Licence financière aux États-Unis : importance et guide pratique pour le CEX

Licence MSB (Business de Services Monétaires)

La licence MSB est une licence financière importante délivrée par le Réseau de lutte contre les crimes financiers du département du Trésor américain (FinCEN). Cette licence est essentielle pour les entreprises liées aux services monétaires, y compris les échanges de cryptomonnaies.

Principaux sujets de réglementation :

• Échange de devises étrangères
• Transfert international
• Transactions et transferts de cryptomonnaies / monnaies virtuelles
• Émission ICO
• Fourniture de services prépayés

Exemple pratique : L'obtention d'une licence MSB est une condition essentielle pour les CEX majeurs offrant des services de trading d'actifs cryptographiques sur le marché américain.

Points de conformité :

• Mise en œuvre d'un processus strict de vérification de l'identité des clients (KYC)
• Obligation de rapporter les transactions suspectes
• Audits et rapports réguliers

MTL (Licence de Transmetteur d'Argent)

MTL est une licence de transfert de monnaie émise par chaque État. Elle vise à assurer la stabilité des marchés financiers et la protection des consommateurs.

Activités concernées :

• Paiement de la facture
• Transport de devises
• Service de transfert de fonds

Cas d'application : Une certaine plateforme de trading conforme obtient des MTL dans plusieurs États et déploie des services de trading d'actifs cryptographiques au-delà des États.

Points de régulation :

• Conformité aux exigences réglementaires de chaque État
• Maintien d'un niveau adéquat de capital préparatoire
• Soumission de rapports financiers réguliers

Licence NFA (National Futures Association)

La NFA est un organisme d'autodiscipline pour les marchés à terme et des changes aux États-Unis. La licence NFA est essentielle pour accéder à ces marchés.

Société cible :

• Courtier à terme
• Négociant en devises étrangères
• Conseiller en transactions de produits (CTA)
• Opérateur de pool de produits (CPO)

Exemple : Certaines CEX majeures ont obtenu une licence NFA pour fournir des services de négociation de dérivés d'actifs cryptographiques.

Accent sur la conformité :

• Respect des exigences strictes en matière de capital
• Conservation et rapport des enregistrements de transactions
• Gestion séparée des actifs des clients

Enregistrement des conseillers en investissement auprès de la SEC

L'enregistrement des conseillers en investissement auprès de la SEC est requis pour les conseillers qui gèrent des actifs d'une certaine taille.

Cible principale :

• Fournisseur de conseils en investissement en valeurs mobilières
• Gestionnaire de fonds gérant des actifs d'une valeur supérieure à un certain montant

Exemples d'application : Une certaine plateforme de trading qui gère des fonds d'actifs numériques est enregistrée en tant que conseiller en investissement auprès de la SEC et propose des services aux investisseurs institutionnels.

Point de réglementation :

• Divulgation et gestion des conflits d'intérêts
• Respect des obligations fiduciaires envers les clients
• Soumission de rapports réguliers

Déclaration SEC (Règlement D)

Les dépôts auprès de la SEC concernent principalement l'émission de jetons de type titre (STO).

Contenu de la déclaration :

• Plan d'affaires détaillé du projet
• Rapport d'audit sur les actifs
• Informations sur la société principale américaine

Exemple pratique : Un DEX bien connu a déposé une déclaration conformément à la réglementation D de la SEC lors de l'émission de son propre jeton en tant que STO.

Points de conformité :

• Vérification des investisseurs qualifiés
• Divulgation d'informations appropriées
• Conformité aux restrictions de vente

Ces licences et réglementations jouent un rôle important dans l'exploitation des CEX. L'obtention et le maintien de chaque licence nécessitent la mise en place d'un système de conformité rigoureux.