Analyse des stratégies derrière la hausse de l'écosystème BTCFi
Récemment, avec le développement du récit BTCFi, la liquidité on-chain des actifs Bitcoin est devenue le point focal des grands écosystèmes et protocoles. Le Bitcoin évolue d'un stockage de valeur statique vers un actif pouvant participer à davantage de scénarios de rendement on-chain, augmentant ainsi son potentiel d'application dans l'écosystème DeFi.
Core, BOB et Corn sont des cas de hausse représentatifs dans le domaine de BTCFi pour le second semestre : Core se concentre sur les actifs BTC LST de grande taille pendant la période de hausse ; Corn a collaboré avec Pendle pour lancer un jeu dérivé de points afin de s'emparer rapidement du marché en croissance ; BOB attire la liquidité grâce à un écosystème riche et à des services de staking liquide. Chaque écosystème a considérablement activé la liquidité des actifs BTC grâce à une série d'actions autour de "générer des revenus".
1. Contexte
1.1 BTC chemin de flux d'actifs sur la chaîne
La direction de la liquidité de BTC et de ses actifs adossés sur la chaîne peut être divisée en trois niveaux :
Première couche : BTC natif
Deuxième couche:
(1) basé sur une hausse de BTC émis par un service d'hébergement centralisé
(2) actifs mappés fonctionnant sur BTC L2 et SideChain
(3) liquidité de staking BTC
Troisième couche : actifs dérivés BTC dans divers scénarios DeFi en aval
État actuel du marché des actifs 1.2 BTC
En examinant la situation d'émission des actifs ancrés en BTC sur les trois grands réseaux Ethereum, Arbitrum et BNB, il apparaît que l'émission centralisée des BTC emballés représente encore la grande majorité de la part de marché, avec WBTC et BTCB représentant plus de 75 % du volume total des actifs ancrés en BTC. LBTC et SolvBTC.BBN, parmi d'autres LST en BTC, ont connu une hausse rapide ces derniers mois, devenant une nouvelle force émergente sur le marché des actifs ancrés en BTC.
Les principaux cas d'utilisation des actifs ancrés en BTC se concentrent dans les protocoles de prêt. Les plus grandes applications en aval de WBTC et BTCB se trouvent respectivement dans Aave v3 et le protocole Venus, avec un TVL représentant plus de 20 % de leur offre totale, ce qui reflète la demande de gros capitaux pour des rendements relativement stables dans le domaine de BTCFi.
La capitalisation totale du marché des BTC LST est actuellement d'environ 25,1K BTC, avec les deux protocoles Lombard et Solv occupant plus de 70 % de la part de marché. L'absorption et l'émission des BTC LST influencent directement la liquidité et le dépôt des actifs BTC sur chaque chaîne. Solv a apporté un afflux net de 309,7 M$ et 177,8 M$ respectivement à Core et Scroll, augmentant considérablement la taille des actifs de ces deux chaînes.
Comparé à l'émission de BTC encapsulé par un modèle de conservation centralisé, le BTC LST, en tant qu'actif générateur de revenus, a élargi des scénarios d'application plus riches. En plus des protocoles de prêt, le marché des transactions de points est devenu une autre application en aval importante pour le BTC LST. Avalon et Pendle sont respectivement les protocoles avec le plus d'accumulation de fonds dans les segments du marché des prêts et des dérivés de points pour le BTC LST.
2. Stratégie de consolidation des actifs de l'écosystème BTCFi
2.1 Core: Axé sur la hausse des actifs incrémentaux et l'incitation par jetons pour un écosystème en croissance.
Core est une solution d'extension L1 alimentée par BTC, permettant aux utilisateurs d'obtenir des revenus passifs grâce au staking de Bitcoin non géré. Actuellement, la TVL de Core a atteint 591,5 millions de dollars, avec une hausse de 4757,9 % sur six mois.
Les principaux moteurs de la hausse de la TVL Core:
Se concentrer sur le marché en croissance des actifs indexés sur le BTC pour améliorer la liquidité de l'écosystème et attirer les actifs dérivés Solv en forte croissance.
Construire des protocoles natifs tels que Colend et s'intégrer rapidement avec des projets comme Pell Network, établir des applications écologiques complètes.
Utiliser l'airdrop du jeton natif $CORE et la performance du marché pour soutenir la structure d'incitation, formant un effet de synergie écologique multidimensionnel.
Les stratégies spécifiques comprennent :
Intégration et collaboration approfondies avec les actifs dérivés Solv
Construction de l'écosystème BTCFi dirigée par Colend et Pell Network
Une structure d'incitation soutenue par l'airdrop et la performance du marché du jeton natif $CORE
2.2 Maïs : système de points de jeu dérivé attirant efficacement la liquidité du marché BTC LST
Corn est un réseau ETH L2 récemment lancé, utilisant un Bitcoin tokenisé hybride (BTCN) comme frais de gas et outil d'incitation économique. Actuellement, Corn n'a pas encore lancé son réseau principal, mais a déjà efficacement attiré $425.8M de fonds par le biais d'activités de dépôt lancées en collaboration avec plusieurs parties.
Stratégie de hausse de Corn :
Collaborer avec Pendle pour mener le jeu dérivé des points LST BTC.
Campagne de BootStrap TVL attirant la liquidité initiale
2.3 BOB: pont de sécurité et écosystème robuste pour rassembler les actifs
BOB est un réseau Layer2 hybride innovant, combinant les avantages du Bitcoin et de l'Ethereum. Actuellement, le TVL total de BOB atteint 65,7 M$, la composition des actifs provient principalement de $WBTC.
Stratégie de hausse de BOB:
Service de staking liquide et intégration écologique
Plan d'incitation BOB Fusion
3. Résumé
En observant les trois nouvelles forces émergentes de l'écosystème BTC, à savoir Core, BOB et Corn, on peut constater les différences dans les stratégies de capitalisation d'actifs entre les différents réseaux. La clé pour réaliser efficacement la capitalisation des fonds écologiques réside dans l'ouverture et l'incitation des actifs ancrés à fort volume, ainsi que dans la formation de stratégies de rendement composables grâce à des applications DeFi diversifiées, tout en offrant des attentes d'incitations multiples. L'effet de synergie stimulera l'activité et la liquidité des actifs ancrés en BTC sur différentes chaînes.
Actuellement, la valeur totale bloquée (TVL) des actifs ancrés en BTC dans les réseaux d'extension L2 et de sidechain est d'environ 1,6 milliard de dollars, représentant seulement 0,14 % de la capitalisation boursière totale du BTC. Avec la libération progressive de la liquidité du BTC à l'avenir, la taille de la péremption des actifs BTC sur différentes chaînes ainsi que les cas d'utilisation de l'écosystème BTCFi présentent encore un énorme potentiel de hausse.
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NftDataDetective
· 07-22 04:19
meh, un autre pump defi btc... j'ai déjà vu ce film pour être honnête
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MEVVictimAlliance
· 07-21 22:02
C'est tout ? corn chute 80, je suis déjà à bout.
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BearMarketLightning
· 07-20 16:15
Ceux qui comprennent font un tour avec Core.
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BearEatsAll
· 07-20 11:20
En un clin d'œil, tout le monde est de nouveau en train de gagner des rendements.
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RooftopReserver
· 07-20 00:08
Tout le monde sait générer des intérêts, quand pourrai-je avoir un enfant riche?
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FudVaccinator
· 07-20 00:08
On voit tout de suite que c'est un projet pour se faire prendre pour des cons.
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SocialFiQueen
· 07-20 00:06
Les différents projets semblent tous avoir une bonne opinion sur le BTC.
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GasGuzzler
· 07-19 23:59
Aïe, corn je suis aussi perdu.
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LongTermDreamer
· 07-19 23:57
Dans trois ans, ces projets btcfi vaudront au moins trois fois plus. Même si on perd de l'argent, il n'y a pas de quoi s'inquiéter, il suffit d'attendre le grand cycle.
Explosion de l'écosystème BTCFi : Analyse des stratégies de rétention d'actifs de Core, BOB et Corn
Analyse des stratégies derrière la hausse de l'écosystème BTCFi
Récemment, avec le développement du récit BTCFi, la liquidité on-chain des actifs Bitcoin est devenue le point focal des grands écosystèmes et protocoles. Le Bitcoin évolue d'un stockage de valeur statique vers un actif pouvant participer à davantage de scénarios de rendement on-chain, augmentant ainsi son potentiel d'application dans l'écosystème DeFi.
Core, BOB et Corn sont des cas de hausse représentatifs dans le domaine de BTCFi pour le second semestre : Core se concentre sur les actifs BTC LST de grande taille pendant la période de hausse ; Corn a collaboré avec Pendle pour lancer un jeu dérivé de points afin de s'emparer rapidement du marché en croissance ; BOB attire la liquidité grâce à un écosystème riche et à des services de staking liquide. Chaque écosystème a considérablement activé la liquidité des actifs BTC grâce à une série d'actions autour de "générer des revenus".
1. Contexte
1.1 BTC chemin de flux d'actifs sur la chaîne
La direction de la liquidité de BTC et de ses actifs adossés sur la chaîne peut être divisée en trois niveaux :
État actuel du marché des actifs 1.2 BTC
En examinant la situation d'émission des actifs ancrés en BTC sur les trois grands réseaux Ethereum, Arbitrum et BNB, il apparaît que l'émission centralisée des BTC emballés représente encore la grande majorité de la part de marché, avec WBTC et BTCB représentant plus de 75 % du volume total des actifs ancrés en BTC. LBTC et SolvBTC.BBN, parmi d'autres LST en BTC, ont connu une hausse rapide ces derniers mois, devenant une nouvelle force émergente sur le marché des actifs ancrés en BTC.
Les principaux cas d'utilisation des actifs ancrés en BTC se concentrent dans les protocoles de prêt. Les plus grandes applications en aval de WBTC et BTCB se trouvent respectivement dans Aave v3 et le protocole Venus, avec un TVL représentant plus de 20 % de leur offre totale, ce qui reflète la demande de gros capitaux pour des rendements relativement stables dans le domaine de BTCFi.
La capitalisation totale du marché des BTC LST est actuellement d'environ 25,1K BTC, avec les deux protocoles Lombard et Solv occupant plus de 70 % de la part de marché. L'absorption et l'émission des BTC LST influencent directement la liquidité et le dépôt des actifs BTC sur chaque chaîne. Solv a apporté un afflux net de 309,7 M$ et 177,8 M$ respectivement à Core et Scroll, augmentant considérablement la taille des actifs de ces deux chaînes.
Comparé à l'émission de BTC encapsulé par un modèle de conservation centralisé, le BTC LST, en tant qu'actif générateur de revenus, a élargi des scénarios d'application plus riches. En plus des protocoles de prêt, le marché des transactions de points est devenu une autre application en aval importante pour le BTC LST. Avalon et Pendle sont respectivement les protocoles avec le plus d'accumulation de fonds dans les segments du marché des prêts et des dérivés de points pour le BTC LST.
2. Stratégie de consolidation des actifs de l'écosystème BTCFi
2.1 Core: Axé sur la hausse des actifs incrémentaux et l'incitation par jetons pour un écosystème en croissance.
Core est une solution d'extension L1 alimentée par BTC, permettant aux utilisateurs d'obtenir des revenus passifs grâce au staking de Bitcoin non géré. Actuellement, la TVL de Core a atteint 591,5 millions de dollars, avec une hausse de 4757,9 % sur six mois.
Les principaux moteurs de la hausse de la TVL Core:
Se concentrer sur le marché en croissance des actifs indexés sur le BTC pour améliorer la liquidité de l'écosystème et attirer les actifs dérivés Solv en forte croissance.
Construire des protocoles natifs tels que Colend et s'intégrer rapidement avec des projets comme Pell Network, établir des applications écologiques complètes.
Utiliser l'airdrop du jeton natif $CORE et la performance du marché pour soutenir la structure d'incitation, formant un effet de synergie écologique multidimensionnel.
Les stratégies spécifiques comprennent :
2.2 Maïs : système de points de jeu dérivé attirant efficacement la liquidité du marché BTC LST
Corn est un réseau ETH L2 récemment lancé, utilisant un Bitcoin tokenisé hybride (BTCN) comme frais de gas et outil d'incitation économique. Actuellement, Corn n'a pas encore lancé son réseau principal, mais a déjà efficacement attiré $425.8M de fonds par le biais d'activités de dépôt lancées en collaboration avec plusieurs parties.
Stratégie de hausse de Corn :
2.3 BOB: pont de sécurité et écosystème robuste pour rassembler les actifs
BOB est un réseau Layer2 hybride innovant, combinant les avantages du Bitcoin et de l'Ethereum. Actuellement, le TVL total de BOB atteint 65,7 M$, la composition des actifs provient principalement de $WBTC.
Stratégie de hausse de BOB:
3. Résumé
En observant les trois nouvelles forces émergentes de l'écosystème BTC, à savoir Core, BOB et Corn, on peut constater les différences dans les stratégies de capitalisation d'actifs entre les différents réseaux. La clé pour réaliser efficacement la capitalisation des fonds écologiques réside dans l'ouverture et l'incitation des actifs ancrés à fort volume, ainsi que dans la formation de stratégies de rendement composables grâce à des applications DeFi diversifiées, tout en offrant des attentes d'incitations multiples. L'effet de synergie stimulera l'activité et la liquidité des actifs ancrés en BTC sur différentes chaînes.
Actuellement, la valeur totale bloquée (TVL) des actifs ancrés en BTC dans les réseaux d'extension L2 et de sidechain est d'environ 1,6 milliard de dollars, représentant seulement 0,14 % de la capitalisation boursière totale du BTC. Avec la libération progressive de la liquidité du BTC à l'avenir, la taille de la péremption des actifs BTC sur différentes chaînes ainsi que les cas d'utilisation de l'écosystème BTCFi présentent encore un énorme potentiel de hausse.