Торговля виртуальной валютой: является ли получение прибыли через Арбитраж незаконным?

Криптовалютная индустрия наблюдает скачок обсуждений касательно законности так называемых "трейдеров валют", "OTC мерчей" и "дилеров стейблкоинов". Многие ставят под сомнение, являются ли эти действия "незаконной коммерческой деятельностью", даже если они не связаны с украденными средствами или валютными учреждениями. На первый взгляд, перепродажа стейблкоинов с целью получения прибыли может показаться бизнес-активностью. Однако важно понимать, что "незаконная коммерческая деятельность", как это определено уголовным правом, имеет специфические условия. Давайте более подробно рассмотрим правовые аспекты этого вопроса.

Изучение правовой базы

Статья 225 Уголовного кодекса описывает несколько сценариев, которые составляют незаконные предпринимательские операции:

1. Неавторизованная продажа монополизированных или ограниченных товаров
2. Торговля лицензиями на импорт/экспорт или другими регулируемыми бизнес-документами
3. Участие в бизнесе с ценными бумагами, фьючерсами или страхованием без должного одобрения
4. Другие незаконные действия, которые серьезно нарушают рыночный порядок

Криптовалюты не попадают под первые две категории, так как они не являются ни монополизированными, ни ограниченными товарами, и не являются регулируемыми бизнес-документами. Поэтому высокочастотная торговля виртуальными валютами (, часто называемая "брик-арбитраж" ), не соответствует этим условиям.

Интерпретация платежа и расчета фонда

Третий сценарий упоминает "незаконное участие в бизнесе по платежам и расчетам с фондами." Однако криптовалютные трейдеры действуют больше как скальперы, чем как традиционные платежные процессоры. Их бизнес-модель, особенно в сделках на внебиржевом рынке, значительно отличается от систем платежей третьей и четвертой сторон, которые предполагают использование пулов средств.

Рыночные потрясения и правовая интерпретация

Четвертый сценарий относится к деятельности, которая "серьезно нарушает рыночный экономический порядок." Однако применение этого к торговле криптовалютой требует внимательного рассмотрения. Согласно уведомлению Верховного народного суда, такие применения должны быть согласованы с высшими органами, если они не явно охвачены судебными интерпретациями.

Виртуальные валюты как иностранная валюта?

Еще одним потенциальным юридическим путем является интерпретация торговли криптовалютой как "незаконной торговли иностранной валютой". Однако это поднимает вопрос: могут ли стейблкоины законно считаться иностранной валютой?

В юридическом сообществе идет значительная дискуссия относительно классификации виртуальных валют. Некоторые утверждают, что только выпущенные государством законные средства могут считаться иностранной валютой, в то время как другие утверждают, что определение в регулировании иностранной валюты достаточно широко, чтобы включать криптовалюты.

Анализ регулирования валютного обмена

Правила управления иностранной валютой определяют иностранную валюту как включающую:

1. Иностранные валютные банкноты
2. Платежные документы или инструменты иностранной валюты
3. Ценные бумаги, номинированные в иностранной валюте
4. Специальные права заимствования
5. Другие иностранные валютные активы

Криптовалюты не укладываются в эти категории. У них нет официальной поддержки суверенных государств, и они не принимаются повсеместно в качестве законного платежного средства. Их стоимость и обращение ограничены конкретными торговыми кругами, в отличие от традиционных валют, используемых в международных расчетах.

Цель и влияние

Регулирование валютного обмена и сопутствующие уголовные законы направлены на поддержание стабильности национальных валют на глобальном рынке. Транзакции с криптовалютой в первую очередь влияют на стоимость самих виртуальных активов, с минимальным воздействием на фиатные валюты, такие как доллар США или евро.

Заключение

Основываясь на этом анализе, кажется, что простая торговля виртуальными валютами для получения прибыли не является по своей сути незаконной предпринимательской деятельностью в соответствии с действующим законодательством. Однако, если трейдер сознательно способствует обмену криптовалют на иностранные валюты, превышая определенные пороговые значения, это может потенциально классифицироваться как незаконная предпринимательская деятельность.

Поскольку криптовалютный ландшафт продолжает развиваться, для трейдеров и бизнеса крайне важно оставаться в курсе юридических интерпретаций и потенциальных изменений в регулировании в этой динамичной области.