Ações de Energia Verde de Topo Bem Posicionadas para Crescimento Forte e Retornos

O setor de energia mais amplo tem tido um desempenho inferior nos últimos anos, com a ação média de energia no S&P 500 a ganhar apenas cerca de 4% no ano até à data, ficando atrás do avanço de quase 18% do mercado. No entanto, a mudança para infraestruturas de energia sustentáveis e o posicionamento estratégico dentro do panorama energético apresentam oportunidades convincentes para investidores que procuram exposição a ações de energia verde com fundamentos sólidos e crescimento atrativo de dividendos.

À medida que a procura global por energia continua a aumentar e as empresas investem em infraestruturas mais limpas, vários players importantes estão a posicionar-se na linha da frente desta transição. Aqui estão três ações de energia verde que valem a pena considerar para captar o crescimento esperado na infraestrutura energética e no desenvolvimento de energia limpa.

ConocoPhillips: Forte Geração de Caixa a Apoiar a Expansão de Dividendos

ConocoPhillips (NYSE: COP), um dos principais produtores de petróleo e gás, opera um dos portfólios mais diversificados e eficientes em termos de custos do setor. A empresa atualmente necessita de um preço médio do petróleo na casa dos 40 dólares para suportar o seu programa de alocação de capital, com o crude a ser negociado na faixa dos 60 dólares, criando uma geração de caixa excedente substancial.

Para o futuro, espera-se que os custos de equilíbrio de ConocoPhillips diminuam significativamente nos próximos anos através de eficiências de custos realizadas na transação com a Marathon Oil do ano passado. A empresa planeia concluir três projetos de gás natural liquefeito de grande escala e o desenvolvimento de petróleo Willow no Alasca até ao final da década. Estas iniciativas deverão acrescentar cerca de 6 mil milhões de dólares em fluxo de caixa livre anual até 2029, em comparação com os 6,1 mil milhões de dólares gerados nos últimos nove meses. Esta capacidade crescente de geração de caixa deve permitir à empresa aumentar o seu rendimento de dividendos de 3,4% — a empresa recentemente aumentou o seu pagamento em 8% e tem como objetivo um crescimento de dividendos de topo na categoria do S&P 500. Combinado com um programa contínuo de recompra de ações, esta estratégia de retorno de caixa posiciona a ConocoPhillips para oferecer retornos totais sólidos.

Oneok: Crescimento Midstream e Sinergias de Fusão a Impulsionar Rendimento

Oneok (NYSE: OKE) encontra-se entre os maiores operadores de midstream de energia do país, com operações que geram fluxos de caixa estáveis sustentados por contratos de longo prazo e estruturas reguladas de tarifas. O rendimento de dividendos de 5,6% reflete o perfil confiável de geração de caixa da empresa.

Nos últimos anos, a Oneok expandiu estrategicamente a sua plataforma midstream através de uma série de aquisições. A transação de 2023 com a Magellan Midstream Partners expandiu a empresa para infraestruturas de petróleo bruto e produtos refinados. Aquisições subsequentes — incluindo Medallion Midstream e interesses controladores na EnLink — totalizaram aproximadamente 10,2 mil milhões de dólares e agora posicionam a Oneok para captar centenas de milhões em sinergias de custos. Além disso, a empresa aprovou múltiplos projetos de expansão orgânica, incluindo o Terminal de Exportação de Logística de Texas City e o Pipeline Eiger Express, que deverão entrar em operação até meados de 2028. Estas sinergias e iniciativas de crescimento deverão suportar aumentos anuais de dividendos entre 3% e 4%, oferecendo aos investidores tanto rendimento como potencial de crescimento.

NextEra Energy: Liderança no Desenvolvimento de Energia Limpa e Crescimento de Lucros a Longo Prazo

NextEra Energy (NYSE: NEE) é uma das principais utilities de eletricidade e desenvolvedora de infraestruturas de energia limpa, combinando operações reguladas de tarifas com uma plataforma crescente de energia renovável. A utility da Florida gera lucros constantes a partir da regulação de tarifas, enquanto a divisão de recursos energéticos produz lucros crescentes apoiados por contratos de longo prazo e retornos regulados. Este fluxo de caixa sustenta o rendimento de dividendos de 2,8% da empresa.

A NextEra está a investir substancialmente para responder ao aumento da procura por energia em todo os Estados Unidos. A sua utility na Florida planeia comprometer mais de 100 mil milhões de dólares até 2032 para satisfazer as necessidades energéticas do estado, enquanto a divisão de recursos energéticos está a investir bilhões em infraestruturas de transmissão, expansão de gasodutos e novos desenvolvimentos de energia limpa. Estes investimentos posicionam a empresa para alcançar mais de 8% de crescimento anual composto dos lucros por ação na próxima década. Esta trajetória de lucros suporta um aumento de dividendos planeado de 10% no próximo ano, seguido de um crescimento anual composto de 6% até pelo menos 2028. Para investidores que procuram exposição à transição energética e à construção de infraestruturas limpas, a NextEra Energy representa uma oportunidade convincente.

Por que estas ações de energia verde merecem consideração

ConocoPhillips, Oneok e NextEra Energy possuem cada uma múltiplos catalisadores de crescimento que devem suportar uma expansão sustentada de dividendos e valorização de capital. À medida que a procura global por energia aumenta e a modernização da infraestrutura acelera, estas empresas estão posicionadas para beneficiar tanto da expansão operacional quanto da transição energética em curso. A combinação de fatores de crescimento visíveis, fluxos de caixa crescentes e rendimentos de dividendos atrativos cria uma base para potenciais retornos de longo prazo fortes na categoria de ações de energia verde.