¿ Cómo elegir fondos de inversión correctamente? Consejos para inversores en 2026

Muchas personas suelen preocuparse por “¿Cómo puedo comenzar a construir riqueza?” En realidad, sin importar el nivel de experiencia o capital, todos pueden utilizar una herramienta llamada fondo mutuo para crear patrimonio. Este artículo explicará en detalle qué es un fondo mutuo y presentará 10 fondos recomendados en 2569 para que puedas comenzar a invertir con confianza.

¿Qué es un fondo mutuo? Conceptos básicos

Si hay que explicarlo de manera sencilla, (Fondo Mutuo) es la agrupación de dinero de muchos inversores pequeños en un fondo común grande, que luego es gestionado por un “gestor de fondos” especializado en administrar diversos activos según una política claramente definida.

Cuando invertimos, nuestro dinero se convierte en “unidades de inversión” (Units), cuyo valor se llama “valor neto de activos” o NAV (Net Asset Value), que se calcula y publica una vez al día al cierre del mercado. Cuando los activos que posee el fondo aumentan de valor, el NAV también sube, y esa es la ganancia para el titular de las unidades de inversión.

¿Quién debería invertir en fondos mutuos?

Inversores principiantes: que carecen de conocimientos para analizar acciones o bonos individuales. Invertir a través de fondos es como tener un profesor profesional que cuida tu portafolio.

Personas ocupadas: trabajadores que no tienen tiempo para seguir el mercado. El gestor del fondo se encarga de esa tarea por ti.

Buscadores de diversificación: con poco capital, pueden acceder a diversos activos a través de un solo fondo.

Buscadores de beneficios fiscales: algunos fondos, como SSF, RMF, ThaiESG, están diseñados para ofrecer ventajas fiscales.

Además, los gestores de fondos tienen poder de negociación y acceso a oportunidades de inversión que los inversores minoristas generalmente no pueden, como algunas IPO o bonos corporativos limitados.

Tipos de fondos mutuos

Según los activos en los que invierten

1. Fondo del mercado monetario (Money Market Fund)

• Riesgo: más bajo
• Invierte en: depósitos, bonos del gobierno y corporativos de alta calidad con vencimiento menor a 1 año
• Ideal para: reserva de efectivo a corto plazo y fondos de emergencia

2. Fondo de renta fija (Fixed Income Fund)

• Riesgo: bajo a moderado
• Invierte en: bonos del gobierno y bonos corporativos
• Ideal para: quienes buscan mayor rendimiento que una cuenta de ahorros sin asumir mucho riesgo

3. Fondo de acciones (Equity Fund)

• Riesgo: alto
• Invierte en: acciones nacionales e internacionales
• Ideal para: inversores que toleran volatilidad y buscan crecimiento a largo plazo

4. Fondo mixto (Mixed/Hybrid Fund)

• Riesgo: moderado
• Invierte en: combinación de acciones y bonos, ajustando la proporción según el mercado
• Ideal para: quienes desean diversificación sin saber cómo hacerlo

5. Fondo de activos alternativos (Alternative Investment Fund)

• Riesgo: muy alto
• Invierte en: oro, petróleo, bienes raíces, infraestructura
• Ideal para: inversores experimentados que quieren diversificar su portafolio

Según políticas especiales

Fondos indexados (Index Fund) y ETF

• Estrategia pasiva que sigue un índice de referencia
• Comisiones menores que fondos tradicionales
• ETF se negocian en tiempo real en el mercado

Fondos sectoriales (Sector Fund)

• Enfocados en industrias específicas como tecnología, salud, energía
• Riesgo alto, pero también potencial de ganancia alto

Fondos internacionales (Foreign Investment Fund)

• Permiten a los inversores tailandeses acceder a mercados globales
• Diversificación en EE. UU., China, Vietnam, Europa, etc.

Fondos con beneficios fiscales

• SSF, RMF, ThaiESG con ventajas fiscales
• Con condiciones adicionales de tenencia

Cómo elegir el fondo adecuado

( Paso 1: Autoevaluación

Objetivos de inversión: ¿Para qué inviertes? ¿Jubilación, comprar coche, educación de hijos?

Plazo de inversión: ¿Cuánto tiempo puedes mantener el dinero invertido? Cuanto más largo, mayor tolerancia al riesgo.

Nivel de riesgo aceptable: ¿Puedes dormir tranquilo si tu portafolio tiene pérdidas?

) Paso 2: Estudiar la política de inversión

Revisa el Fund Fact Sheet para entender en qué activos invierte, en qué países y qué estrategia sigue.

Paso 3: Análisis profundo

Historial de rendimiento: Comparar con índices y fondos similares.

Maximum Drawdown: La mayor caída en valor, indica cuánto ha sufrido en momentos difíciles.

Ratio de Sharpe: Mide la rentabilidad ajustada al riesgo. Cuanto más alto, mejor.

Costos ###Total Expense Ratio###: Fondos con menores costos netos suelen ser más rentables a largo plazo.

10 fondos recomendados en 2569

El panorama económico y las megatendencias en 2569 se prevé que sean un “año de dos tiempos”, con volatilidad en la primera mitad y recuperación en la segunda. La tendencia clave es la expansión de la IA, que impulsará la demanda de energía, infraestructura y hardware.

( Fondos de acciones tailandesas con dividendos

1. Fondo abierto Thai PTTCH Dividend )SCBDV###

• Administrado por: SCBAM
• Política: invertir en grandes empresas tailandesas en SET con buen historial de dividendos
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: generar flujo de efectivo durante la inversión

2. Fondo abierto Krungsri Dividend (KFSDIV)

• Administrado por: Krungsri Asset Management
• Política: invertir en acciones con diferentes dividendos para mayor crecimiento
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: crecimiento y dividendos

( Fondos internacionales enfocados en tecnología

3. Fondo abierto KTAM World Technology Artificial Intelligence )KT-WTAI-A###

• Administrado por: KTAM (a través de Allianz Global AI Fund)
• Política: invertir en empresas de IA globales
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: creyentes en IA y con visión a largo plazo

4. Fondo Bualuang Global Innovation & Technology (B-INNOTECH)

• Administrado por: BBLAM (a través de Fidelity Global Technology Fund)
• Política: invertir en líderes tecnológicos globales, incluyendo Cloud, E-commerce, Fintech
• Riesgo: 7/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: seguir tendencias tecnológicas

5. Fondo PRINCIPAL Vietnam Equity A (PRINCIPAL VNEQ-A)

• Administrado por: Principal Asset Management
• Política: seleccionar acciones vietnamitas con alto potencial de crecimiento
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: acceder a mercados emergentes

( Fondos de renta fija

6. Fondo Krungthai Short-Term Bond Plus )KTSTPLUS-A###

• Administrado por: KTAM
• Política: invertir en bonos de buena calidad a corto plazo
• Riesgo: 4/10 (Moderado-bajo)
• Ideal para: perfiles conservadores o inversión a corto plazo

( Fondos flexibles

7. Fondo TISCO Flexible Plus )TISCOFLEXP###

• Administrado por: TISCO Asset Management
• Política: ajustar libremente la proporción de acciones y bonos según mercado
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: inversores confiados en el gestor

( Fondos sectoriales especiales

8. Fondo ESG Climate Tech )KFCLIMA-A###

• Administrado por: KSAM (a través de DWS ESG Climate Tech Fund)
• Política: invertir en empresas que abordan el cambio climático
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: inversión en tendencia sustentable

9. Fondo K-GHEALTH (K-GHEALTH)

• Administrado por: KAsset (a través de JPMorgan Global Healthcare Fund)
• Política: invertir en farmacéuticas, tecnología médica y servicios sanitarios
• Riesgo: 7/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: crecimiento estable y defensivo

10. Fondo Asset Plus Thai Sustainable (ASP-THAIESG)

• Administrado por: Asset Plus Fund Management
• Política: seleccionar acciones tailandesas ESG según SET ESG Rating
• Riesgo: 6/10 (Alto riesgo)
• Ideal para: inversión en acciones tailandesas de calidad

Ventajas y desventajas

( Ventajas

• Diversificación: con poco capital, cubres múltiples activos
• Gestión profesional: expertos que siguen el mercado por ti
• Alta liquidez: puedes convertir en efectivo en días hábiles
• Bajo monto inicial: desde cientos o miles de baht
• Variedad: opciones desde bajo hasta alto riesgo

) Desventajas

• Comisiones: restan a la rentabilidad
• No control directo: decisiones las toma el gestor
• Riesgo de gestión: decisiones erróneas del gestor
• Impuestos: dividendos con retención del 10%

Sobre las comisiones

Comisiones visibles

• Comisión de compra: al adquirir unidades, por ejemplo 1.5%, reduce la inversión
• Comisión de venta: al vender unidades, menos común
• Cambio de fondo: al mover fondos dentro de la misma entidad

Comisiones ocultas en NAV

• Gastos de gestión: pago al administrador
• Costos de custodia: custodio de los activos
• Costos de registro: administración de datos de inversores

Todos estos costos se reflejan en el Total Expense Ratio ###TER(, un dato clave para comparar fondos. Incluso una diferencia del 1% anual, a lo largo de 20-30 años, puede hacer que el portafolio final varíe en varias decenas de porcentaje.

Resumen

El fondo mutuo es una herramienta de inversión poderosa, accesible y adecuada para todos los niveles. Para 2569, un año lleno de desafíos y oportunidades, construir una cartera alineada con las megatendencias globales será clave para crear riqueza a largo plazo.

La inversión implica riesgos, por lo que se recomienda estudiar con cuidado y consultar a expertos antes de decidir.