Récemment, les attentes du marché concernant une baisse des taux d'intérêt par la Réserve fédérale sont devenues de plus en plus fortes. Les analyses montrent qu'une baisse de 25 points de base en septembre est désormais un événement très probable. La Réserve fédérale a toujours utilisé une stratégie de communication précise pour guider les attentes du marché, bien que les déclarations des responsables soient parfois hawkish ou dovish, elles interagissent globalement de manière étroite avec le marché et suivent un rythme de politique clair.

Le marché s'attend généralement à ce que la Réserve fédérale américaine réduise ses taux d'intérêt de 75 points de base d'ici la fin de l'année. Plus précisément, une baisse de 50 points de base en septembre et octobre, suivie d'une baisse de 25 points de base en décembre.

Cette réduction des taux d'intérêt entraînera un relâchement significatif de la liquidité. Avec la réduction de l'échelle des opérations de reverse repos de la Réserve fédérale américaine et l'augmentation de la demande pour les obligations d'État, on s'attend à une injection massive de liquidités sur le marché au quatrième trimestre de 2025, ce qui pourrait avoir deux impacts clés :

Tout d'abord, cela pourrait forcer l'Union européenne, le Japon et les pays émergents à adopter successivement des politiques d'assouplissement pour libérer des liquidités.

Ensuite, cela aura un impact positif sur les actifs à risque mondiaux, en particulier sur l'indice Nasdaq des actions américaines, les actions technologiques et le Bitcoin. Le quatrième trimestre pourrait devenir une saison de récolte pour ces actifs.

Face aux réformes de marché imminentes, les investisseurs doivent se préparer à l'avance et être bien préparés. En surveillant de près les dynamiques du marché et en ajustant rapidement leurs stratégies d'investissement, ils pourraient saisir des opportunités dans cette potentielle hausse du marché.

Cependant, nous devons également faire preuve de prudence. Bien que les attentes de baisse des taux soient fortes, l'exécution réelle de la politique dépendra encore de la performance de plusieurs indicateurs économiques. Les investisseurs doivent considérer toutes les possibilités et répartir leurs actifs de manière raisonnable, tout en contrôlant les risques.

Dans l'ensemble, les marchés financiers mondiaux pourraient connaître un tournant important dans les mois à venir. Que ce soit pour les investisseurs institutionnels ou les investisseurs particuliers, il est essentiel de suivre de près l'évolution des politiques de la Réserve fédérale et leur impact sur l'économie mondiale, afin de prendre des décisions éclairées dans un marché en constante évolution.