Analisis pasar aset kripto terbaru Gate (24 Oktober): Bitcoin 110.000 bull vs bear battle, apakah saatnya buy the dip di fase "ketakutan"?

Pada 24 Oktober, analisis pasar Aset Kripto Gate menunjukkan bahwa Bitcoin memulai Bull vs Bear Battle di sekitar 110.000 USD. Volume perdagangan Spot Ether melampaui BTC. Performa alts sangat bervariasi, indeks ketakutan dan keserakahan Aset Kripto turun ke 30 poin, berada di tahap “ketakutan”, dan sentimen kehati-hatian investor sangat kuat. Investasi institusional terus berlanjut, jumlah koin yang dimiliki perusahaan publik melampaui 1 juta, memberikan dukungan jangka panjang bagi pasar.

Bitcoin berfluktuasi di 110 ribu dolar, institusi memegang lebih dari satu juta

(sumber: CoinMarketCap)

Bitcoin (BTC) saat ini diperdagangkan pada harga 110.4 ribu dolar AS, dengan fluktuasi 24 jam hanya 0.32%, menunjukkan bahwa harga memasuki fase konsolidasi di level tinggi. Volume perdagangan 24 jam mencapai 1 miliar dolar AS, dengan rentang harga antara 108,126 hingga 111,295 dolar AS, fluktuasi yang relatif moderat ini mencerminkan pertempuran sengit antara pihak bullish dan bearish di titik psikologis kunci. Dari sudut pandang analisis pasar aset kripto, fluktuasi di sekitar 110 ribu dolar AS mungkin sedang mengakumulasi momentum untuk terobosan arah berikutnya.

Dalam narasi pasar, investasi institusional terus maju menjadi faktor dukungan terpenting. Jumlah koin yang dimiliki perusahaan publik melampaui 1 juta, tonggak ini memiliki makna yang signifikan. Berdasarkan perhitungan saat ini sebesar 110.400 dolar AS, 1 juta Bitcoin setara dengan sekitar 110,4 miliar dolar AS dalam nilai pasar, yang menunjukkan bahwa kepercayaan institusi terhadap Bitcoin sebagai alat alokasi aset mencapai titik tertinggi dalam sejarah. MicroStrategy, Tesla, Block, dan perusahaan publik lainnya terus menambah kepemilikan Bitcoin, memasukkannya ke dalam strategi keuangan perusahaan, tren ini memberikan permintaan struktural bagi Bitcoin.

Secara teknis, harga berfluktuasi di sekitar 110.000 dolar, dengan Bull vs Bear Battle yang semakin intens. Dari sudut pandang dukungan, 108.126 dolar adalah titik terendah dalam 24 jam terakhir, level ini telah mendapatkan dukungan pembeli beberapa kali. Dari sudut pandang resistensi, 111.295 dolar adalah titik tertinggi jangka pendek, dan jika berhasil ditembus, akan membuka ruang menuju 115.000 dolar. Harga saat ini di 110.400 dolar berada di bagian atas kisaran, yang menunjukkan bahwa bullish sedikit unggul, tetapi belum sepenuhnya mengendalikan situasi.

Analisis pasar Aset Kripto harus memperhatikan perubahan volume perdagangan. Volume perdagangan 24 jam sebesar 1,1 miliar dolar meskipun mengesankan, tetapi masih jauh dibandingkan dengan puncak historis antara 20 hingga 30 miliar dolar. Volume perdagangan yang relatif moderat ini disertai dengan fluktuasi sempit, biasanya menandakan bahwa pasar berada dalam periode tenang, menunggu munculnya katalis baru. Katalis yang mungkin termasuk aliran bersih besar dari ETF AS, pengumuman data makroekonomi penting, atau perubahan signifikan dalam kebijakan regulasi.

volume Ethereum melampaui ekosistem Bitcoin terus berkembang

Ethereum (ETH) saat ini diperdagangkan pada harga 3.877 dolar, dengan fluktuasi 0,52% dalam 24 jam, sedikit lebih tinggi dibandingkan dengan volatilitas Bitcoin. Volume perdagangan dalam 24 jam mencapai 560 juta dolar, dengan kisaran harga antara 3.809 hingga 3.935 dolar. Perlu dicatat bahwa dalam narasi pasar disebutkan bahwa volume perdagangan spot untuk pertama kalinya melampaui BTC, yang merupakan tanda penting peningkatan status Ethereum dalam analisis pasar aset kripto.

Volume perdagangan Ethereum melampaui Bitcoin memiliki makna ganda. Pertama, ini menunjukkan bahwa aktivitas pasar Ethereum sedang meningkat, yang mungkin terkait dengan ekspansi berkelanjutan DeFi, NFT, dan ekosistem Layer 2. Kedua, ini mengisyaratkan bahwa keinginan investor untuk mengalokasikan dana ke Ethereum meningkat, beranggapan bahwa ETH memiliki rasio risiko-imbalan yang lebih baik pada tingkat harga saat ini. Ketiga, ini mungkin menandakan bahwa dana pasar sedang berputar dari Bitcoin ke Ethereum, mencari peluang pertumbuhan baru.

Secara teknis, ETH berfluktuasi di sekitar 4.300 dolar, dengan aktivitas trading institusi yang tinggi. Namun, harga saat ini 3.877 dolar masih memiliki ruang kenaikan sekitar 11% menuju 4.300 dolar. Dari sudut pandang analisis pasar aset kripto, 3.809 dolar adalah level dukungan kunci baru-baru ini, dan jika jatuh di bawahnya, akan memicu penyesuaian teknis. 3.935 dolar adalah level resistensi jangka pendek, dan jika berhasil ditembus, akan membuka jalan menuju level psikologis 4.000 dolar.

Pengembangan berkelanjutan ekologi adalah dasar bullish jangka panjang untuk Ethereum. Solusi Layer 2 Ethereum seperti Arbitrum, Optimism, dan Base mengalami pertumbuhan TVL yang konsisten, menunjukkan bahwa solusi skalabilitas sedang berhasil. EIP-4844 Ethereum (upgrade Dencun) secara signifikan mengurangi biaya transaksi Layer 2, menciptakan kondisi bagi lebih banyak aplikasi untuk beralih ke ekosistem Ethereum. Selain itu, hasil staking Ethereum dan upgrade Pectra yang akan datang, memberikan dukungan fundamental bagi ETH.

alts melonjak 48%, tetapi perangkap likuiditas perlu diwaspadai

Pasar alts menunjukkan keadaan ekstrem dalam pergerakan harga Aset Kripto. GORK3S diperdagangkan pada harga 0.7073 USD, dengan kenaikan 24 jam mencapai 48.04%, indikator kunci menunjukkan volume transaksi hanya 25.000 USD, dengan volatilitas yang sangat tinggi. ZELIX diperdagangkan pada harga 0.000019 USD, dengan kenaikan 24 jam 46.31%, volume transaksi 28.600 USD, dengan volatilitas tinggi. BDIN diperdagangkan pada harga 0.001 USD, dengan kenaikan 24 jam 41.2%, volume transaksi 15.900 USD, dengan volatilitas yang signifikan.

Ciri-ciri umum dari alts ini adalah: kenaikan yang mengejutkan tetapi volume perdagangan yang sangat rendah. Dari sudut pandang analisis pasar Aset Kripto yang profesional, kombinasi ini adalah sinyal peringatan jebakan likuiditas yang khas. Ketika sebuah koin menunjukkan kenaikan yang sangat tinggi dengan volume perdagangan yang sangat rendah, itu sering kali berarti bahwa kedalaman pasar tidak cukup, di mana sedikit order beli dapat mendorong harga naik dengan drastis, tetapi juga, sedikit order jual dapat membuat harga jatuh secara drastis.

Tiga Risiko Kenaikan Altcoin yang Tinggi:

Jebakan Likuiditas: volume transaksi hanya 2 hingga 3 ribu dolar AS, pesanan besar mungkin tidak dapat dieksekusi atau menghadapi slippage yang besar.

Risiko Manipulasi Harga: Pasar dengan likuiditas rendah mudah dikendalikan oleh bandar, dan investor ritel mudah menjadi pembeli yang terjebak.

Kekurangan Dasar: Token-token ini kurang memiliki skenario aplikasi yang jelas atau inovasi teknologi, dan sebagian besar bergantung pada emosi spekulatif.

Bagi investor biasa, berpartisipasi dalam perdagangan altcoin semacam ini memerlukan kehati-hatian yang ekstrem. Meskipun kenaikan 48% dalam satu hari sangat menggoda, risiko yang menyertainya juga sangat besar. Disarankan agar investor mengontrol posisi altcoin mereka di bawah 10% dari total aset, hanya menggunakan dana yang dapat menanggung seluruh kerugian, dan menetapkan stop loss yang ketat.

Dibandingkan dengan itu, penilaian kesehatan likuiditas koin utama menunjukkan struktur pasar yang lebih sehat. Volatilitas BTC dan ETH relatif moderat, dengan kedalaman perdagangan yang baik, yang memungkinkan transaksi besar dapat dieksekusi dengan harga pasar yang mendekati, tanpa menyebabkan dampak harga yang signifikan. Keunggulan likuiditas koin utama sangat penting saat pasar mengalami kepanikan, ketika investor perlu cepat untuk menguangkan, hanya aset dengan likuiditas tinggi yang dapat menyediakan saluran keluar yang dapat diandalkan.

Strategi investasi pada indeks ketakutan dan keserakahan Aset Kripto 30 poin

Indikator teknis menunjukkan bahwa indeks ketakutan dan keserakahan turun ke 30 poin, berada di fase “ketakutan”. Sentimen pasar membuat investor berhati-hati, kemungkinan penyesuaian jangka pendek cukup besar. Indeks ketakutan dan keserakahan adalah indikator komprehensif untuk mengukur sentimen pasar, dengan rentang dari 0 (sangat takut) hingga 100 (sangat serakah). Meskipun bacaan 30 poin telah memasuki area ketakutan, itu belum mencapai tingkat sangat takut, yang mengisyaratkan bahwa pasar mungkin masih memiliki ruang untuk turun lebih lanjut.

Namun, dari sudut pandang investasi terbalik, fase ketakutan sering kali merupakan waktu yang baik untuk membangun posisi. Pepatah terkenal Buffett “Ketika orang lain takut, saya serakah” juga berlaku di pasar enkripsi. Ketika indeks ketakutan dan keserakahan jatuh di bawah 30 poin, data sejarah menunjukkan bahwa kemungkinan pasar rebound dalam 1 hingga 3 bulan berikutnya cukup tinggi. Ini karena penjualan yang disebabkan oleh emosi ketakutan sering kali tidak rasional; begitu kepanikan mereda, harga akan kembali ke fundamental.

Saran Strategi Operasi Jangka Pendek：

Waktu Masuk: BTC sekitar 10,8 ribu dolar, ETH sekitar 3.800 dolar untuk membangun posisi secara bertahap

Take Profit and Stop Loss: BTC stop loss 10,5 juta take profit 11,5 juta; ETH stop loss 3.700 take profit 4.100

Manajemen Posisi: Koin utama masing-masing 50%, altcoin dikendalikan di bawah 10%

Rating Risiko: Risiko sedang, cocok untuk investor berpengalaman

Logika dari strategi ini adalah untuk membeli pada titik rendah selama fase ketakutan, sambil menetapkan kontrol risiko yang ketat. Stop loss diatur di bawah level dukungan kunci, dan jika menembus ke bawah, itu berarti ada kerusakan teknis, dan perlu untuk keluar dengan cepat. Take profit diatur di dekat level resistensi jangka pendek, setelah mendapatkan keuntungan, dapat mengurangi posisi sebagian, mengunci profit sambil mempertahankan posisi untuk berpartisipasi dalam kenaikan lebih lanjut.

Dalam hal penempatan investasi jangka menengah, penilaian tren adalah bahwa penyesuaian fluktuasi adalah yang utama, dengan pandangan hati-hati untuk kenaikan. Saran alokasi adalah BTC 60%, ETH 40%, alokasi ini cenderung mencerminkan Bitcoin sebagai “emas digital” dengan sifat lindung nilai. Titik kunci yang perlu diperhatikan adalah perkembangan regulasi SEC dan arah investasi institusi, faktor-faktor ini akan menentukan arah tren jangka menengah.

Identifikasi Risiko dan Prospek Pasar

Identifikasi risiko inti mencakup tiga aspek. Risiko sistemik berasal dari ketidakpastian makroekonomi, perlambatan ekonomi global, perubahan kebijakan suku bunga, dan konflik geopolitik dapat memicu penyesuaian sistemik di pasar enkripsi. Risiko koin individu terutama disebabkan oleh perubahan kebijakan regulasi, meskipun pemerintahan Trump bersikap ramah terhadap enkripsi, namun posisi regulasi SEC terhadap proyek tertentu masih tidak jelas. Risiko likuiditas berasal dari lemahnya sentimen pasar, indeks ketakutan dan keserakahan di 30 poin menunjukkan kurangnya kepercayaan investor, dan setiap berita negatif dapat memicu aksi jual berantai.

Dalam analisis pasar aset kripto, evaluasi probabilitas menunjukkan fluktuasi jangka pendek dan pandangan hati-hati yang optimis untuk jangka menengah. Peristiwa katalis termasuk klarifikasi kerangka regulasi SEC dan perbaikan berkelanjutan dalam arah investasi institusi. Kerangka waktu diperkirakan dalam 1 hingga 3 bulan ke depan, pasar akan semakin jelas, saat itu indeks ketakutan dan keserakahan mungkin akan pulih, Bitcoin menembus 115.000 USD, dan Ethereum menantang level resistance 4.300 USD.

Bagi investor, hal terpenting di tahap saat ini adalah kesabaran dan disiplin. Jangan FOMO mengejar harga tinggi karena lonjakan alts, dan jangan terlalu pesimis karena indeks ketakutan dan keserakahan yang rendah. Pertahankan prinsip investasi nilai, alokasikan Bitcoin dan Ethereum yang memiliki aplikasi nyata dan dukungan institusi sebagai aset utama, dan tunggu peluang tren setelah perbaikan sentimen pasar.