O que os traders iniciantes precisam saber: Margem e alavancagem na negociação

Diferença entre “dinheiro utilizado” e “dinheiro guardado”

Quando começa a negociar com alavancagem, a primeira coisa a entender é: o dinheiro que mantém não é um custo. É um “dinheiro provisório de garantia” que o corretor retém para suportar o risco.

Suponha que deseja controlar uma posição de $100.000. O corretor deduz apenas $1.000 da sua conta — isto é o Margem Inicial (Initial Margin). Este princípio permite-lhe “comandar” uma alavancagem de 100 vezes (leverage 100:1) do seu capital real.

Como funciona realmente a margem?

Vamos esclarecer: a margem não é uma taxa. Não é uma taxa de transação, mas sim um valor reservado (locked) durante todo o tempo em que a sua posição estiver aberta.

Sempre que abre uma nova negociação, uma percentagem do saldo da sua conta é “travada” como margem de garantia. Quando fecha a posição, esse valor é “libertado” de volta para a conta para usar na próxima negociação.

Como calcular facilmente a margem inicial

Fórmula básica:

Margem Inicial = Valor atual do contrato × Percentagem de margem (%)

Exemplo prático: se usar uma alavancagem de 200:1 (equivale a uma margem de 0,5%) e deseja abrir uma posição mini lot de $10.000, não precisa de usar o valor total.

Calculando pela fórmula: $10.000 × 0,5% = $50 apenas(

Esta é a força da margem — permite controlar posições grandes com pouco capital.

Garantia de manutenção: a última etapa antes do corretor forçar o encerramento

A garantia de manutenção )Maintenance Margin(, ou chamada de margem livre, é o valor mínimo que deve estar na conta para manter a posição aberta.

Regra de manutenção: deve manter pelo menos 50% do valor da margem utilizada )equity( ou conforme outras exigências do corretor ).

Se o capital cair abaixo deste nível, o corretor tem o direito de fechar a sua posição imediatamente, sem aviso prévio.

Como calcular a garantia de manutenção

Garantia de manutenção = Valor atual do contrato () × Percentagem de garantia de manutenção (%)

onde:

Percentagem de garantia de manutenção (%) = Margem × 50%

Exemplo: se usar uma margem inicial de $1.000, o seu capital não deve ficar abaixo de $500 ao longo do tempo$400 .

Margin Call: sinal de alerta de que a negociação está insegura

Quando a sua negociação sofre perdas, a margem inicial pode não ser suficiente. Nesse ponto, o corretor enviará um “Margin Call” — pedindo que deposite mais fundos.

Situação real: suponha que a sua negociação anterior ainda exija uma margem de $1.000, mas as perdas fazem o saldo da conta diminuir para $100 você terá que depositar mais dinheiro ( para evitar o encerramento forçado.

Se não depositar mais fundos, o corretor encerrará a sua posição automaticamente para evitar perdas adicionais.

Como a alavancagem e a margem estão relacionadas?

A margem e a alavancagem são irmãos — uma alavancagem alta requer uma margem baixa )porque controla posições grandes com pouco dinheiro(, e vice-versa.

O mais importante é: ambos são uma espada de dois gumes — aumentam os lucros no mercado, mas também aumentam as perdas.

O que deve lembrar?

1. Margem Inicial = dinheiro de garantia para abrir uma nova posição )travado até fechar(.

2. Garantia de manutenção = valor mínimo que deve permanecer na conta para manter a posição )perdido devido a Margin Call.

3. Alavancagem = arma de dois gumes — tenha cuidado para equilibrar, não use sempre a alavancagem máxima.

4. Se sofrer perdas pesadas: a margem diminui, até o corretor declarar Margin Call. Se não depositar mais fundos, a posição será encerrada automaticamente.