تحليل السوق الأخير للأصول الرقمية من Gate (22 أكتوبر): تجاوز حجم تداول إيثريوم حجم تداول بيتكوين، وLAMBO شهدت big pump بنسبة 542%

تحليل سوق الأصول الرقمية بتاريخ 22 أكتوبر يظهر أن السوق في حالة تباين شديد. تتراوح بيتكوين حول 108,000 دولار، ويتداول إثيريوم عند 3,847 دولار، حيث تجاوز حجم التداول الفوري بيتكوين. انخفض مؤشر الخوف والطمع في الأصول الرقمية إلى 25، مما يدل على دخول السوق في مرحلة ذعر شديد، مما قد يهيئ لانتعاش. أداء العملات البديلة متباين، حيث شهد LAMBO انتعاشًا كبيرًا بنسبة 542.67% ليصل إلى 0.00068 دولار، مما أثار السوق.

بيتكوين تتقلب في نطاق ضيق، 10.7 ألف دولار هي الخط الدفاعي الرئيسي

سعر البيتكوين الحالي 108,000 دولار، وانخفاض السعر على مدى 24 ساعة بنسبة 0.22%، وزخم السعر في مرحلة التذبذب والتصحيح. يقع مستوى الدعم الرئيسي عند 107,000 دولار، وهذا المستوى السعري هو نقطة تقاطع لعدة عوامل فنية. من حيث التكلفة على السلسلة، يتمركز تكلفة الكثير من الحصص بين 107,000 و 109,000 دولار، ولدى هؤلاء المستثمرين دافع للدفاع عندما ينخفض السعر. إذا تم كسر مستوى الدعم عند 107,000 دولار، فإن الهدف التالي سيكون نحو 105,000 دولار، وفي حالة أكثر تطرفًا، قد يتم اختبار منطقة الفجوة الهوائية بين 93,000 و 95,000 دولار.

مستوى المقاومة الرئيسي يقع عند 114,000 دولار، وهو منطقة كثافة جني الأرباح بالقرب من القمة السابقة. وفقاً لتحليل Glassnode، فإن العرض السابق للمشترين الذين كانوا فوق سعر السوق عادة ما يظهر مرة أخرى عند حوالي 114,000 إلى 117,000 دولار، مما يحد من الارتفاعات الأخيرة خلال الأسابيع القليلة الماضية. لكسر هذا المستوى حقاً وبدء جولة جديدة من الارتفاعات، يحتاج البيتكوين إلى تدفقات صافية مستمرة لعدة أيام من ETF الفوري الأمريكي لإزالة هذه المنطقة المقاومة.

تستمر استثمارات المؤسسات في كونها السمة الأساسية لهذه الدورة الصاعدة. تظهر تحليلات سوق العملات المشفرة أن كمية العملات التي تحتفظ بها الشركات المدرجة قد تجاوزت 1,000,000 عملة BTC، وهو حدث تاريخي. الزيادة المستمرة في حيازة الشركات المدرجة مثل Strategy وTesla وMarathon Digital توفر دعماً هيكلياً لعملة البيتكوين. كما أن وضوح البيئة التنظيمية يعد عاملاً إيجابياً مهماً، حيث أن السياسات الصديقة للعملات المشفرة من إدارة ترامب، وإلغاء لجنة الأوراق المالية والبورصات للعديد من القضايا، قد عززت ثقة المستثمرين المؤسسيين.

حجم التداول الفوري لبيتكوين خلال 24 ساعة بلغ 239.4 مليار دولار أمريكي، ويظهر هذا الحجم من التداول أن السيولة في السوق وفيرة وعمق التداول جيد. في بيئة عالية السيولة، لن تؤثر الأوامر الكبيرة على الأسعار بشكل حاد، وهذا مهم بشكل خاص للمستثمرين المؤسسيين. قد يكون التذبذب الحالي في السوق في انتظار محفزات جديدة، إذا أعادت الحكومة الأمريكية فتح أبوابها، أو تم الموافقة على ETF الخاص بـ XRP، أو تحسنت البيانات الاقتصادية الكلية، قد يتجاوز بيتكوين بسرعة 114,000 دولار.

الحجم الفوري لإثيريوم يتجاوز بيتكوين مما يدل على حيوية النظام البيئي

سعر إثيريوم الحالي هو 3,847 دولار، وبلغت نسبة الانخفاض خلال 24 ساعة 0.64%، ويتواجد زخم السعر في مرحلة تصحيح ضعيفة. يقع مستوى الدعم الرئيسي عند 3,800 دولار، وهو نقطة رقمية وأيضاً الحد السفلي لمنطقة التجميع السابقة. يقع مستوى المقاومة الرئيسي عند 4,100 دولار، وهو المستوى الحاسم الذي حاول إثيريوم اختراقه عدة مرات خلال هذه الجولة من الارتفاع ولكنه لم يتمكن من تحقيق الاختراق الفعال.

أكثر ما يستحق الانتباه في تحليل سوق الأصول الرقمية هو أن إثيريومالحجم الفوري تجاوز بيتكوين، حيث بلغ حجم التداول خلال 24 ساعة 93.1 مليار دولار. هذه الظاهرة ليست شائعة في التاريخ، وعادة ما تحدث فقط عندما يكون السوق نشطًا للغاية أو عندما يحدث حدث كبير في بيئة إثيريوم. تجاوز الحجم الفوري يعكس الواقع المستمر لتطور بيئة إثيريوم ونشاط التداول المؤسسي.

إثيريومتظهر حيوية النظام البيئي في عدة أبعاد. في مجال DeFi، تظل TVL للبروتوكولات مثل Aave وUniswap وCurve تنمو بشكل مستقر. على الرغم من أن سوق NFT ليس بنفس درجة الحرارة التي كانت عليها في ذروته عام 2021، إلا أن المشاريع ذات العائد الثابت لا تزال تحافظ على حجم تداول مستقر. النمو الانفجاري للنظام البيئي Layer 2 هو قوة دافعة مهمة أخرى، حيث يرتفع عدد المستخدمين وحجم التداول في Layer 2 مثل Arbitrum وOptimism وBase بسرعة، وكل هذه الأنشطة ستنعكس في النهاية على طلب الشبكة الرئيسية لإيثريوم.

النشاط المؤسسي في التداول هو سبب آخر لتجاوز حجم تداول إيثريوم لبيتكوين. على الرغم من أن حجم الأصول لصندوق ETF الفوري لإيثريوم أقل من صندوق ETF لبيتكوين، إلا أنه جذب تدفقات رأسمالية مؤسسية ملحوظة. بالإضافة إلى ذلك، يحتاج العديد من المستثمرين المؤسسيين إلى إيثريوم للمشاركة في بروتوكولات DeFi، أو شراء NFT، أو إدارة الأصول على السلسلة، مما يخلق طلبًا مستمرًا للشراء.

من الناحية الفنية، يحتاج إثيريوم إلى الحفاظ على دعم 3,800 دولار للحفاظ على الهيكل الحالي. إذا انخفض دون هذا المستوى، فقد يؤدي ذلك إلى بيع تقني، مما يختبر دعم 3,700 دولار أو حتى أقل. على العكس، إذا نجح في الثبات عند 3,800 دولار وخرق 4,100 دولار، فسيفتح الطريق نحو أعلى مستوى تاريخي.

الانتعاش في الألتكوين، LAMBO big pump 542% يُشعل السوق

سوق الألتكوينات يظهر خصائص تفرقة شديدة، حيث شهدت بعض الرموز ذات القيمة السوقية المنخفضة ارتفاعًا انفجاريًا. سعر LAMBO الحالي هو 0.00068 دولار، مع ارتفاع بنسبة 542.67% خلال 24 ساعة، مما جعله بطل قائمة الارتفاعات لهذا اليوم. هذا النوع من الارتفاعات ليس نادرًا في سوق التشفير، وعادة ما يكون مدفوعًا بنقاشات المجتمع، مفهوم الرموز أو المضاربة في السوق. مفهوم “تبادل الرموز بسيارة رياضية” الخاص بـ LAMBO يجذب الانتباه، هذه الاستراتيجية التسويقية أثبتت فعاليتها في مجال رموز الميم.

سعر PANDO الحالي 0.00010 دولار، وارتفاع بنسبة 36.35% خلال 24 ساعة، وحركة تداول نشطة وتقلب كبير. هذا الارتفاع المتوسط عادة ما يعكس عملية اكتشاف السعر لرموز جديدة مدرجة أو تحفيز من نوع ما. سعر SOON3L الحالي 0.1808 دولار، وارتفاع بنسبة 24.96% خلال 24 ساعة، كمنتج للتداول بالرافعة المالية، التقلب ملحوظ. 3L عادة ما يمثل رموز الرافعة المالية ثلاثية الأضعاف، حيث أن هذا النوع من المنتجات يعزز الارتفاعات عند زيادة الأصل الأساسي، ولكنه في نفس الوقت يزيد من المخاطر.

تحذير استثمار الألتكوين في تحليل سوق الأصول الرقمية:

ارتفاع كبير لا يعني جودة عالية: على الرغم من أن ارتفاع بنسبة 542% يلفت الانتباه، إلا أن معظمها هو مضاربة قصيرة الأجل، واستدامتها مشكوك فيها.

مخاطر السيولة: عادةً ما تكون الرموز ذات القيمة السوقية المنخفضة ذات سيولة ضعيفة، مما يؤدي إلى تقلبات سعرية حادة عند إجراء عمليات شراء وبيع كبيرة.

مراجعة الأساسيات: يجب البحث بعمق في فريق المشروع والتقنية وسيناريوهات التطبيق والاقتصاديات الرمزية قبل الاستثمار.

تشكل الأداء المتطرف للعملات البديلة تباينًا واضحًا مع الاتجاه المستقر للعملات الرئيسية، وهذا يعد سمة مميزة للأسواق المتباينة. عندما تكون العملات الرئيسية في فترة تماسك، غالبًا ما تتجه الأموال المضاربية نحو العملات البديلة ذات القيمة السوقية المنخفضة بحثًا عن عوائد مرتفعة، مما يخلق فرصًا لارتفاعات كبيرة على المدى القصير. ومع ذلك، فإن هذا الارتفاع غالبًا ما يكون غير مستدام، وعندما تنسحب الأموال، قد تنخفض الأسعار بسرعة أو حتى تنهار.

مؤشر الخوف والطمع في الأصول الرقمية 25 حالة خوف شديدة، تهيئ فرصة للانتعاش

تشير مؤشرات المشاعر الأساسية لتحليل سوق الأصول الرقمية إلى أن مؤشر الخوف والجشع قد انخفض إلى 25، مما يدل على مرحلة “خوف شديد”. يتراوح هذا المؤشر من 0 إلى 100، حيث يمثل 0 الخوف الشديد و100 الجشع الشديد. عندما ينخفض المؤشر إلى أقل من 25، يُعتبر عادةً إشارة إلى أن السوق قد تم بيعه بشكل مفرط، مما قد يهيئ فرص الانتعاش.

يعتمد حساب مؤشر الخوف والجشع على عدة عوامل، بما في ذلك زخم السعر، حجم التداول، مشاعر وسائل التواصل الاجتماعي، استطلاعات السوق ونسبة القيمة السوقية لبيتكوين. تُظهر القراءة الحالية البالغة 25 أن مشاعر السوق منخفضة للغاية، والمستثمرون عمومًا متشائمون. من التجارب التاريخية، غالبًا ما تكون هذه المرحلة من الذعر الشديد فرصة جيدة للاستثمار العكسي. في نهاية عام 2022، انخفض مؤشر الخوف والجشع إلى رقم فردي، ثم انتعش بيتكوين من 15,000 دولار إلى 108,000 دولار حاليًا.

ومع ذلك، فإن الذعر الشديد لا يعني أن الأسعار قد وصلت إلى القاع. قد يستمر السوق في الانخفاض وسط الذعر، وقد ينخفض مؤشر الخوف والطمع أكثر. لذلك، يتطلب بناء المراكز في مرحلة الذعر الشديد القيام به على دفعات، مع وضع وقف خسارة واضح، لتجنب التكديس في وقت واحد. تشير البيئة السوقية الحالية إلى تخصيص 10%-15% من إجمالي الأصول، حيث يمكن أن تلتقط هذه المراكز فرص الانتعاش المحتملة دون أن تتسبب في خسائر كبيرة في حالة الانخفاض المستمر.

تُعتبر سيولة السوق الوفيرة عاملاً مهماً يدعم توقعات الانتعاش. حجم تداول BTC خلال 24 ساعة هو 239.4 مليار دولار، وحجم تداول ETH خلال 24 ساعة هو 93.1 مليار دولار، ويظهر هذا الحجم من التداول أن الأموال لم تغادر تماماً، بل في انتظار الاتجاه. من حيث استقرار الأسعار، فإن العملات الرئيسية مستقرة نسبياً، وانخفاض التقلبات عادة ما يكون فترة هدوء قبل اختيار الاتجاه.

استراتيجيات الاستثمار وإدارة المخاطر

توصيات استراتيجية التداول على المدى القصير: نقطة دخول BTC تقع بالقرب من 107,000 دولار، وهذا هو مستوى الدعم الرئيسي. إذا حصلنا على دعم هنا وحدث الانتعاش، فإن نسبة المخاطر إلى المكافآت تكون أفضل. نقطة دخول ETH تقع بالقرب من 3,800 دولار، وهو أيضًا مستوى دعم رئيسي. بالنسبة لنقاط وقف الخسارة، يتم تعيين BTC عند 105,000 دولار وETH عند 3,700 دولار، وسيسبب كسر هذه المستويات تدمير الهيكل الفني الحالي.

توصية بحجم مركز يتراوح بين 10%-15% من إجمالي الأصول، بمستوى مخاطر متوسط إلى مرتفع. هذه التوزيعة مناسبة لبناء مراكز تجريبية في بيئة سوق ذات عدم يقين مرتفع، بحيث لا تفوت الفرص المحتملة ولا تتعرض لخسائر كبيرة بسبب الأخطاء في التقدير. إذا ارتفعت الأسعار بعد الدخول كما هو متوقع وتجاوزت مستوى المقاومة، يمكن النظر في زيادة المركز بشكل معتدل؛ وإذا تم كسر مستوى وقف الخسارة، يجب الخروج بحزم وانتظار إشارات أكثر وضوحًا.

تقييم اتجاه استثمار منتصف المدة هو أن التصحيح سيكون في الغالب تذبذب. احتمال السوق الصاعدة 30%، احتمال التذبذب 50%، احتمال السوق الهابطة 20%. توضح هذه التوزيعة الاحتمالية أن السوق في مرحلة انتقالية غير واضحة الاتجاه، مع وجود احتمال للصعود وأيضاً مخاطر للهبوط. التوصية بالتوزيع هي 60% بيتكوين، 30% ايثر، و10% أخرى، وهذا التوزيع يميل إلى الدفاعية، حيث تشكل العملات الرئيسية 90%، مما يمكنها من الحفاظ على استقرار نسبي خلال تقلبات السوق.

يحتاج المستثمرون إلى متابعة تطورات تنظيم SEC. بعد إعادة فتح الحكومة الأمريكية، ستستأنف الموافقات على منتجات مثل XRP ETF وSolana ETF، وقد تصبح هذه الأحداث عوامل حافزة هامة لاتجاه السوق. بالإضافة إلى ذلك، ستؤثر قرارات أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي، والبيانات الاقتصادية الكلية، ومفاوضات التجارة بين الصين والولايات المتحدة على اتجاه سوق التشفير.

تنبيه بالمخاطر الأساسية:

المخاطر النظامية: عدم اليقين في الاقتصاد الكلي، قد تؤثر تقلبات سوق الأسهم على سوق الأصول الرقمية

مخاطر العملة: تغيرات في السياسات التنظيمية، قد تواجه مشاريع معينة تحديات قانونية

مخاطر السيولة: تقلبات المشاعر في السوق، وفي الحالات القصوى قد تحدث نقص في السيولة