"Perder muito e ganhar pouco" é de fato o retrato real de muitos traders de contratos no mundo das criptomoedas. Por trás disso não está uma questão de sorte, mas sim uma série de profundas fraquezas humanas, desvios cognitivos e o resultado inevitável das leis do mercado.

Abaixo estão as causas principais que levam a esse fenômeno:

1. As armadilhas da natureza humana e da psicologia (esta é a principal razão)

· Efeito de disposição:
· "Grandes perdas": Quando uma posição apresenta perdas, as pessoas tendem a "aguentar firme", relutando em cortar perdas, sempre pensando "e se conseguir voltar a subir/descer?" Esta mentalidade de sorte pode fazer com que pequenas perdas se acumulem como uma bola de neve, tornando-se, finalmente, uma perda colossal insuportável.
· "Ganhar pouco" aspecto: Quando a posição apresenta lucro, as pessoas tornam-se excessivamente temerosas, com medo de que o lucro que conquistaram desapareça, e assim apressam-se a "garantir" o lucro, fechando a posição assim que há um pequeno ganho. O resultado é que você conseguiu capturar uma pequena oscilação, mas perdeu a enorme tendência de mercado que poderia existir depois.
· Aversão à perda: A dor que as pessoas sentem em relação à perda é muito maior do que a alegria que uma ganho equivalente proporciona. Isso significa que a dor de perder 1000 yuan requer um ganho de 2000 yuan para ser compensada. Essa psicologia faz com que você esteja ainda menos disposto a se desfazer em momentos de perda e mais medroso em momentos de ganho.
· Esperança e medo:
· Quando você está em perda, você é dominado pela "esperança": a esperança de que o mercado se inverta, permitindo que você se recupere ou até tenha lucro.
· Quando você lucra, é dominado pelo "medo": o medo de uma correção de mercado faz com que os lucros flutuantes desapareçam.

2. O efeito "espada de dois gumes" da alavancagem

O cerne da negociação de contratos é a alavancagem, mas é uma droga potente.

· Ampliação das perdas: Mesmo que o mercado experimente apenas uma pequena oscilação desfavorável à sua posição, devido à alta alavancagem, a sua margem pode ser rapidamente consumida, levando a uma liquidação forçada (liquidação). Você sequer tem a oportunidade de "aguentar firme", sendo expulso pelo sistema.
· Difícil de suportar a volatilidade: Mesmo que a direção esteja correta, a alta alavancagem torna difícil suportar uma correção de preço normal ao longo do caminho. Um pequeno movimento inverso pode disparar seu stop loss, ou fazer com que você saia prematuramente por medo, resultando em "ganhos pequenos".

3. Gestão de Posição Incorreta

· Aumentar a posição em caso de prejuízo (nivelar custo): Este é um dos comportamentos mais perigosos. Aumentar a posição continuamente na direção errada é como pular constantemente em um poço de fogo; a intenção é diminuir o custo médio, mas o resultado é que a sua exposição ao risco total se torna extremamente grande. Assim que a tendência continuar a ser desfavorável, você enfrentará um golpe devastador.
· Posição de lucro muito leve: Devido ao medo, pode-se usar apenas uma posição muito pequena para tentar acertar a direção. Embora a taxa de retorno pareça alta, o retorno absoluto é muito pequeno. E quando há perdas, para recuperar mais rapidamente, pode-se aumentar a posição, resultando em um valor absoluto de perda enorme.

4. As características do próprio mercado

· "Efeito de Cauda Gorda": O mercado de criptomoedas é conhecido por sua extrema volatilidade. A maior parte do tempo pode ser um movimento caótico, mas em poucos momentos ocorrem grandes tendências unidirecionais (cauda gorda).
· Consequências de "ganhar pouco": você está constantemente comprando alto e vendendo baixo em um mercado volátil, ganhando um pouco de dinheiro. Mas assim que um grande movimento unidirecional começa (seja para cima ou para baixo), se você errar na direção ou sair cedo demais, todos os seus pequenos lucros anteriores podem ser perdidos em uma única negociação, ou até mesmo resultar em liquidação. Isso é um exemplo típico de "tentar pegar uma faca que está caindo com a ponta de uma agulha".
· A imprevisibilidade das tendências: Ninguém consegue prever com precisão os topos e fundos. Quando você fecha uma posição lucrativa muito cedo, o mercado pode continuar a correr na direção original por muito tempo, e você só pode assistir, acabando por arrepender-se e comprar a preços altos/vender a preços baixos, caindo assim em outro ciclo de perdas.

5. A falta de estratégias de negociação e disciplina

· Não ter um plano claro de stop loss e take profit: A maioria dos traders que perdem dinheiro operam com base na intuição. Ao entrar na operação, não pensam onde "se estiver errado, onde vou sair com prejuízo" (stop loss) e "se estiver certo, onde vou realizar o lucro" (take profit).
· Planejamento não executado: Mesmo que um stop loss esteja definido, quando o preço realmente atinge o nível, muitas vezes é manualmente cancelado, optando por "esperar mais um pouco", isso é o começo da tragédia.

Resumos e metáforas

Você pode imaginar a negociação de contratos como um jogo de "pegar tartarugas":

· Apanharam uma série de "coelhos" (pequenos lucros), eles correm muito rápido, e você facilmente os apanha e vende.
· Mas você acidentalmente encontrou uma "tartaruga" (pequena perda), você acha que ela corre devagar, não tem problema, segure-a por enquanto.
· De repente, um dia, você descobre que essa "tartaruga" se transformou em um "crocodilo" (grande perda), ele vira-se e morde você, fazendo com que você sangre sem parar, sem conseguir escapar.

Como quebrar o feitiço de "perder muito e ganhar pouco"?

1. Cumprir rigorosamente a disciplina: Esta é a primeira prioridade. "Corte as perdas, deixe os lucros correrem" este antigo provérbio é o único remédio.
2. Defina sempre uma ordem de stop loss: Ao abrir uma posição, você deve definir uma ordem de stop loss e tratá-la como uma "porta de incêndio", executando-a incondicionalmente. Sua sobrevivência é mais importante do que qualquer oportunidade.
3. Adotar um sistema de negociação de expectativa positiva: Por exemplo, se a sua parada de perda é de 50 pontos, então o seu objetivo de lucro deve ser definido em pelo menos 100 ou 150 pontos ou mais. Assim, mesmo que sua taxa de vitória seja apenas de 40%, ao capturar uma grande tendência, você pode cobrir várias pequenas perdas e realizar lucro.
4. Use a alavancagem com cautela: Utilize uma alavancagem baixa que você possa suportar psicologicamente. A alavancagem não é para arriscar a vida, mas sim para aumentar a eficiência dos fundos.
5. Faça uma boa gestão de posições: Nunca aposte tudo em uma única posição. Após uma perda, não tome decisões impulsivas para aumentar a posição na tentativa de recuperar.

Por fim, lembre-se: no mercado de contratos, viver mais tempo é mais importante do que ganhar rapidamente. Superar as fraquezas da natureza humana e negociar com sistema e disciplina, em vez de emoção, é o único caminho para passar de "perder muito, ganhar pouco" para lucros sustentáveis e estáveis.