L’essor de l’intelligence artificielle a accéléré la croissance de nouveaux produits grand public à un rythme inédit. Les entreprises passent en un temps record de zéro à plusieurs millions d’utilisateurs et franchissent le seuil des 100 millions de dollars d’ARR en moins de deux ans, une dynamique jamais observée avant l’avènement de l’IA.

Comment expliquer cette évolution ? La distribution s’accélère, l’ARPU progresse. Mais, selon moi, une mutation essentielle demeure sous-estimée : l’IA a profondément modifié les mécanismes de rétention des revenus pour les logiciels à destination du grand public.

L’ancien modèle : une conception fondée sur le churn

Avant l’intelligence artificielle, les entreprises de logiciels grand public généraient leurs revenus selon deux modèles dominants :

Revenus publicitaires – majoritairement pour les applications sociales, directement corrélés à l’utilisation et donc généralement constants par utilisateur au fil du temps. Exemples : Instagram, TikTok, Snapchat.

Abonnement à tarif unique – tous les utilisateurs premium acquittent un forfait fixe, mensuel ou annuel, pour accéder au produit. Exemples : Duolingo, Calm, YouTube Premium.

Dans les deux modèles, la rétention des revenus – soit le pourcentage de revenus conservé d’une année sur l’autre par une cohorte – était presque toujours inférieure à 100 %. Une partie des utilisateurs quittait chaque année, tandis que ceux qui demeuraient continuaient de s’acquitter du même montant. Pour les produits d’abonnement grand public, des cohortes affichant 30 à 40 % de rétention utilisateur et revenu à la fin de la première année étaient considérées comme exemplaires.

Ce schéma imposait une contrainte majeure : pour croître, les sociétés devaient sans cesse remplacer les revenus perdus du churn, indépendamment de toute expansion.

L’ère de l’IA : place à la grande expansion

Les entreprises d’IA grand public les plus dynamiques affichent aujourd’hui un taux de rétention des revenus supérieur à 100 %, ce que j’appelle “la grande expansion”. Deux leviers l’expliquent : 1) la hausse des dépenses des utilisateurs, portée par la facturation à l’usage qui remplace les frais fixes d’accès ; 2) l’adoption des outils IA en entreprise à une cadence inédite, permettant leur prise en charge via des budgets étendus.

La différence de trajectoire est spectaculaire. Avec une rétention de 50 %, une entreprise doit renouveler la moitié de sa base chaque année pour maintenir son niveau. Au-delà de 100 %, chaque cohorte s’accroît et la croissance s’amplifie de façon exponentielle.

La question centrale devient : comment les sociétés grand public peuvent-elles tirer parti de cette opportunité et s’inscrire dans la grande expansion ?

Stratégie 1 : architecture tarifaire intelligente

Segmentation des prix + facturation basée sur l’usage

Les sociétés d’IA grand public les plus performantes misent sur des modèles hybrides, associant plusieurs niveaux d’abonnement à des composants de paiement à l’usage, et non sur une seule grille tarifaire. Lorsqu’un utilisateur atteint le quota de crédits inclus, il peut acheter des crédits supplémentaires ou migrer vers une offre supérieure.

Les pratiques du secteur du jeu vidéo offrent des enseignements précieux, les revenus étant largement soutenus par une minorité de « gros dépensiers » aux dépenses élevées. Restreindre la tarification à une ou deux formules, c’est probablement abandonner des parts de revenu. Les sociétés expertes structurent leurs offres selon le nombre de générations ou de tâches, la vitesse/priorité, l’accès à des modèles spécifiques, tout en proposant des crédits et des options d’upgrade.

Google AI : abonnement Pro à 20 $/mois et Ultra à 249 $/mois, facturation supplémentaire pour les crédits Veo3 lorsque les utilisateurs dépassent le quota. Les packs additionnels sont proposés à partir de 25 $ et peuvent atteindre 200 $. Pour ma part, j’ai dépensé autant dans les crédits Veo additionnels que pour la formule de base.

Krea : formules allant de 10 à 60 $/mois, selon l’usage anticipé et les tâches d’entraînement, avec des packs de crédits supplémentaires entre 5 et 40 $ (valides 90 jours) pour dépasser les unités de calcul incluses.

Grok : offre SuperGrok à 30 $/mois et SuperGrok Heavy à 300 $/mois, donnant accès à de nouveaux modèles (Grok 4 Heavy), à une capacité mémoire accrue et à l’accès à de nouvelles fonctionnalités en phase d’essai.

Ces modèles font évoluer le chiffre d’affaires en phase avec l’engagement utilisateur : certaines sociétés grand public constatent une rétention de revenus supérieure à 100 % grâce à ce seul levier, hors expansion vers le marché entreprise.

Stratégie 2 : le pont du grand public vers l’entreprise

Des fonctions d’équipe essentielles pour booster l’ARPU

Les utilisateurs sont incités à introduire les outils IA dans leur environnement professionnel. Dans certaines organisations, le refus d’une approche « AI-native » est désormais proscrit. Tout produit à potentiel professionnel (hors « NSFW ») doit s’attendre à être intégré en équipe, et les budgets dédiés autorisent des tarifs bien plus élevés.

La transition du consommateur sensible au tarif vers le client entreprise moins contraint ouvre de vastes perspectives d’expansion – à condition d’offrir des fonctionnalités cruciales : dossiers d’équipe, bibliothèques partagées, espaces collaboratifs, authentification et sécurité avancées.

Doté de ces outils, l’écart de prix devient significatif. ChatGPT, peu considéré comme solution d’équipe, en est l’illustration : l’abonnement individuel s’élève à 20 $/mois, alors que les offres entreprise coûtent de 25 à 60 $ par utilisateur.

Certaines sociétés positionnent les tarifs individuels à l’équilibre ou en légère perte pour accélérer l’adoption en équipe. Notion, en 2020, proposait des pages illimitées gratuites pour les utilisateurs solo, mais facturait fortement l’accès collaboratif, générant ainsi sa plus forte période de croissance.

Gamma : abonnement Plus à 8 $/mois pour supprimer le filigrane (une exigence courante en entreprise) et bénéficier de fonctionnalités étendues. L’utilisateur règle ensuite un supplément pour chaque collaborateur ajouté.

Replit : 20 $/mois pour la formule Core. Offre Team à partir de 35 $/mois incluant crédits supplémentaires, postes observateurs, gestion centralisée de la facturation, contrôle d’accès par rôle, déploiements privés, etc.

Cursor : 20 $/mois pour l’abonnement Pro, 200 $/mois pour l’offre Ultra (avec 20x d’usage). Les utilisateurs Teams paient 40 $/mois pour la formule Pro, incluant la confidentialité organisationnelle, le tableau de bord d’utilisation et d’administration, la gestion centralisée de la facturation et SAML/SSO.

Ces fonctionnalités sont cruciales car elles activent la progression de l’ARPU au niveau entreprise.

Stratégie 3 : miser sur l’entreprise dès le départ

Investir tôt dans les fonctions commerciales

Bien qu’a priori paradoxal, il est désormais pertinent pour une société grand public d’engager un Directeur commercial au cours des deux premières années. Seule l’adoption organique ne suffit plus : la généralisation au sein des organisations nécessite une bonne connaissance des processus d’achat en entreprise et la conclusion de contrats à forte valeur ajoutée.

Canva, créée en 2013, a attendu près de sept ans avant de lancer son offre Teams. En 2025, un tel délai n’est plus envisageable. L’adoption accélérée de l’IA en entreprise impose de développer rapidement ces fonctionnalités, sous peine de voir la concurrence saisir l’opportunité.

Au-delà des compétences commerciales, quelques fonctionnalités font la différence :

• Sécurité/Confidentialité : conformité SOC-2, prise en charge SSO/SAML
• Opérations/Facturation : contrôles d’accès par rôle, gestion centralisée de la facturation
• Produit : modèles d’équipe, thèmes partagés, flux de travail collaboratifs

ElevenLabs illustre cette démarche : la société, initialement axée grand public, a rapidement développé des modules de niveau entreprise, intégrant la conformité HIPAA à ses agents vocaux et conversationnels, pour viser la santé et d’autres secteurs réglementés.

Conclusion : les sociétés grand public peuvent désormais viser une échelle sans précédent

Ce tournant permet aux entreprises grand public d’atteindre des niveaux de croissance inédits : devenir des acteurs majeurs du secteur (en termes de revenus) en quelques mois plutôt qu’en plusieurs décennies. La monétisation ne doit plus être différée ; les données démontrent d’ailleurs que les sociétés B2C devancent le B2B lors des phases de croissance initiale. Elles bénéficient ainsi d’une marge de manœuvre accrue pour acquérir des clients ou pour subventionner temporairement leurs marges afin de conquérir le marché (tout en compensant cette démarche par des flux de revenus tangibles).

Nous anticipons que nombre des plus grandes entreprises de l’ère IA émergeront d’abord comme produits grand public. Les fondateurs qui privilégient une tarification intelligente, créent des passerelles vers le marché entreprise et investissent tôt dans les capacités commerciales seront idéalement placés pour façonner la prochaine génération de hyperscalers.

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