理解分散儲備系統的運作

銀行系統中的部分準備金概念

分數準備金是現代銀行系統中的一個基本機制。該系統允許金融機構使用客戶存款的相當一部分來發放貸款，僅保留一小部分作爲準備金。實際上，這種機制創造了來自無的貨幣，利用客戶銀行存款的一定比例。

金融機構必須保持其帳戶中存款的最低百分比，並可以借出其餘部分。當銀行發放貸款時，機構和借款人都將資金視爲資產，從經濟角度有效地使初始金額翻倍。這筆錢隨後被重復使用、再投資和再次借出，產生了乘數效應。

貨幣儲備分層系統的歷史起源

分數儲備系統起源於1668年，當時瑞典中央銀行成爲世界上第一個。然而，更原始的形式早在之前就已經存在。存款可以用來通過貸款刺激經濟的想法迅速獲得了普及。

在瑞典採取措施正式化這一做法後，分數儲備結構迅速建立並傳播。在美國，成立了兩家中央銀行，第一家在1791年，第二家在1816年，但它們都沒有持久存在。1913年，《聯邦儲備法案》創建了美國中央銀行，旨在穩定、最大化和監督經濟與價格、就業和利率相關的情況。

分數儲備系統的運作

當客戶將錢存入他們的銀行帳戶時，這筆錢的所有權會轉移給銀行。作爲交換，銀行向客戶提供一個存款帳戶，客戶可以從中提取。然而，銀行並不保留客戶帳戶中的全部金額。存款的一小部分被保留(作爲法定準備金)，通常在3%到10%之間，其餘部分用於向其他客戶發放貸款。

錢的乘數效應可以通過一個實際的例子來說明：當客戶A在銀行1存入$50,000時，該銀行保留10% ($5,000)並將$45,000借給客戶B，後者將這筆錢存入銀行2。銀行2則保留10% ($4,500)並將$40,500借給客戶C。這個循環通過多個銀行和客戶持續下去，使得初始存款$50,000可以在經濟中產生高達$234,280的可用貨幣總量。這個過程展示了銀行系統如何通過連續貸款有效地創造貨幣。

系統的風險和漏洞

在分數儲備系統中，一個重要的擔憂是銀行擠兌的風險。如果一家銀行的所有資金持有者決定同時提取他們的錢，銀行可能會因無法履行其財務義務而倒閉。

美國的大蕭條是由於大規模提款所造成的災難的一個著名例子。目前，銀行持有的儲備是最小化類似事件發生幾率的手段之一。一些銀行保持的儲備超過最低要求，以更好地滿足客戶的需求，並確保存款帳戶中的資金可用。

系統的優缺點

分數儲備系統爲銀行提供了顯著的好處，銀行從中獲取了大部分利潤。銀行客戶也從中受益，賺取存款利息。政府通常認爲該系統促進消費，並推動經濟的穩定和增長。

然而，許多經濟學家認爲，分層儲備制度是不可持續和有風險的，特別是考慮到目前大多數國家實施的貨幣體系是基於信貸/債務，而不是實際貨幣。我們的經濟體系依賴於人們對銀行和法定貨幣的信任，法定貨幣由政府確立爲法定貨幣。

與替代貨幣系統的對比

與傳統法定貨幣系統不同，有一些替代品，如criptomoedas，它們的運作方式根本不同。這些數字貨幣由分布式節點網路管理，數據通過加密證明保護，並記錄在一個公開和分布式的帳本上。

在這種替代背景下，不需要中央銀行，也沒有集中負責的權威。此外，某些加密貨幣的發行是有限的，這意味着在達到預定的最大供應量後不會再生成任何額外單位。因此，部分準備金的概念並不直接適用於加密貨幣的世界。