Анализ инвестиционных стратегий Memecoins

Memecoins как активы с высоким риском и высокой доходностью имеют высокий бета-коэффициент относительно Layer 1 (L1), что может обеспечить эффект плеча для инвестиционного портфеля, одновременно избегая рисков ликвидации традиционной маржинальной торговли. Например, в случае с BONK, когда его 30-дневный бета превышает 90-дневный скользящий бета, это часто предвещает значительные возможности для роста.

Цена BONK тесно связана с ценой SOL, но в периоды, когда BONK показывает отличные результаты, эта корреляция часто ослабевает. BONK можно рассматривать как рычаг для ставок на SOL, но без риска ликвидации. Этот принцип также применим к отношениям между другими "голубыми фишками" мемкоинов и соответствующими активами L1.

Анализ данных на блокчейне предоставляет важную перспективу для оценки базы держателей мемкоинов. Ключевые показатели включают рост числа держателей токенов, распределение объемов владения, долю крупных держателей и их поведение и т.д. Эти данные помогают оценить силу веры сообщества и потенциал развития проекта.

Помимо данных на блокчейне, также стоит обратить внимание на такие факторы, как ликвидность торгов, история ценовых откатов, объем открытых контрактов и другие. Качественные факторы, такие как атмосфера в сообществе, маркетинговые стратегии и привлекательность нарратива, также нельзя игнорировать; качественные сообщества мемкоинов часто обладают выдающимися маркетинговыми способностями.

Оценка "справедливой стоимости" мемкоинов может быть выполнена с помощью коэффициента MVRV ( рыночная капитализация / реализованная стоимость ). Когда MVRV ниже 1, это часто означает, что мы находимся близко к локальному дну, что может быть хорошим моментом для входа. Индикаторы моментума, такие как RSI и скользящие средние, а также такие социальные индикаторы, как тенденции поиска в Google, также могут помочь в определении времени покупки и продажи.

Необходимо подчеркнуть, что мемкоины крайне зависят от среды ликвидности и склонности рынка к риску. Благоприятные макроэкономические условия и возвращение "животного духа" являются ключевыми предпосылками для размещения мемкоинов.

В заключение, полноценная инвестиционная структура для мемкойнов должна включать в себя: бета-анализ, оценку данных в блокчейне, измерение справедливой стоимости, определение времени покупки и продажи и другие элементы. Тем не менее, инвестиции в мемкойны по-прежнему являются высокорисковой областью, и избыточная прибыль неизбежно сопровождается более высокими рисками. Создание систематического подхода поможет лучше использовать возможности на этом рынке, полном неопределенности.