Понимание торговли на Forex для новичков: начальное руководство 2025

外汇交易市场是全球交易量最大的市场之一，目前的日均交易额约为7.5万亿美元。对于寻求盈利机会的投资者来说，外汇交易已成为多种群体的有吸引力的选择。本文将帮助你了解正确的步骤和方法，开始外汇交易。

什么是外汇交易，为什么它如此受欢迎

外汇交易指的是买卖不同国家的货币（Foreign Exchange Trading），不同于其他价格固定的资产，因为每个国家的货币价值总是相对于其他货币进行比较。这一机制被称为货币对（Currency Pairs），如EUR/USD或USD/JPY。

在每个货币对中，第一个货币称为基础货币，第二个货币称为报价货币。当投资者以1.10的汇率买入EUR/USD时，意味着买入1欧元，同时卖出1.10美元。

外汇交易受欢迎的主要原因是其高流动性、几乎全天候（24/5）的交易时间，以及多样的交易工具。此外，它还可以用作投机或对冲多样化投资组合的手段。

流动性与波动性：交易前必须了解的事项

谈到外汇交易的优势，首要因素是高流动性，这确保投资者可以按所需的数量和价格进行交易。高流动性还意味着点差（差价）较窄，从而降低交易成本。

另一个重要因素是波动性，它对盈利影响巨大。波动性过低的货币对难以把握良好的入场时机，而波动性过高则增加风险。初学者应选择中等波动性的货币对。

可以用哪些方式开始外汇交易

投资外汇市场有多种方式，适合不同需求。非机构投资者主要有三种方式：

第一种：在现货市场（Spot Market）买卖真实货币

这是最直接的方法，即买入一种货币以换取另一种货币，然后等待汇率变动后再兑换以获利。但此方法有限制，因为需要全额资金进行交易，货币选择有限，且持有成本较高。

第二种：交易基于货币的期货合约

期货合约是标准化的工具，在正规市场交易，例如泰国TFEX的USD期货合约或芝加哥商品交易所（CME）的EUR/USD合约。流动性高，可以使用杠杆，几乎全天交易，但合约规模较大，需较高的资金投入。

第三种：差价合约（CFDs）交易

CFDs提供最高的灵活性，允许投资者从价格差异中获利。流动性高，几乎24/5交易，支持杠杆，启动资金少，适合短期盈利且资金有限的投资者。但由于高杠杆，风险也相应增加。

初次外汇交易应选择哪些货币对

选择合适的货币对是关键决策，应考虑以下因素：

货币对的流动性是主要指标。交易量大的货币对价格更符合预期，点差更窄，成本更低。

波动性也很重要。交易时间不同，流动性和波动性也不同。例如，EUR/USD在欧洲和美国市场开盘时波动最大。

基本面和新闻对市场反应敏感。经济数据和央行政策声明会迅速影响价格。关注相关事件，选择受影响的货币对。

新手推荐的货币对：

• EUR/USD：流动性最高，波动中等，适合短中期交易
• USD/JPY：流动性良好，波动低至中等，可能因日本央行政策变化而波动
• GBP/USD：流动性好，波动较高，受英国特定因素影响较大

正确的外汇交易步骤（适合初学者）

第一步：设定目标并选择货币对

明确你想交易的货币对，根据你的投资风格和市场条件选择。应优先考虑流动性好、波动适中的货币对。

第二步：分析并开仓

检查当前价格，利用技术分析工具做出决策。

• 买入：预期货币升值
• 卖出：预期货币贬值

第三步：设置保护措施

使用止损（Stop Loss）自动平仓，避免市场不利变动带来损失。设置限价单（Limit Order）在目标价位卖出。

第四步：跟踪并调整

监控保证金水平，确保资金充足。等待合适时机平仓获利，或根据计划止损。

第五步：评估与优化

交易结束后，回顾成功与失败的原因，利用经验不断优化策略。正如著名投资者查理·芒格所说：“当某件事运作良好时，我们会继续做下去。这也许就是生命的基本算法——重复有效的方法。”

风险与防范：新手必须了解的事项

外汇交易风险较高，尤其使用杠杆时，应注意：

高杠杆带来的风险：合理使用杠杆，匹配市场波动和资金规模。高杠杆虽能放大盈利，也会放大亏损。

不可预料的波动：央行政策、经济数据发布或重大事件会引起货币剧烈波动。未做好准备可能导致重大亏损。

频繁交易的风险：没有明确计划的频繁交易容易陷入亏损。应只在符合预设条件时交易。

总结

外汇交易已成为全球投资者广泛采用的投资方式，尤其是差价合约（CFDs），无需大量资金即可参与，具有高度灵活性，支持多样策略。它不仅能带来盈利，还能用来测试新策略和对冲投资组合风险。关键在于持续学习、合理管理风险，以及根据经验不断调整策略。