulta que un montón de personas están atadas en el pico. Ese es el poder del ATH (máximo histórico) — y también el riesgo que conlleva.

¿Por qué ATH es una espada de doble filo?

Los activos alcanzan su precio histórico más alto, lo que parece algo bueno, pero en realidad es un punto de inflexión. En esta posición, no todas las órdenes de compra son verdaderamente creencias — muchas son por seguir la tendencia, FOMO, e incluso instituciones liquidando.

El precio ya ha absorbido la mayor parte de los chips negociables en el mercado, y es más probable que entre en un período de ajuste a largo plazo (que puede durar de algunas semanas a algunos meses). Los inversores novatos a menudo pierden la razón en este momento, operando por intuición, lo que resulta en las mayores pérdidas.

Marco de negociación en la vida real: ¿cómo sobrevivir cerca de ATH?

Primer paso: monitorear las tres etapas de la ruptura de precios

1. Período de acción: el precio rompe la resistencia, el volumen de transacciones aumenta notablemente → señal de inicio de nueva tendencia
2. Período de reacción: el impulso de crecimiento comienza a debilitarse, la compra disminuye → en este momento se pone a prueba la realidad.
3. Periodo de resolución: Cambio en la fuerza de compra y venta → Determina si la ruptura puede mantenerse

Solo al confirmar que se han completado estas tres etapas, se puede determinar si el ATH es una verdadera ruptura o una falsa ruptura.

Segundo paso: usar Fibonacci para encontrar posiciones clave

Desde el punto más bajo hasta el ATH, la expansión de Fibonacci puede ayudarte a identificar el siguiente nivel de resistencia:

• 1.270, 1.618: resistencia secundaria
• 2.000, 2.618: fuerte resistencia

Estas posiciones a menudo determinan las posteriores subidas y bajadas. Si el precio atraviesa directamente el 2.618 de Fibonacci, puede significar que el mercado continuará; por el contrario, se debe estar alerta ante una corrección.

Tercer paso: usar la media móvil (MA) para determinar la tendencia

Simple y directo: Precio por encima de MA = La tendencia alcista aún no ha muerto; precio por debajo de MA = La tendencia podría revertirse. Antes de aumentar la posición en la zona ATH, asegúrate de que el precio aún se mantenga por encima del soporte MA.

¿Cómo debería proceder? Tres opciones

1. Mantener todo (tipo de creencia a largo plazo)

Apto para inversores que creen en los fundamentos del proyecto y no temen las fluctuaciones de precios. Pero el requisito es haber realizado un análisis exhaustivo y confirmar que el ATH actual no es un pico de burbuja.

2. Vender una parte (tipo conservador) ← La opción de la mayoría.

Utiliza la expansión de Fibonacci para probar los niveles de resistencia psicológica y toma ganancias en partes. Por ejemplo, vende un 30% en el nivel 1.618 y otro 30% en el nivel 2.000, manteniendo una parte para aprovechar futuros movimientos.

3. Vaciar todo (tipo de toma de ganancias)

Si la expansión de Fibonacci coincide con el nivel de ATH, a menudo sugiere que la energía de este movimiento de pump se ha agotado. En este momento, es mejor asegurar ganancias y esperar la próxima oportunidad.

Reglas fundamentales de control de riesgos

**Solo se puede operar en acumulaciones por lotes cuando se cumplen simultáneamente dos condiciones: ** La relación riesgo/recompensa es favorable Y el precio se mantiene estable sobre el nivel de soporte de MA. De lo contrario, es mejor esperar sin posiciones.

Establecer el nivel de protección de ganancias: según tu tolerancia al riesgo, establece de antemano el objetivo mínimo de ganancias y el punto de stop loss. El trading emocional arruinará buenas posiciones.

Resumen en una frase

ATH no es el final, sino un nuevo punto de partida. El éxito o fracaso de los traders aquí depende de si ejecutan las reglas con disciplina, y no de seguir ciegamente la emoción del mercado. ¿Qué has experimentado en la zona de ATH?