- **Австралийский Доллар показывает небольшие колебания после публикации данных Индекса потребительских цен Китая в среду.**

- **ВВП Китая снизился на 0,4% по сравнению с прошлым годом, в то время как инфляция в августе осталась на уровне 0%.**

- **Бенчмарковая ревизия Министерства труда США указывает на потенциальную корректировку в сторону уменьшения на 911,000 в общем количестве занятых в несельскохозяйственном секторе за март 2025 года.**

Австралийский Доллар (AUD) продолжает свое снижение в среду, что отмечает второй последовательный день падения. Пара AUD/USD сталкивается с трудностями, поскольку Доллар США (USD) сохраняет свой восходящий импульс, несмотря на то, что пересмотр оценок по Невыплаченным Рабочим Местам в Соединенных Штатах (US) указывает на увеличенную вероятность того, что Федеральная резервная система (Fed) начнет сокращение процентных ставок уже на следующей неделе.

Пара AUD/USD сохранила свои потери после выхода данных Индекса потребительских цен Китая (CPI), которые показали годовое снижение на 0,4% в августе по сравнению с нулевым значением в июле. Эта цифра превзошла рыночные ожидания, которые предполагали снижение на 0,2% за этот период. В месячном исчислении уровень инфляции по CPI остался неизменным на уровне 0%, что ниже предыдущего увеличения на 0,4% и прогнозируемого роста на 0,1%.

Потенциальные риски для AUD могут быть ограничены несколькими факторами, включая сильный торговый профицит в июле, благоприятные данные по ВВП за II квартал и более высокие, чем ожидалось, данные по инфляции в июле. Эти элементы способствовали снижению ожиданий дальнейших снижений ставок со стороны Резервного банка Австралии (RBA). Текущие рыночные свопы указывают на приблизительную вероятность 84%, что РБА сохранит свою текущую политику в сентябре, в то время как вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в ноябре снизилась с 100% до 80%.

Тем не менее, Мэттью Хассан, глава австралийского макро-прогнозирования, отметил, что восстановление потребителей с середины 2024 года было постепенным, что подтверждается снижением потребительской уверенности Westpac до 95.4 в сентябре с 98.5 в августе. Хассан предположил, что может потребоваться дополнительное смягчение денежно-кредитной политики, прогнозируя снижение ставки RBA на 25 базисных пунктов в ноябре, за которым последуют еще два снижения в 2026 году.

Внимание теперь переключится на предстоящие отчеты по инфляции в США, которые могут предоставить дополнительные сведения о перспективах политики ФРС. Индекс цен производителей США за август (PPI) будет опубликован в среду, а индекс потребительских цен (CPI) - в четверг.

Индекс доллара США (DXY), который измеряет стоимость «зеленого» по отношению к корзине из шести основных валют, в настоящее время торгуется около 97,90, демонстрируя признаки силы. Однако потенциал роста USD может быть ограничен из-за широких ожиданий снижения ставок в сентябре, что сигнализирует о потенциальном возобновлении цикла смягчения ФРС. Инструмент CME FedWatch теперь указывает на вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов (bps) со стороны ФРС на сентябрьском заседании, увеличившись с 86% за неделю до этого.

В вторник Бюро трудовой статистики США (BLS) опубликовало отчет, в котором говорится, что предварительная оценка национальной базовой пересмотра текущей статистики занятости (CES) предполагает вероятное понижение на 911,000 в общем количестве рабочих мест в несельскохозяйственном секторе за март 2025 года, что эквивалентно примерно 76,000 меньше рабочих мест в месяц. Это указывает на более слабый рынок труда, чем было ранее оценено. BLS отметило в своем пресс-релизе, что "Окончательный пересмотр базового уровня будет опубликован в феврале 2026 года с публикацией новостей о ситуации с занятостью за январь 2026 года."

Аустен Гулсби, президент Федеральной резервной (Фед) банка Чикаго, выразил неуверенность в интервью Bloomberg TV в пятницу относительно целесообразности снижения процентной ставки в сентябре, после выхода слабых данных по занятости. Он подчеркнул, что высокие данные по инфляции остаются предметом беспокойства, и ключевые чиновники Феда могут не быть полностью уверены в необходимости снижения ставки в сентябре.

В прошлую пятницу Бюро трудовой статистики США (BLS) сообщило, что количество рабочих мест вне сельского хозяйства США (NFP) увеличилось на 22 000 в августе, что не дотянуло до ожидаемого рынка прироста в 75 000. Эта цифра последовала за пересмотренным увеличением на 79 000 (ранее сообщенных 73 000) в июле. Тем временем уровень безработицы увеличился до 4,3% в августе, что соответствует ожиданиям, по сравнению с предыдущими 4,2%. Средний почасовой заработок показал месячное увеличение на 0,3% в августе, что соответствует рыночным прогнозам.

Торговый баланс Китая увеличился до 732,7 миллиарда юаней в августе, по сравнению с предыдущими 705,18 миллиарда юаней. Экспорт вырос на 4,8% по сравнению с прошлым годом в августе, что ниже 8% в июле. Импорт страны увеличился на 1,7% по сравнению с прошлым годом за тот же период, по сравнению с предыдущим увеличением на 4,8%.

Торговый баланс Австралии улучшился до 7,310 миллионов месяц к месяцу в июле, увеличившись с 5,366 миллионов в предыдущем месяце. Увеличение торгового профицита превысило ожидания снижения до 4,920 миллионов. Валовой внутренний продукт (GDP) увеличился на 0.6% квартал к кварталу во втором квартале, превысив рост предыдущего квартала на уровне 0.3% и ожидаемое расширение на уровне 0.5%. В годовом исчислении ВВП во втором квартале вырос на 1.8%, опередив рост на 1.4% в первом квартале и превысив консенсус-прогноз увеличения на 1.6%.

Индекс потребительских цен в Австралии за месяц зарегистрировал увеличение на 2,8% по сравнению с прошлым годом в июле, превысив как предыдущий рост на 1,9%, так и прогнозируемое увеличение на 2,3%.

Пара AUD/USD в настоящее время торгуется около 0.6580 в среду. Технический анализ дневного графика показывает, что пара остается в пределах восходящего канала, что указывает на устойчивый бычий тренд. Более того, положение пары выше девятидневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) указывает на более сильный краткосрочный ценовой импульс.

Первоначальное сопротивление наблюдается на 10-месячном максимуме 0.6625, зафиксированном 24 июля, за которым следует верхняя граница восходящего канала около 0.6640. Прорыв выше этой критической зоны сопротивления укрепит бычий взгляд и потенциально подтолкнет пару AUD/USD к 11-месячному максимуму 0.6687, установленному в ноябре 2024 года.

С негативной стороны пара AUD/USD может найти поддержку на девятидневной EMA на уровне 0.6556, что соответствует нижней границе восходящего канала около 0.6550. Пробой ниже этого канала может ослабить бычье настроение и привести пару к тестированию 50-дневной EMA на уровне 0.6512. Дальнейшие падения подорвут среднесрочный ценовой импульс и потенциально приведут пару к трехмесячному минимуму 0.6414, зафиксированному 21 августа.

Таблица ниже иллюстрирует процентные изменения Австралийского Доллара (AUD) по отношению к основным валютам сегодня. Австралийский Доллар продемонстрировал свою наименьшую эффективность по отношению к Доллару США.

Тепловая карта отображает процентные изменения среди основных валют. Базовая валюта выбирается из левой колонки, в то время как валютная пара выбирается из верхней строки. Например, выбрав австралийский Доллар из левой колонки и переместившись горизонтально к Доллару США, процентное изменение, показанное в соответствующей ячейке, представляет AUD (base)/USD (quote).